Impacto Financiero derivado de la Transición a VEN-NIF PYMES

1. Impacto Financiero derivado de la Transición a VEN-NIF PYMES DPC-PCGA A VEN-NIF-PYME Ciudad Bolívar, Octubre 25 y 26 de 2013

2. ESTUDIO DE LAS NIIF NIIF COMPLETAS NIIF PARA PYMES UUFFF!

4. A P L I C A C I O N B O L E T I N E S

5. Objetivos de la Presentación • Describir y reseñar el proceso de Adopción al “Modelo Ven-Nif”. • Identificar las Fechas de transición a las Ven-Nif. • Establecer los procedimientos a seguir para preparar los estados financieros en la fecha de transición. • Identificar los impactos de la transición en la información financiera de la entidad. • Conclusiones finales.

6. EL PROCESO DE ADOPCION EN VZLA. DESDE 1997 HASTA 2007 DESDE 2008 HASTA 2010 DESDE 2011 VEN-NIF GRANDES ENTIDADES: 1.- GRANDES ENTIDADES: TODA ENTIDAD: Ven PCGA VEN-NIF • BA VEN-NIF • NIIF FULL • 13 DPC • 3 PT • BA VEN-NIF • NIIF 2.- PYME: 1er Orden Supletoriedad PYMES: • BA VEN-NIF • Ven PCGA • NIIF PYMES • NIC DPC 0 FUENTE: NORELLY PINTO V.

7. EL PROCESO DE APROBACION IASB 9-15 meses 9-15 meses 6-18 meses Norma Exposure Draft Análisis comentarios Análisis comentarios Discussion Paper Entrada en vigor Investigación 16 Miembros MODELO INTERNACIONAL Organismo nacional de contabilidad

8. EL PROCESO DE ADOPCION EN VZLA. NORMA ORIGINAL IASB-GLENIF WEB-FCCPV APLICACION EmisiónIASB TraducciónOficial Estudio yConsulta Pública AprobaciónDirectorioNacionalAmpliado

9. EL PROCESO DE ADOPCION EN VZLA. BA-VEN-NIF 1 (2007) DEROGADO

10. EL PROCESO DE ADOPCION EN VZLA. Principios de Contabilidad de Aceptación General en Venezuela Ven PCGA FCCPV DPC - PT 31/12/2008 – 31/12/ 2011 IASB NIIF Ven NIF FCCPV BA-VEN-NIF FUENTE: DIRECCION TECNICA FCCPV

11. b c a Deben preparar sus Estados Financieros con Propósitos Generales, según disposiciones Emitidas por la FCCPV Deben preparar sus Estados Financieros con Propósitos Generales, según disposiciones Emitidas por la FCCPV Deben preparar sus Estados Financieros con Propósitos Generales, según disposiciones de los entes Reguladores LAS ENTIDADES EN VENEZUELA Gran Entidad PYMES REGULADAS FUENTE: DIRECCION TECNICA FCCPV

12. CAMBIO AL MODELO VEN-NIF

13. La clasificación de gran entidad o pequeña y mediana entidad, será decidida por cada entidad, tomando como base los criterios que sean aprobados por el gremio de contadores públicos, diseñados con la finalidad de aplicación de uno de los dos grupos que conforman los VEN-NIF. EL MODELO VEN-NIF BA VEN-NIF 8 Párrafo 6 Clasificación de la entidad

14. LAS PYME BAJO EL MODELO VEN-NIF Entidades formalmente constituidas Persiguen fines de lucro; y BA Ven-Nif 6 No están sujetas a disposiciones de entes reguladores

15. VENEZUELA SECTORES: Características Cualitativas Características Cuantitativas SECCIÓN N° 1 • No tienen obligación pública de rendir cuentas; y • Publican Estados Financieros con propósitos de información general. • No tienen como actividad principal el mantenimiento de activos en calidad de fiduciaria. • Industrial • Comercial • Servicio • Agrícola y Pecuario • Necesidades • comunes de: • Accionistas; • Acreedores; • Empleado; y • Público General. PARÁMETROS • N° de Trabajadores • Ingresos Netos No son controladas por un Ente Regulador • Empresas de Seguros • Instituciones Financieras BA VEN NIF 1

16. CRITERIOS PARA LA APLICACIÓN EN VENEZUELA DE LAS NIIF PARA LAS PYMES PYMES VZLA. • Entidad formalmente constituida fines lucro • No sujeta a PCGA y regulaciones de entes públicos, CNV, SS. • Libre elección de escoger si es gran entidad y califica, puede aplicar Ven Nif completas o Nif para Pymes según este boletin. Decisión tomada Por el gremio, en vista de las diferencias de criterios de aplicación de NIIF para Pymes del IASB y la FCCPV. FUENTE: BA Ven-Nif 6

17. LAS PYME BAJO EL MODELO VEN-NIF S/BA VEN-NIF 1 DESEA CALIFICAR COMO GE? SI Aplicable al 31-12-2010 O fecha de cierre inmediata Posterior. Disposición Transitoria de la BA Ven-Nif 6 VenPCGA NO

18. LAS PYME BAJO EL MODELO VEN-NIF S/BA VEN-NIF 1 DESEA CONTINUAR COMO GE? SI Aplicable al 31-12-2010 O fecha de cierre inmediata Posterior. Disposición Transitoria de la BA Ven-Nif 6 VEN-NIF GE NO

19. LAS FECHAS DE ADOPCION DEL MODELO VEN-NIF Preparación utilizando NIIF para las PYMES 31/12/2009 31/12/2011 31/12/2010 Estados Financieros de Transición al 31/12/2010 Estados Financieros al 31/12/2011 Bajo NIIF Balance de Apertura al 31/12/2009 PCGA LOCALES BAJO NIIF Bajo NIIFExtra libros

20. …Pero, si No Apliqué los Ven-Nif PYME… No cumplí con la Norma…. Ahora qué Hago…!!!

21. Tenemos un…Pare de Sufrir. !!! ACLARATORIA AGOSTO DE 2012 SOBRE LA NO APLICACIÓN VEN-NIF PYME AL 31-12-2011

22. Debemos seguir los siguientes Pasos Evaluar los EEFF al cierreinmediato anterior a la fecha de Aplicación de los Ven-NifPyme. Según las cuentas existentes en dichos EEFF, identificar Las secciones de los VNP aplicables a transacciones. PROCEDIMIENTOS Definir las Politicas de Contabilidad aplicables a las Transacciones resumidas en los EEFF de la entidad. Determinar el adecuadoReconocimiento, Medición, Pre- Sentación y Revelación de laspartidas de los EEFF del Ejercicio Inmediato anterior al que ha decidido aplicar VNP

23. Debemos seguir los siguientes Pasos Corregir los saldoscontenidos en los EEFF analizadosque Ameritenajustes, aplicandoestablecido en sección 10 VNP Preparar únicamente para fines comparativos, los EEFF Del ejercicio analizado, con base en politicas de los VNP PROCEDIMIENTOS Las disposiciones establecidas en los párrafos 35.9 y 35.10 de las NPP, se deben aplicar unicamente a las Partidas de Activo y Pasivoreconocidas al 01/01/2010 o Fecha de inicio de ejercicioinmediato posterior. Las entidades constituidas a partir del 31/12/2010, NO deben Realizar transición a VNP, ya que nacieron bajo nuevosPCGA

24. No hay escapatoria…! Igual hay adopción PROCEDIMIENTOS ..mbre!

25. ¡ Ahora, observen lo siguiente...!Miren detenidamente los circulos que les presento a continuación.... Si ven que algo gira....! !!!!...Necesitan un descansito...¡¡¡

27. QUÉ… Y VIENE MÁS….!

28. Porqué debemos hacer Adopción..? Asegurar que los primeros estados financieros anuales e intermedios preparados bajo las VEN-NIF contengan información de alta calidad que: a) Sea Transparente USUARIOS TODOS LOS PERÍODOS QUE SE PRESENTEN Comparable b) Suministre LA CONTABILIZACIÓN SEGUN NIIF Punto de partida c) Pueda ser A UN COSTO QUE NO EXCEDA A LOS BENEFICIOS PROPORCIONADOS A LOS USUARIOS Obtenida

29. Qué debemos presentar en la Transición ? • EEFF con Información comparativa • Explicación de la transición a las NIIF para Pymes.

30. Exenciones a l preparar los primeros EEFF bajo NIIF para las pymes Esta NIIF nos da la alternativa de utilizar algunas de las siguientes Exenciones en los Primeros EEFF elaborados en cuanto a: Pagos basados en acciones Combinaciones de negocios Valor Razonable como Costo atribuido Revaluaciones como costo atribuido Diferencias de conversión acumuladas Estados financieros separados Párrafo 35.10

31. Exenciones al preparar los primeros EEFF bajo NIIF para las pymes Esta NIIF nos da la alternativa de utilizar algunas de las siguientes Exenciones en los Primeros EEFF elaborados en cuanto a: Impuestos diferidos Instrumentos financieros compuestos Actividades de extracción Acuerdos de concesión De servicios Acuerdos que contiene un arrendamiento Pasivos por retiro de servicio incluidos en el costo de las PPE Párrafo 35.10

32. Información a revelar Explicación de la transición a las NIIF Conciliaciones • Descripción de la naturaleza de cada cambio en la política contable • Conciliación de su patrimonio neto y de los resultados presentados según PCGA anteriores, con el que resulte con arreglo a las NIIF. • Conciliación del resultado: PCGA anteriores con NIIF para las PYMES

33. Información a revelar Conciliaciones • Si una Entidad tuviese conocimiento de Errores en sus PCGA anteriores, se debe distinguir, en la medida que resulte practicable, dichos errores de los Cambios en las Políticas Contables. • Si una Entidad no presentó estados financieros en periodos anteriores, revelará este hecho en sus primeros EEFF conforme a esta NIIF.

34. Principales Impactos Financieros • Las diferencias en cambio. • La provisión de cuentas de cobro dudoso. • El valor presente para medir las cuentas por cobrar y por pagar con vencimiento a largo plazo. • El método LIFO de valoración de inventarios. • Cargos diferidos que se desincorporan. • La revaluación de un activo y el Valor Razonable (Costo Atribuido).

35. Principales Impactos Financieros • El valor razonable para medir las inversiones. • Registro de contingencias y pasivos por desmantelamiento ppe. • Desincorporación de prestaciones sociales dobles • La LOTTT • El cálculo del deterioro en los Activos. • El Impuesto Diferido no Reconocido.

36. Ejemplo Principales Impactos Financieros EJEMPLO PPE: Calculamos la diferencia del VSL con los saldos Ven-Nif, aplicando la exención del 35.10 (d) al 31-12-2009 de algunas de sus PPE, y ajustamos el saldo de la siguiente manera:

40. TRANSICIÓN DEBE 01/ene/X1 HABER 31/dic/X1

41. TRANSICIÓN DEBE 01/ene/X1 HABER 31/dic/X1

42. ESTADO DE CAMBIOS EN EL PATRIMONIO

43. CONCILIACIÓN DEL PATRIMONIO AL 01/01/X1

44. CONCILIACIÓN DEL RESULTADO EJERCICIO X1

45. NOTA 12: EFECTOS DE LA TRANSICIÒN DE VEN-PCGA A VEN NIF-PYME Conciliación del patrimonio al 01/01/X1 Los gastos preoperativos según la Declaración de Principios de Contabilidad número dos (DPC-2) se reconocían como activos y se amortizaban en periodo no mayor de cinco años. En VEN-NIF-PYME estos desembolsos no se reconocen como activos sino como gastos, por lo tanto las utilidades acumuladas al 01/01/X1 se disminuyeron en 8 UM, producto de NO reconocer, el saldo para esa fecha, de los gastos preoperativos.

46. NOTA 12: EFECTOS DE LA TRANSICIÒN DE VEN-PCGA A VEN NIF-PYME Conciliación del resultado del ejercicio X1 El gasto de amortización de los gastos preoperativos disminuyo en 2 UM producto del NO reconocimiento de dichos gastos como activo, según VEN-NIF-PYME, el efecto en las utilidades del ejercicio X1 fue un aumento de 2 UM.

47. Conclusiones • Hay impactos financieros cuantitativos importantes. • Hay impactos financieros de divulgación importantes. • Diferencias importantes entre la normativa contable y tributaria, autonomía e independencia entre ellas. • Indudablemente la Utilidad Contable se verá afectada por la aplicación de las VEN-NIIF-PYMES, de lo que permitían las DPC. • La Conciliación Fiscal de Rentas ayudara a que el impuesto sobre la renta de los contribuyentes no sea afectado por la aplicación de las VEN-NIIF-PYMES.

48. Conclusiones • Fechas claves en el proceso de transición: • El 01 de enero de 2010 como la fecha de transición, el 01 de enero de 2011 como la fecha de adopción y el 31 de diciembre de 2011 como la fecha de la emisión de los primeros estados financieros de acuerdo con VEN-NIF-PYME. • Toda entidad que utilice por primera vez los VEN-NIF-PYME o migre por primera vez de VEN-NIF-GE a VEN-NIF-PYME, deberá aplicar los procedimientos, restricciones y criterios detallados en la sección 35 de la NIIF para las PYMES.

49. Etapas del proceso de transición de VEN-PCGA a VEN-NIF-PYME: • Identificar las fechas claves. • 2) Plantear los asientos necesarios para llevar el estado de situación financiera de apertura al 01 de enero de 2010 a VEN-PCGA. • 3) Identificar todas las particularidades de los VEN-NIF-PYME que le sean aplicables a la entidad, atendiendo a su naturaleza y actividad económica. • 4) Identificar las diferencias entre los VEN-PCGA y las políticas contables adoptadas según VEN-NIF-PYME. • 5) Plantear los asientos contables de ajustes y reclasificaciones.

50. 6) Elaborar el estado de situación financiera de apertura al 01 de enero de 2010 en VEN-NIF-PYME. 7) Identificar cuales de las cinco (5) transacciones planteadas en el párrafo 9 de la sección 35 de la NIIF para las PYMES utilizaremos. 8) Evaluar, si utilizaremos una o más de las doce (12) exenciones descritas en el párrafo 10 de la sección 35 de la NIIF para las PYMES. 9) Evaluar el plan de cuentas en uso según VEN-PCGA, con la finalidad de adecuarlo a los requerimientos de los VEN-NIF-PYME. 10) Preparar un informe explicativo sobre el proceso de transición de VENPCGA a VEN-NIF- PYME, de acuerdo con los párrafos 12 y 13 de la sección 35 de la NIIF para las PYMES.