第 6 章 工程项目财 务评价

1. 第6章 工程项目财 务评价

2. 财务分析基础数据 1、计算用数据 ——初级数据：投资、税率等 ——派生数据：收入、利润、税金等 2、判断用参数

3. 财务分析报表 进行财务效益和费用估算需要下列6种报表：

4. 财务分析报表

5. 财务分析报表 2)对于采用生产成本加期间费用估算法编制的总成本费用估算表，应根据国家现行会计制度要求，另行编制配套的基础报表。 ——以上报表可根据行业、项目特点，适当调整。

6. 财务分析报表 财务分析报表包含以下各类报表： ——现金流量表； ——利润与利润分配表； ——财务计划现金流量表； ——资产负债表； ——借款还本付息表；

7. 现金流量表 ——正确反映现金的流入和流出。 项目投资现金流量表——项目投资内部收益率及净现值等指标 项目资本金现金流量表——项目资本金财务内部收益率等指标 投资各方现金流量表——投资各方内部收益率

8. 利润与利润分配表 ——反映项目计算期内各年的营业收入、总成本费用、利润总额等情况，以及所得税后利润的分配。 ——总投资收益率、项目资本金净利润率等。

9. 财务计划现金流量表 ——反映项目计算期内各年的投资、融资及经营活动的现金流入和流出。 ——计算累计盈余资金，分析项目财务生存能力。

10. 资产负债表 ——反映项目计算期各年年末资产、负债和所有者权益的增减变化及对应关系，计算资产负债率。

11. 借款还本付息表 ——反映项目计算期内各年借款本金偿还情况和利息支付情况，用于计算偿债备付率和利息备付率等指标。

12. 财务分析报表之间关系 • P186 • 建设投资估算表是源头； • 外购材料、动力费用估算是另一类源头表； • 总成本费用估算表，利润与利润分配表以及借款还本付息表形成一个回路。

13. 项目的分类 新设法人项目 既有法人项目 盈利性项目 非盈利性项目

14. 既有法人项目特殊性 1、不同程度的利用了原有资产、资源——增量调动存量，以较小的新增投入渠道较大的收益； 2、效益、费用识别复杂； 3、建设期、生产期同时并行，出现计算期是否一致的问题； 4、项目范围确定困难。

15. 既有法人项目费用效益数据 1、现状数据 2、无项目数据 3、有项目数据 4、新增数据 5、增量数据

16. 非盈利性项目 1、财务分析结论不是投资决策的依据，只是考察项目财务状况，了解其是盈利还是亏损，以便采取措施使其维持运营，发挥功能。 2、财务分析结论可作为方案比选的依据，使得项目在实现功能的前提下花费最少。

17. 非盈利性项目 财务分析只需对投资成本费用和收入进行估算，必要时编制借款还本付息表和利润与利润分配表。 1、单位功能(单位使用效益)投资 2、单位功能运营成本 3、运营和服务收费价格 4、借款偿还期