Grupo Aeroportuario del Centro Norte Comité de Prácticas Societarias 13 de julio, 2007

1. Grupo Aeroportuario del Centro Norte Comité de Prácticas Societarias 13 de julio, 2007

2. Plan Estratégico 2007-2012 Cultura Corporativa • Misión: • “Ofrecer instalaciones y servicios de clase mundial en calidad, seguridad y medio ambiente que satisfagan las necesidades de nuestros clientes, usuarios y pasajeros e incentiven el desarrollo”. • Misión propuesta: • Exceder las expectativas de nuestros clientes, ofreciendo servicios e instalaciones Aeroportuarias rentables, de clase mundial e incentiven el desarrollo sustentable. • Visión: • Mejores instalaciones y servicios en los aeropuertos de OMA hacen que las cosas sucedan. • Valores • Compromiso • Vocación de servicio • Ética • Colaboración • Iniciativa

3. Análisis FODA Fortalezas • Marco regulatorio definido; se cuenta con una Ley de Aeropuertos y su reglamento. • Socio Estratégico con experiencia en concesiones, operación de aeropuertos y conocimiento del mercado nacional. • Ubicación geográfica en la zona industrial del país. • Grupo Aeroportuario Balanceado en términos de tipo de pasajero. • Aeropuertos remodelados en sus áreas comerciales y la mayoría de los contratos en base a participación de ventas. • Administración con personal experimentado y altamente capacitado. • Entendimiento y adaptación al mercado y nuestros clientes. Oportunidades • Ratio de pasajeros transportados por avión vs población bajo comparado con otros países. • Entrada reciente de 6 nuevas aerolíneas. • Capacidad de instalaciones suficientes para crecer. • Terrenos suficientes para desarrollos inmobiliarios. • Aeropuertos con participación estatal importantes por privatizar o invitación de inversionistas privados. • Acuerdos bilaterales entre México y otros países para la liberalización de cielos abiertos. • Introducción de nuevos giros comerciales, tales como entretenimiento, cuidado personal y espacios para acceder a la tecnología.

4. Análisis FODA Debilidades • Escala; 6 aeropuertos con menos de 500 mil pasajeros • Mercado de pasajeros internacionales con poca participación de los pasajeros totales • Sindicato único de la industria aeroportuaria • Discrecionalidad por parte de la autoridad en la revisión quinquenal del Plan Maestro de Desarrollo y Tarifa Máxima • Alta dependencia de transportistas en situación financiera critica. Amenazas • Aeropuerto del Norte; Aeropuerto de aviación privada cercano al aeropuerto de Monterrey con interés del Gobierno Estatal de convertirlo en aeropuerto comercial. • Demanda de terreno en Aeropuerto de Ciudad Juárez. • Impuesto predial; aún cuando la constitución (art 115) exenta a los aeropuertos del pago de este impuesto, los municipios gestionan modificaciones en la legislación para cobrar este impuesto. • Desastres Naturales. • Posibles reformas en materia de seguridad y ambiental.

5. Objetivos Estratégicos y específicos Crecimiento • Atraer nuevas aerolíneas. • Incorporar capacidad de infraestructura suficiente, acorde al tráfico. • Posicionar a Monterrey como un Hub (Centro de Conexión y distribución) . • Desarrollar infraestructura especializada en carga. • Participar en nuevas concesiones de Aeropuertos. Diversificación • Identificar y desarrollar nuevos productos y servicios comerciales. • Prestar servicios asociados con el negocio de la carga aérea para ampliar la participación de OMA carga en la cadena de manejo de carga. • Atraer instalaciones asociadas con la industria aeroespacial en Chihuahua y Monterrey. • Optimizar uso de los terrenos concesionados, desarrollando proyectos inmobiliarios. • Prestar servicios de Asistencia Técnica a otros aeropuertos. • Definir criterios financieros de selección de proyectos y análisis de riesgos.

6. Objetivos Estratégicos y específicos Eficiencia • Implementar en Aeropuertos de más de 3 mdpax sistemas integrales de optimización de operación • Implementar nueva tecnología de operación en Aeropuertos, que incremente la calidad de servicio, reducción de costos y optimización de infraestructura. • Optimizar el desempeño organizacional a través del capital humano. • Buscar sinergias con nuestros accionistas y esquemas de beneficio común. • Esfuerzo permanente de reducción de costos. • Promover economías de escala en la administración de los recursos materiales. • Promover los valores de la empresa en los trabajadores. • Implementar programas de excelencia y mejora continua en el Cuerpo de Rescate de Extinción e Incendios, Mantenimiento, operaciones y seguridad en los aeropuertos. Satisfacción • Maximizar el valor de la empresa • Tener 4 certificaciones en materia de Calidad ISO, Medio Ambiente, Responsabilidad Social y OACI • Identificar los factores clave de satisfacción del pasajero para orientar la aplicación de los recursos. • Efectuar la planeación fiscal

7. Modelo de Proyecciones Financieras 2007-2025

8. Supuestos Generales Supuestos: • Miles de pesos constantes al 31 de Diciembre de 2006. • Estados Financieros: Balance General, Estado de Resultados y Estado de Cambios en la Situación Financiera. • GACN Consolidado: suma de 13 aeropuertos, 2 proyectos inmobiliarios y 2 aeropuertos con inversión minoritaria. • Premisas operativas: pasajeros, ingresos aeronáuticos y no aeronáuticos, costos, gastos generales y administrativos, inversiones reguladas y estratégicas. • Premisas de Impuestos: ISR 28%, PTU 10%. Aplicación método de partición de utilidades. Empresa tesorera. • Otras premisas: Negociación de plan maestro no modifica tarifa máxima ni requerimiento regulado.

9. Supuestos: El proyecto Monterrey se ubica en un Área Total de 293,680 m2. Se construyen 114,750 m2 de naves industriales, con una cobertura del 45% sobre el área utilizable. Se considera entrar con naves construidas con eficiencias de costos y con una renta 15% por debajo de las rentas de mercado. La inversión total es de us$ 41,402,608 y se ejecutará en un periodo de 2 años. Se financian us$ 30,595,034 (73.9%) a 25 años con pagos de principal más intereses. La sociedad será con una participación de 50% OMA y 50% FINSA Se aporta Capital por us$ 10,807,574 distribuido de la siguiente manera: OMA us$ 3,201,188 OMA terreno us$ 2,202,598 FINSA us$ 5,403,787 El proyecto arroja una TIR de 15.8% La TIR para OMA sobre la base de su aportación en efectivo es de 26.4% Nuevos Proyectos OMA FINSA Monterrey

10. Supuestos: El proyecto Reynosa se ubica en un Área Total de 600,000 m2. Se construyen 251,550 m2 de naves industriales, con una cobertura del 45% sobre el área utilizable. Se considera entrar con naves construidas con eficiencias de costos y con una renta 15% por debajo de las rentas de mercado. La inversión total es de us$ 90,372,700 y se ejecutará en un periodo de 2 años. Se financian us$ 66,782,309 (73.9%) a 25 años con pagos de principal más intereses. La sociedad será con una participación de 50% OMA y 50% FINSA Se aporta Capital por us$ 23,590,391 distribuido de la siguiente manera: OMA us$ 7,295,196 OMA terreno us$ 4,500,000 FINSA us$ 11,795,196 El proyecto arroja una TIR de 15.9% La TIR para OMA sobre la base solo de su aportación en efectivo es de 25.5% Nuevos Proyectos OMA FINSA Reynosa

11. Nuevos Proyectos Aeropuertos nuevos

12. Proyección de pasajeros terminales 2007-2012 (mdpax)

13. Proyección de pasajeros terminales 2007-2012

14. Proyección de pasajeros terminales 2007-2012

15. Proyección de ingresos 2007-2012 Millones de pesos Dic 2006

16. Proyección de ingresos 2007-2012 Millones de pesos Dic 2006

17. Proyección de ingresos 2007-2012

18. Proyección Costos 2007-2012 Millones de pesos Dic 2006

19. Proyección de inversiones 2007-2012 Inversión estratégica incluye, estacionamientos y otras inversiones fuera del plan maestro Millones de pesos Dic 2006

20. Proyección Edos. Financieros Consolidados Estado de Resultados 2007-2012 Millones de pesos Dic 2006

21. Razones Financieras 2007-2012

23. Acciones Clave Crecimiento

24. Acciones Clave Diversificación

25. Acciones Clave Eficiencia

26. Acciones Clave Eficiencia

27. Eficiencia

28. Satisfacción

29. Proyección Edos. Financieros Consolidados Balance General 2007-2012 Millones de pesos Dic 2006

30. Millones de pesos Dic 2006