Département de démographie Université de Montréal

1. L’équilibre entre favoriser le report de la retraite et prévenir une baisse importante du niveau de vie à la retraite : responsabilité partagée Yves Carrière 20e édition de la Conférence de Montréal 9 juin, 2014 Montréal Département de démographie Université de Montréal

2. Plan de la présentation Vieillissement d’une population et vieillissement d’une société 1. Quelques exemples de l’évolution du parcours de vie au cours des dernières décennies 2. Caractéristiques du système de revenu de retraite canadien 3. 4. Conclusion

3. 1. Vieillissement d’une population et d’une société Vieillissement d’une population: • Baisse de la mortalité infantile, suivi d’une baisse de la fécondité et finalement d’une baisse de la mortalité aux grands âges. • Résultat à long terme: hausse de la proportion de personnes âgées dans la population • Information bien insuffisante pour évaluer les conséquences du vieillissement démographique. Société vieillissante: • Pour mieux estimer les conséquences du vieillissement d’une population: • Doit s’intéresser aux caractéristiques et aux comportements des individus et des familles tout au long de leur parcours de vie. • Caractéristiques des institutions (par exemple, système de revenu de retraite)

4. 1. Vieillissement d’une population et d’une société Éviter d’interpréter des données d’une année dans le temps comme s’il s’agissait de l’histoire d’un parcours de vie. Source: dans Rapport D’Amours, Une solution novatrice: offrir une rente longévité à tous les travailleurs

5. 2. Cycle de vie: de profondes transformations Le moment de l’entrée dans une première union a été reportée, reliée entre autres à une augmentation de la scolarisation Pourcentage de jeunes adultes vivant en couple Canada, 1981 à 2011 % 68,4% 45,7% 36,4% 16,1% 1981 1991 2001 1991 2011 1981 2001 2011 20-24 ans 25-29 ans Source : Statistique Canada, http://www12.statcan.gc.ca/census-recensement/2011/as-sa/98-312-x/2011003/fig/desc/desc3_3-2-fra.cfm

6. 2. Cycle de vie: de profondes transformations L’augmentation de l’âge au premier mariage coïncide avec l’arrivée des premiers baby-boomers à l’âge de 25 ans Âge moyen des mères à la naissance selon le rang de naissance, Canada, 1945 à 2008 Âge moyen pour un premier mariage, selon le sexe, Canada 1945-2008 Âge rang 3 rang 2 Hommes rang 1 Femmes Hausse largement due aux cohortes 1946-65 Année Année Source : Données disponibles sur le site internet de EDSC; http://www4.hrsdc.gc.ca/.3ndic.1t.4r@-fra.jsp?iid=78

7. 2. Cycle de vie: de profondes transformations Et les conditions de travail ne sont plus tout à fait les mêmes, et ce même pour les baby-boomers Proportion d’hommes ayant déclaré des déductions pour des contributions à un RPA selon l’âge et la cohorte, Canada 1937-41 1927-31 1947-51 1952-56 1957-61 1967-71 Groupe d’âge Source: Estimations de RHDCC en utilisant les données de l’Agence du revenu du Canada

8. 2. Cycle de vie: de profondes transformations Un besoin grandissant de recourir à l’épargne individuelle pour assurer sa retraite, bien qu’il ne semble pas facile d’y arriver Proportion ayant déclaré contribué à un REER, selon le groupe d’âge et la cohorte, sexes réunis, Canada 1952-56 1947-51 1957-61 1962-66 1967-71 1937-41 Groupe d’âge Source: Estimations de RHDCC en utilisant les données de l’Agence du revenu du Canada

9. Source: Estimations de RHDCC en utilisant les données de l’Agence du revenu du Canada 2. Cycle de vie: de profondes transformations Et qui dit REER ne veut pas nécessairement dire épargne-retraite, aujourd’hui plus que jamais Nombre de personnes qui retirent de son REER pour 100 personnes qui contribuent à son REER, selon l’âge et la cohorte, Canada • En 1991, parmi les 30-34 ans, il y avait 13 Canadiens qui décaissaient une partie de leur REER pour 100 Canadiens du même âge qui épargnaient dans un REER. Ce nombre a pratiquement triplé pour atteindre 35 en 2010. • Ce ratio exclue les Canadiens qui décaissent une partie de leur REER dans le cadre du programme d’achat d’une première maison ou d’un retour aux études, et qui remboursent leur REER comme prévu.

10. 2. Cycle de vie: de profondes transformations Des transformations au début et au milieu du cycle de vie qui ont un impact sur les dernières étapes de ce cycle Proportion de propriétaires avec une hypothèque selon le groupe d’âge et la cohorte, Canada Cohorte 1952-56 Cohorte 1947-51 Cohorte 1937-41 Cohorte 1927-31 Groupe d’âge Source: Recensements du Canada

11. 2. Cycle de vie: de profondes transformations Est-ce que ces changements importants dans le parcours de vie n’auraient pas déjà un impact sur la prise de la retraite? Source: dans Rapport D’Amours, Une solution novatrice: offrir une rente longévité à tous les travailleurs

12. 2. Cycle de vie: de profondes transformations OUI. Un travailleur de 50 ans a vu sa durée anticipée de vie en emploi augmenté depuis le milieu des années 1990 Durée anticipée de vie en emploi à 50 ans, Canada, 1977-2009 Nombre d’années Hommes Femmes Des changements de comportements importants sans que l’on ait modifié le système public de retraite. Pourquoi? Source: Carrière, Y. & Galarneau, D. (2011). “Reporter sa retraite : une tendance récente ?”, L’emploi et le revenu en perspective, Statistique Canada, produit no. 75-001, hiver 2011, 3-18.

13. 3. Caractéristiques du système de revenu de retraite canadien Taux de remplacement brut des pensions publiques selon le niveau des gains de travail, Canada et ÉU SRG Taux de remplacement PSV RPC/RRQ Salaire en multiple des gains moyens Un système qui accorde une grande importance à l’épargne privée pour les travailleurs à revenu moyen ou élevé Source: Bureau de l’Actuaire en chef du Canada

14. 3. Caractéristiques du système de revenu de retraite canadien …mais qui a très bien réussi à limiter la pauvreté chez les personnes âgées % de personnes de 65 ans et plus qui ont un revenu inférieur à 50% du revenu médian de la population (autour de 2005) Source: Edward Whitehouse, Canada's retirement-income provision: An international perspective, http://www.fin.gc.ca/activty/pubs/pension/ref-bib/whitehouse-eng.asp#toc006

15. 3. Caractéristiques du système de revenu de retraite canadien …et, qui par prévoyance ou par chance, coûte relativement peu cher lorsque comparé aux pays de l’OCDE Dépenses pour les pensions publiques en % du PIB 13 % (contre 18% si aucun changement) 6,2% Source: Edward Whitehouse, Canada's retirement-income provision: An international perspective, http://www.fin.gc.ca/activty/pubs/pension/ref-bib/whitehouse-eng.asp#toc006

16. 4. Résumé et conclusion Résumé • report important des transitions qui marquent l’entrée aux âges adultes • employeurs sont de moins en moins enclins à assumer le risque de longévité (RPA - PD) • un système de retraite public qui laisse une place importante à l’épargne privée • une espérance de vie qui augmente • … INDIVIDU est devant 3 choix • réduire son niveau de vie avant la retraite • accepter une chute importante de son niveau de vie à la retraite • repousser l’âge de sa retraite … et accepter les risques qui y sont associés

17. 4. Résumé et conclusion Risques associés à cette option • L’état de santé • de l’individu • de ses parents • du conjoint • Perte d’emploi EMPLOYEURS • Favoriser la rétention des travailleurs expérimentés, RPA L’ÉTAT • Taux de remplacement du RPC/RRQ • Conserver un juste équilibre entre niveau de vie et report de la retraite

18. Merci de votre attention!