Финансовое регулирование

1. Доц. Седова М.Л. Финансовое регулирование Тема 5

2. Необходимость государственного финансового регулирования • начиная с конца XIX в. рынок перестает автоматически саморегулироваться (в т.ч. из-за развития профсоюзного движения, фиксирования минимальной заработной платы и т.д.) • в условиях рынка государство ограничено в возможностях административного регулирования, поэтому прибегает к экономическим инструментам (главным образом, финансовым и денежно-кредитным)

3. Финансовое регулирование – это воздействие на экономические и социальные процессы путем концентрации финансовых ресурсов в одних сегментах рынка и ограничения роста финансовых ресурсов в других

4. Фин. стимулирование Фин. сдерживание Финансовое регулирование В документах ВТО = субсидирование

5. Основные цели финансового регулирования предотвращение возможных или устранение имеющихся диспропорций обеспечение развития передовых технологий обеспечение социальной стабильности

6. Отраслевые пропорции Основные объекты финансового регулирования Социальные пропорции Территориальные пропорции

7. Дискуссия: • Нужно поддерживать территории, отрасли или группу институтов экономики (малый бизнес, госкорпорации и т.д.)

8. Формы финансового регулирования Формы Прямая воздействие непосредственно на объект Косвеннаяопосредованное воздействие

9. Уровни государственного финансового регулирования в федеративном государстве • Федеральный («+» - больший объем финансовых ресурсов, «-» - отсутствие приближенности к объекту регулирования) • Субъекта федерации (наоборот)

10. Проблемы финансового регулирования на уровне субъекта Российской Федерации • Ограниченные налоговые полномочия субъектов Российской Федерации (только фактически 2 региональных налога (налог на игорный бизнес владельцы бизнеса уплачивают только в 4 специальных зонах)+ возможность дифференцирования ставок по налогу на прибыль организации и единому налогу при упрощенной системе налогообложения) • Для слаборазвитых регионов ограничены неналоговые возможности регулирования объемом бюджетных средств

11. Освобождение от уплаты Пониженные (повышенные) ставки Отмена или введение налогов, СНР Налоговые вычеты Отсрочки, рассрочки, налоговые кредиты Методы финансового регулирования – налоговые (1)

12. Методы финансового регулирования – налоговые(2) • В Российской Федерации (как и в ФРГ) часть федеральных налогов зачисляется в региональные и местные бюджеты – сейчас нормативы отчислений от этих налогов на федеральном уровне закреплены на постоянной основе, но при их изменении меняются территориальные пропорции

13. дотации субсидии таможенные субвенции Ускоренная амортизация Методы финансового регулирования – неналоговые (3)

14. Различия в дотациях, субсидиях и субвенциях по российскому законодательству

15. Различия в дотациях, субсидиях и субвенциях по российскому законодательству

16. Бюджетные кредиты Бюджетные инвестиции социальные выплаты Государственное сметное, подушевое финансирование оказания услуг Государственные заказы Методы финансового регулирования – неналоговые (4)

17. Государственные заимствования Государственные гарантия Сдача имущества на льготных условиях в аренду Методы финансового регулирования – неналоговые (5)

18. Государственный заказ – наиболее распространенная в мире форма поддержка отраслей экономики и решения социальных вопросов Федеральный закон от 21.07.2005 № 94-ФЗ «О размещении заказов на поставки товаров, выполнение работ, оказание услуг для государственных и муниципальных нужд»

19. Способы размещения заказов Путем проведения торгов (конкурс, аукцион, в т.ч. аукцион в электронной форме) Без проведения торгов (запрос котировок, у единственного поставщика, на товарной бирже)

20. Примеры заключенных госконтрактов вы можете (и должны) найти на сайтах: • www.zakupki.gov.ru/ • www.roskazna.ru

21. Налоговое бремя (налоговый пресс, налоговая нагрузка) – налоговое воздействие на положение субъектов хозяйствования и экономики в целом. Определяется удельным весом налоговых платежей в ВВП или доходах субъектов хозяйствования. Налоговое бремя должно быть соизмеримо с объемом государственных и муниципальных услуг и гарантий

22. Изменение механизма обязательных платежей в условиях перехода к рыночной экономике В условиях административно-командной системы управления экономикой -неналоговые методы формирования доходов бюджетов на основе дифференцированного подхода к отдельным организациям В условиях рыночной экономики– налоговые. Современное налоговое законодательство не предусматривает индивидуальных льгот для отдельных налогоплательщиков

23. Налоговые методы регулирования тесно связаны с системой налогового администрирования – при сокращении прав налогоплательщиков в процессе налогового администрирования даже в условиях снижения налоговых ставок и увеличения налоговых вычетов налоговый климат может рассматриваться как неблагоприятный

24. Основные направления финансового воздействия на экономику • Антициклическое регулирование • Изменение соотношения между валовым накоплением и валовым потреблением – стимулирование инвестиций • Снижение инфляции, антимонопольное регулирование • Протекционизм • Развитие научно-технического прогресса и обеспечение внедрения новых технологий

25. Основные финансовые методы стимулирования инвестиций • Налоговые льготы • Ускоренная амортизация • Бюджетные инвестиции, государственные гарантии по инвестиционным проектам • Использование бюджетных средств для закупки оборудования для дальнейшего предоставления на основе договора лизинга

26. Налоговое стимулирование инвестиционной деятельности Введение 25 главы Налогового кодекса Российской Федерации отменило, действующие ранее налоговые льготы по налогу на прибыль организаций, связанные с инвестиционной деятельностью, Но: уменьшают налоговую базу по налогу на прибыль инвестиции, полученные от иностранных инвесторов на финансирование капитальных вложений производственного назначения, при условии использования их в течение одного календарного года с момента получения, неоднократно увеличена амортизационная премия в первый год эксплуатации амортизируемого имущества, в настоящее время предусмотрена возможность переноса убытков на 10 лет

27. Налоговое стимулирование инвестиционной деятельности Не подлежит обложению НДС ввоз технологического оборудования, комплектующих и запасных частей к нему, ввозимых в качестве вклада в уставные (складочные) капиталы организаций

28. Налоговое стимулирование инвестиционной деятельности С 2006 года введен общий порядок принятия к вычету НДС при осуществлении капитального строительства Имущественные вычеты предусмотрены по налогу на доходы физических лиц

29. Налоговое стимулирование инвестиционной деятельности Пониженные ставки налога на прибыль организации по выплачиваемым дивидендам или депозитарным распискам: • 0% - если более 1 календарного года организация владеет более 50% акций АО • 9% - для российских организаций по акциям российских и иностранных АО (если владеет менее 50%)

30. Налоговое стимулирование инвестиционной деятельности • Налоговым законодательством и законом «Об особых экономических зонах в Российской Федерации» предусмотрены налоговые льготы для промышленно-производственных, технико-внедренческих и курортно-рекреационных ОЭЗ

31. Новые механизмы стимулирования инвестиционной деятельности создание в составе федерального бюджета инвестиционного фонда Российской Федерации Учреждение с участием средств федерального бюджета (Инвестиционного фонда) ОАО «РОССИЙСКАЯ ВЕНЧУРНАЯ КОМПАНИЯ» и ОАО «РОССИЙСКИЙ ИНВЕСТИЦИОННЫЙ ФОНД ИНФОРМАЦИОННО-КОММУНИКАЦИОННЫХ ТЕХНОЛОГИЙ»

32. Серьезной проблемой является низкий % расходования средств ИФ

33. Постановление Правительства РФ от 1 марта 2008 г. N 134“Об утверждении Правил формирования и использования бюджетных ассигнований Инвестиционного фонда Российской Федерации”

34. Инвестиционные проекты общегосударственного значения, реализуемые с участием средств ИФ - Инвестиционный проект «Комплексное развитие Нижнего Приангарья»- Комплекс нефтеперерабатывающих и нефтехимических заводов в г. Нижнекамске (2006-2010 годы)-Проект реконструкции участка Оунэ – Высокогорная со строительством нового Кузнецовского тоннеля на участке Комсомольск-на-Амуре – Советская Гавань (2007 – 2010 годы)- Промышленный комплекс г. Новомосковск Тульской области (2007 – 2016 годы)- Строительство железнодорожной линии Кызыл – Курагино в увязке с освоением минерально-сырьевой базы Республики Тыва (2008 - 2014 годы)- Инвестиционный проект "Комплексное развитие Южной Якутии" (2008 – 2019 годы)- Комплексная программа строительства и реконструкции объектов водоснабжения и водоотведения г. Ростова-на-Дону и юго-запада Ростовской области (2006 – 2021 годы)- Региональный инвестиционный проект «Индустриальный парк «Камские поляны»- Комплексная программа промышленного и инфраструктурного развития Республики Коми, Пермского края и Архангельской области (Проект «БЕЛКОМУР»)- Освоение Наталкинского золоторудного месторождения- Создание горно-металлургического кластера в Приамурье

35. Инвестиционные проекты регионального значения, реализуемые с участием средств ИФ - Проект строительства Курганской ТЭЦ-2- Застройка жилого района «ЧИСТЫЕ ПРУДЫ» в г. Кирове (1 очередь строительства – микрорайоны №1 и №3)- Реконструкция системы водоснабжения г.Перми- Строительство и реконструкция водопроводных очистных сооружений г. Петрозаводска (II этап)- Развитие системы теплоснабжения г. Владимира и Владимирской области на 2009-2012 годы- Строительство первой очереди рудника «Пионер»- Строительство коммунальной и энергетической инфраструктуры в целях создания сыроваренного завода по производству твердых сыров, мощностью 250 тонн молока в сутки- Строительство производственно-логистического комплекса «Армакс Групп» на территории с. Масловка Воронежской области- Строительство комбикормового завода в Рузаевском районе Республики Мордовия- Реконструкция и расширение ОАО «Игоревский деревообрабатывающий комбинат». Строительство завода древесноволокнистых плит (MDF). Развитие инфраструктуры в муниципальном образовании «Холм-Жирковский район» Смоленской области

36. Планируемое финансирование проекта «Развитие системы теплоснабжения г. Владимира и Владимирской области на 2009-2012 гг.» Для реализации проекта ОАО «Владимирские коммунальные системы» потребуется 550,7 млн. руб. В соответствии с правилами предоставления средств из Инвестфонда Российские Федерации объем софинансирования проекта составит: • ОАО «Владимирские коммунальные системы» - 309, 25 млн. руб. • муниципальный бюджет г.Владимира - 53,12 млн. руб. • Инвестфонд Российской Федерации - 188,3 млн. руб. На 1 рубль бюджетных средств, вкладываемых в реализацию проекта, приходится 1,22 рубля средств Инвестора

37. Государственное финансовое стимулирование научно-технического прогресса • Сметное финансирование государственных научно-исследовательских организаций • Субсидии, бюджетные кредиты, государственные заказы на научные разработки, в том числе за счет создания с участием бюджетных средств научных фондов (Российский фонд фундаментальных исследований, Федеральный фонд производственных инноваций, Фонд содействия развитию малых форм предприятий в научно-технической сфере) • Налоговое регулирование • Государственные премии за научные разработки и внедрение

38. Налоговое стимулирование инновационной деятельности НДС • не подлежат налогообложению выполняемые организациями за счет любых привлеченных источников НИОКР и технологические работы, относящиеся к созданию новой продукции (технологий) или усовершенствованию производимой продукции (технологий) • освобождение от обложения НДС реализации исключительных прав (в том числе передачи по договору отчуждения или лицензионным договорам) на следующие объекты интеллектуальной собственности: изобретение, полезную модель, промышленный образец, программы для ЭВМ, базы данных, секреты производства (ноу-хау), топологию интегральных микросхем.

39. Налоговое стимулирование инновационной деятельности Налог на прибыль организаций • В доходах при определении налоговой базы не учитываются доходы, полученные в виде средств, полученных из Российского фонда фундаментальных исследований, Российского фонда технологического развития, Российского гуманитарного научного фонда, Фонда содействия развитию малых форм предприятий в научно-технической сфере, Федерального фонда производственных инноваций, а также из иных фондов поддержки научной и (или) научно-технической деятельности, зарегистрированных в порядке, предусмотренном Федеральным законом от 23 августа 1996 года N 127-ФЗ "О науке и государственной научно-технической политике" (далее - Федеральный закон "О науке и государственной научно-технической политике"), по перечню, утверждаемому Правительством Российской Федерации • в виде средств, поступивших на формирование Российского фонда технологического развития, а также иных отраслевых и межотраслевых фондов финансирования научно-исследовательских и опытно-конструкторских работ, зарегистрированных в порядке, предусмотренном Федеральным законом "О науке и государственной научно-технической политике "

40. Налоговое стимулирование инновационной деятельности Налог на прибыль организаций • В расходах при определении налоговой базы учитываются расходы на НИОКР (задание – изучить ст. 262 НК) • предоставлении налогоплательщикам права применять к основной норме амортизации специальный коэффициент (но не более трех5) в отношении амортизируемых основных средств, используемых только для осуществления научно-технической деятельности

41. Налоговое стимулирование инновационной деятельности Упрощенная система налогообложения • в составе расходов включаются затраты на НИОКР, покупку исключительных прав на изобретения

42. С целью развития инноваций была создана госкорпорация (ее имущество сформировано за счет средств федерального бюджета и других объектов федеральной собственности) • Государственная корпорация «Ростехнлогии» - State Corporation for Assistance to Development, Production and Export of Advanced Technology Industrial Product "Rostekhnologii"(Федеральный закон от 23.11.2007 № 270-ФЗ)

43. В г. Москве и некоторых субъектах Российской Федерации созданы с участием средств федерального бюджета и региональных бюджетов венчурные фонды, их функционирование началось в 2006 году Создаются бизнес-инкубаторы

44. Федеральный закон «О высшем и послевузовском профессиональном образовании» • Высшие учебные заведения, являющиеся бюджетными образовательными учреждениями, и созданные государственными академиями наук высшие учебные заведения имеют право без согласия собственника их имущества с уведомлением федерального органа исполнительной власти, осуществляющего функции по выработке государственной политики и нормативно-правовому регулированию в сфере научной и научно-технической деятельности, быть учредителями (в том числе совместно с другими лицами) хозяйственных обществ, деятельность которых заключается в практическом применении (внедрении) результатов интеллектуальной деятельности (программ для электронных вычислительных машин, баз данных, изобретений, полезных моделей, промышленных образцов, селекционных достижений, топологий интегральных микросхем, секретов производства (ноу-хау), исключительные права на которые принадлежат данным высшим учебным заведениям.

45. Программа антикризисных мер Правительства Российской Федерации на 2009 год • Будут осуществлены действия по финансовой поддержке реализации программ технологического перевооружения коммерческих организаций. Государство будет стимулировать инновации также через реализацию инновационно-ориентированных федеральных целевых программ, расходы на которые будут либо сохранены на запланированном ранее уровне, либо снижены минимально. Будут введены требования по разработке и принятию программ инновационного развития в отношении субъектов естественных монополий и крупных государственных компаний. • В целях поддержки малого инновационного бизнеса будут созданы "посевные фонды" с участием открытого акционерного общества "Российская венчурная компания".

46. Кроме финансовых методов стимулирования инноваций большое значение имеет охрана прав владельцев интеллектуальной собственности, в т.ч. в процессе ее коммерциализации

47. Проект «Сколково»

48. Финансовые методы воздействия на социальные процессы • Финансирование прямых денежных выплат гражданам (социальные выплаты) • Финансирование льгот отдельным категориям граждан при оплате или получении товаров и услуг (субсидирование производства товаров или услуг) • Государственная финансовая поддержка жизненно важных отраслей экономики, ориентированных на производство потребительских товаров и услуг первой необходимости

49. Финансовые методы воздействия на социальные процессы • Налоговое регулирование • Бюджетное финансирование учреждений социальной сферы • Финансовое стимулирование создания новых рабочих мест • Государственное финансовое регулирование рынка жилья • Содействие развитию финансового рынка, ориентированного на «мелких» вкладчиков, инвесторов, страхователей

50. Основные проблемы финансового регулирования социальных процессов • Определение уровня государственных социальных гарантий (существовавшая ранее проблема «нефинансируемых мандатов»), введение в законодательство понятия «публичных нормативных обязательств» • Выбор финансового механизма реализации социальных гарантий • Выбор между льготами и денежными выплатами • Определение соотношения между платными и бесплатными для населения услугами • Обеспечение сохранности пенсионных накоплений, средств материнского капитала