ادغام عمودی Vertical Integration

ادغام عمودیVertical Integration به نام خداوند بخشنده مهربان تهیه و تنظیم: حامد مهدوی کارشناس مهندسی صنایع – تکنولوژی صنعتی دانشجوی کارشناسی ارشد مدیریت صنعتی www.keshvarshahi.ir

و حال!!! • سوال: • به نظر شما معنی واژه Forward Integration و Backward Integration چیست؟ www.keshvarshahi.ir

مقدمه • به‌طور کلی ادغام و اکتساب شرکت‌ها به فرآیندهای مربوط به ترکیب و اتحاد شرکت‌ها گفته می‌شود. اين اقدامات به نوعي یک تصمیم استرتژیک هستند، • آثار ناشي از ادغام و اکتساب هم در سطح خرد يا شرکت‌ها و هم در سطح اقتصاد کلان قابل بررسي است.ادغام و اکتساب بعضی مواقع نتایج مفید و مثبت و گاهي اوقات نتایج مخرب برای شرکت ها و اقتصاد دارند. تصميم‌گيري راجع به ادغام و اکتساب، از تصمیمات استراتژیک و بسیار هنرمندانه و تخصصی مدیران مالی و سایر مدیران ارشد شرکت ها تلقي می‌شود که بلندمدت و حرفه‌ای هستند. • در سالهای اخیر این اقدامات توانسته‌اند ارزش‌ها و البته زیان‌هایی را برای اقتصاد جهان و بسياري از شرکت‌ها به ارمغان آورند که خود محل بحث و منازعه بسیاری از نظریه پردازان و نیز موضوع مطالعات و تحقیقات تجربی بسیاری از محققین مالی بوده است. www.keshvarshahi.ir

مقدمه • ادغام و اکتساب در عمل، فرآیندهای بسیار پیشرفته و تخصصی هستند که جنبه‌ها و پیامدهای گسترده مدیریتی، حقوقی، قانونی، مالی، حسابداری، فرهنگی، اجتماعی و سیاسی به دنبال دارند و در مواردي حتي سبب جابجایی و تغییرات گسترده در ارزش افزوده و ثروت افراد، شرکت‌ها و جامعه و نیز تغییر در کيفيت تخصیص منابع می‌شوند. • ادغام و اکتساب هنر ترکیب منابع، دارایی‌ها و برای استفاده کارآتر و ایجاد هم‌افزایی می‌باشد. www.keshvarshahi.ir

نگاهی به گذشته مؤسسات جهت ادامه حیات خویش و افزایش اثربخشی از استراتژی های متکی به رشد استفاده می کنند ادامه حیات در محیط رقابتی شدید تلاش جهت رشد یا توسعه در حیطه فعالیت با اتکا به منابع خویش، بیشتر توسعه در کالا و یا بازار موجود و وارد شدن به فعالیت ها در کالا و یا بازار جدید را مبنا قرار می دهند در آغاز، استراتژی های متکی بر رشد رشد درون سازمانی رشد برون سازمانی با متحد شدن با مؤسسات دیگر و یا با حرکات مشترک، به گسترده کردن فعالیت های خویش تلاش می کنند. www.keshvarshahi.ir

استراتژی های رشد درون سازمانی رشد با وارد شدن به حیطه های کالا/بازار جدید استراتژی های رشد درون سازمانی رشد با ماندن در حیطه کالا/بازار موجود (استرتژی یکپارچه شدن) یکپارچه شدن افقی یکپارچه شدن عمودی www.keshvarshahi.ir

یکپارچه شدن عمودی رو به سوی جلو • این وضعیت هنگامی پدید می آید که موسسه فعالیت های خود را به سوی مصرف کنندگان و یا استفاده کنندگان کالاهای خود پیش می رود. • برای مثال، مؤسسه ای که مواد غذایی تولید می کند یک زنجیره فروش برپا سازد و یا یک شرکت سازنده موتور، خودرو تولید کند، بدین ترتیب مدیریت،‌ درداخل زنجیره تولید- بازاریابی، تحت کنترل درآوردن یک مرحله دیگر را هم هدف قرار داده است. www.keshvarshahi.ir

زمان استفاده از استراتژی • چه زمانی از این استراتژی استفاده می کنیم؟ • اگر کانالهای توزیع موجود گران بوده و یا نیاز توزیع مؤسسه را برآورده نمی سازد • اگر کیفیت فعلی توزیع کنندگان، در برتری رقابت برای مؤسسه محدود باشد • اگر مؤسسه در شاخه صنعتی رشد یابنده فعالیت کند • اگر منابع انسانی و مالی برای انجام توزیع وجود داشته باشد • اگر تولید یک کالایی معین، برتری را فراهم سازد • اگر نرخ سود توزیع کنندگان و فروشندگان بالا باشد • و... www.keshvarshahi.ir

یکپارچه شدن عمودی رو به سوی جلو • بدین ترتیب مؤسسه در مصرف شدن کالای خود به صورت خیلی مؤثرتر در آمده و پیش بینی های مربوط به فروش خود را به صورت واقعی تر می تواند انجام دهد. • اما وارد شدن یک مؤسسه تجاری به یک حیطه فعالیتی خارج از حیطه رقابتی اصلی، یک ریسک مهم است. این یک کار دیگری است و یک قابلیت و تکنولوژی متفاوتی را می تواند ایجاب کند. www.keshvarshahi.ir

یکپارچه شدن عمودی رو به سوی جلو مثال: • ادغام عمودي در شرکت هاي نفتي در دهه هاي 1970 و 1980 (Shell وPetrileum British) • شرکت تلاونگ • فروشگاه های شیرین عسل www.keshvarshahi.ir

یکپارچه شدن عمودی رو به سوی جلو • اجراي اين استراتژي غالبا پرهزينه و مشکل مي باشد. در بسياري از مواقع توليدکنندگان بالادستي به منظور حفظ بازار محصولاتشان با توزيع کننده هاي پايين دستي ادغام مي شوند. اين موضوع در شرايط مناسب خوب است اما وقتي تقاضا کاهش مي يابد بسياري از شرکت ها تفاوت قيمت فاحشي با توزيع کنندگان پايين دستي دارند و فقط مي توانند هزينه توليد را در نقطه سر به سر حفظ کنند. www.keshvarshahi.ir

یکپارچه شدن عمودی رو به سوی عقب این وضعیت هنگامی پدید می آید که موسسه فعالیت های خود را به سوی مراحل قبل از تولید گسترش می دهد. یعنی مؤسسه در چنین وضعیتی مواد خام و یا ابزار و ملزومات مورد استفاده خود را تولید می کند؛ برای مثال یک شرکت تولید کننده ماشین با وابسته ماندن به تکنولوژی موجود، چرخ، مخزن بنزین و چرخ دنده تولید کند و یا با استفاده از یک تکنولوژی جدید رنگ، لاستیک و شیشه تولید کند و غیره. www.keshvarshahi.ir

زمان استفاده از استراتژی یک مؤسسه: • اگر قیمتهای فروشندگان فعلی(موجود) بالا باشد و یا در برآورد کردن نیازهای مؤسسه بی کفایت بماند، • اگر عدم اطمینان در مقابل فروشندگان مورد بحث باشد، • اگر در مقابل تعداد زیاد رقبا فروشندگان کم باشند، • اگر منابع مالی و انسانی شرکت کافی باشد، • اگر برتری هایی که توازن در قیمتها را تأمین خواهد کرد اهمیت داشته باشد، • اگر نرخ های سود فروشندگان بالا باشد، • و اگر در تأمین نیاز ها سریع بودن اهمیت داشته باشد، www.keshvarshahi.ir

یکپارچه شدن عمودی رو به سوی عقب می تواند استراتژی یکپارچه شدن عمودی به سوی عقب را انتخاب کند. فایده خیلی مهم این استراتژی ها: • تأمین استقلال در ورودی های تولید؛ • کاهش دادن هزینه ها، • توسعه دادن کیفیت و در نتیجه افزایش سود آوری است؛ اما آغاز رکود(سکون) و پس رفت در شاخه های صنعتی که باعث محروم ماندن مؤسسه از فرصتهای متنوع کردن می شود، انتخابهای دقیق را ضروری می سازد. www.keshvarshahi.ir

یکپارچه شدن عمودی رو به سوی عقب مثال: • رب تبرک • مجتمع خودروسازي Rouge هنري فورد در ميشيگان • ادغام ذوب آهن و سنگ آهن مركزي www.keshvarshahi.ir

استراتژی های یکپارچه شدن عمودی www.keshvarshahi.ir

و امّا... • ادغام عمودی نشان می دهد که یک موسسه تا چه حد مراحل مختلف زنجیره ارزش صنعت خود، اعم از کسب مواد اولیه، تأمین اجزاء و قطعات، تولید محصول نهایی و حتی فروش کالایش را خود انجام دهد ولی تغییرات اجزاء در محیط رقابتی باعث تغییر دیدگاه شرکتها نسبت به ادغام عمودی شده است. • دلیل اولیه برای این تغییر جهت عبارت است از: نیـاز به انعطاف پذیری، توانایی برای مواجهه با رقابت بیشتر در عرصه جهان و عقب نماندن از تغییر فناوری. www.keshvarshahi.ir

و امّا... • بدین منظور برای برآورده شدن چنین نیازهایی یک یا ترکیبی از استراتژی های سه گانه زیر را می توانند به کار گیرند: • انجام فعالیتها در درون سازمان؛ • انجام فعالیتهای سازمان با مشارکت سایر سازمانها؛ • واگذاری بعضی از فعالیتهای سازمان به بیرون از آن (استراتژی های تأمین منابع از خارج سازمان ) استراتژی های تأمین منابع از خارج سازمان سه نوع استراتژی عمده تأمین منابع از خارج از سازمان با مسائل مدیریتی و استراتژیک و اقتصادی مختص خود وجود دارد که عبارتند از: • واگذاری استراتژیک • واگذاری بخشی • واگذاری قراردادی www.keshvarshahi.ir

تأمین منابع از خارج از سازمان www.keshvarshahi.ir

پاسخ سوال www.keshvarshahi.ir

منابع • Strategic Management Competitive Advantage/Barnay & Hesterly/Chapter6 • Strategic Management:An Integrated Approach/ Charles W. L. Hill & Gareth R. Jones/Fifth Edition/Chapter 9Corporate Strategy:Vertical Integration, Diversification, and Strategic Alliances • Strategic Management/Dess Lumpkin Eisner/fourth edition/Chapter 6:Corporate-Level Strategy: Creating Value through Diversification/McGraw-Hill/Irwin • مدیریت استراتژیک/دکتر علیرضا امیر کبیری/انتشارات نگاه دانش • مدیریت استراتژیک/فرد آر دیوید/ترجمه دکترعلی پارسائیان و دکتر سید محمد اعرابی/دفتر پژوهش های فرهنگی • مدیریت استراتژیک/دردانه داوری و محمدحسن شانه ساززاده/نشر آتنا • www.hajarian.com • www.imi.ir • www.saipaonline.com • www.aftab.ir www.keshvarshahi.ir

عمری را به دنبال خوشبختی می دویم غافل از اینکه خوشبختی همین لحظاتی است که در گذر است! با تشکر از توجه شمابی صبرانه منتظر سوالهای شما سروران گرامی می باشم پایان www.keshvarshahi.ir

ادغام عمودی Vertical Integration