Kapital

1. Kapital

2. Kapital banke

3. Funkcije kapitala • Zaštita od rizika neuspeha • Osnova za organizovanje i početak rada banke • Faktor sigurnosti poverilaca i promoviše javno poverenje građanstva • Izvor za obezbeđenje rasta banke i razvoj novih usluga, programa i opreme • Regulator rasta

4. Minimalni iznos kapitala Zakonom se reguliše minimalna visina kapitala koje banke moraju imati. Prema našem Zakonu o bankama, banka je dužna da obezbedi da kapital banke uvek bude u visini koja nije manja od 10.000.000 evra u dinarskoj protivvrednosti prema zvaničnom srednjem kursu.

5. Zahtevi koji se odnose na kapital banke • Zahtev za određenom visinom kapitala • Koeficijent zaduženosti: Kapital / Ukupna aktiva • Bazelski sporazumi I i II

6. Kapital i rizik • Odbrane protiv rizika • Kvalitet menadžmenta • Diversifikacija (portfolio i geografska) • Osiguranje depozita • Vlasnički kapital

7. Prvi Bazelski sporazum – Bazel I Ustanovljen 1988. godine Cilj ??? Definisanje elemenata kapitala: • Primarni / osnovni kapital / nivo 1 kapitala / jezgro kapitala • Sekundarni / dopunski kapital / nivo 2 kapitala

8. Bazelski sporazum I Osnovni kapital: • Obične akcije • Višak iznad nominalne vrednosti akcija (Suficit) • Nekumulativne trajne prioritetne akcije • Neraspoređena dobit • Učešća u subsidijarima koja su ispod kontrolnog paketa akcija (manjinski interes) Dopunski kapital: • Konvertibilne prioritetne akcije • Kumulativne trajne prioritetne akcije • Rezerve za pokriće eventualnih gubitaka • Subordinirane obaveze (subordinirane obveznice) • Instrumenti duga i kapitala

9. Zahtevi Adekvatno kapitalizovana banka je ona koja zadovoljava sledeće zahteve: • Koeficijent odnosa primarnog kapitala i ukupne aktive ponderisane rizikom mora da iznosi najmanje 4% • Koeficijent odnosa ukupnog kapitala (primarni i sekundarni) i ukupne aktive ponderisane rizikom mora da bude najmanje 8% • Suma sekundarnog kapitala ograničena je na 100% primarnog kapitala !!!

10. Rizična aktiva banke ??? Ponderi rizika aktive 0% -NULTI KREDITNI RIZIK Gotovina i državne hartije od vrednosti 20% - NIZAK KREDITNI RIZIK Depoziti u drugim bankama 50% - UMERENI KREDITNI RIZIK Municipalne obveznice i stambeni hipotekarni krediti 100% - NAJVEĆI KREDITNI RIZIK Korporativni zajmovi i druga potraživanja od privatnog sektora, ostala aktiva

11. Posebno se rizik određuje za: • vanbilansne stavke • derivate i druge tržišno sklopljene ugovore koji se ne prikazuju u bilansu stanja banke, koristeći faktorkonverzijei pondere kreditnog rizika.

12. Gotovina Državne hartije od vrednosti Depoziti kod drugih banaka HOV lokalnih organa vlasti Stambeni krediti Korporativni krediti Bankarske prostorije i oprema 3.000 10.000 5.000 12.000 40.000 70.000 3.000 Primer:1. Odrediti da li je banka adekvatno kapitalizovana prema Bazelskom sporazumu I koristeći pondere rizika za bilansne pozicije.2. Primarni kapital banke iznosi 4.500 dinara, a sekundarni kapital 4.000 dinara.

13. Bazelski sporazum I Prednosti ??? Nedostaci ???

14. Bazelski sporazum I • Tržišni rizik – VAR modeli rizika vrednosti • Kapitalna arbitraža

15. Drugi Bazelski sporazum – Bazel II Tri temelja (stuba) II sporazuma: • Minimalne kapitalne potrebe svake banke na osnovu sopstvenih procena o izloženosti • Nadzorni pregled za određivanje procedure rizika svake banke i adekvatnog nivoa kapitala • Pojačano informisanje javnosti o stvarnom finansijskom stanju banke

16. Drugi Bazelski sporazum – Bazel II • Tržišni rizik • Poslovni (operativni) rizik • Velika banka / mala banka

17. Koje karakteristike se odnose na Bazel I / Bazel II ? • Zahtev da svaka banka razvije sopsvene potrebe za kapitalom bazirane na sopstvenim procenama o izloženosti riziku • “Veličina koja odgovara svima” • Tržišna disciplina • Primenjivan isti minimalni nivo potrebnog kapitala za sve banke članice • Zahtev da svaka banka razvije sopstvene interne modele rizika upravljanja • Primarno usmerenje na kreditni rizik • Minimalni nivo potrebnog kapitala za pokrivanje kreditnog, tržišnog i operativnog rizika

18. Standardi kapitala u SAD • Visoko kapitalizovane banke • Adekvatno kapitalizovane banke • Nedokapitalizovane banke • Značajno nedokapitalizovane banke • Kritično nedokapitalizovane banke

19. Na koji način banka može da poveća kapital?

20. Interno prikupljanje kapitala zadržane zarade Retencioni koeficijent ??? Koje su posledice postavljanja retencionog koeficijenta na previše niskom nivou / previše visokom nivou ???

21. Stopa rasta internog kapitala = ROE x Retencioni koeficijent Zadržane zarade / Akcijski kapital Primer: • Banka ima procenjenu stopu prinosa na akcijski kapital od 12%. • Planirana dividenda u iznosu od 50% neto prihoda nakon oporezivanja.

22. Eksterno prikupljanje kapitala: • Emisija običnih akcija • Emisija prioritetnih akcija • Emisija obligacionopravnih vrednosnih papira i obveznica • Prodaja aktive i lizing • Razmena akcija za dugove

23. Pri određivanju visine kapitala, menadžeri banke treba da vode računa o .....

24. Ako banka proceni da je prinos na kapital nizak, šta može da učini kako bi povećala ROE?

25. Šta čini nivo jedan ili jezgro kapitala?

26. Šta čini nivo dva ili dodatni kapital?

27. Šta su subordinirane obveznice?

28. Rezerve za pokriće eventualnih gubitaka Suficit Nekumulativne trajne prioritetne akcije Konvertibilne prioritetne akcije Učešća u subsidijarima koja su ispod kontrolnog paketa akcija Kumulativne trajne prioritetne akcije Neraspoređena dobit Subordinirane obveznice Instrumenti duga i kapitala Obične akcije Primer:Koje stavke pripadaju jezgru kapitala, a koje sekundarnom kapitalu prema Bazelu I?