ПЕНСІЙНА система УКРАЇНИ ТА ЇЇ ФІНАНСОВІ ПРОДУКТИ

1. ПЕНСІЙНА система УКРАЇНИ ТА ЇЇФІНАНСОВІ ПРОДУКТИ НАТАЛІЯ ГОРЮК ЕКСПЕРТ З ПЕНСІЙНИХ ПИТАНЬ Жовтень 2013Київ

2. Пенсійне страхування – складова системи загальнообов’язкового державного соціального страхування України Види загальнообов’язкового державного соціального страхування: • Страхування на випадок безробіття • Страхування від нещасного випадку на виробництві та професійного захворювання • Страхування з тимчасової втрати працездатності та витратами, пов’язаними з похованням • Пенсійне страхування • Медичне страхування (планується) 2

3. Пенсійна система України І рівень з 1 січня 2004 року функціонує реформована солідарна система загальнообов’язкового державного пенсійного страхування (частина єдиного внеску: 33,2% – роботодавець, 2% – працівник) ІІІ рівень з 1 січня 2004 року система недержавного пенсійного забезпечення (добровільна сплата внесків працівниками та роботодавцями на користь працівників до недержавних пенсійних фондів: відкритих, професійних, корпоративних) ІІ рівень Передбачається запровадити накопичувальну систему загальнообов’язкового державного пенсійного страхування (учасники – до 35 років включно, розмір внеску: 2% – 7%) Система державної соціальної допомоги 3

4. Виклики для пенсійної системи • Старіння населення в Україні та в усьому світі • Зменшення кількості платників внесків • Збільшення навантаження на солідарну систему • Тіньова економіка (виплата заробітної плати «в конвертах») • Недостатня розвиненість ринків капіталу

5. Дефіцит в Пенсійному фонді України *Дефіцит відсутній в ПФУ в 2004, 2007, 2008 роках

6. Видатки Пенсійного фонду України на пенсійні виплати в 2013 році Всього видатків 252 млрд. грн. Джерело: Бюджет ПФУ на2013р.

7. Види пенсій із солідарної системи • За віком: при досягненні пенсійного віку та наявності необхідної тривалості страхового стажу • По інвалідності: 1, 2 і 3 групи інвалідності Призначається у % від пенсії за віком (100%,90%,50%) необхідний страховий стаж залежно від віку: для інвалідів І групи - від 2 до 10 років; для інвалідів 2 і 3 груп – від 2 до 14 років) • У зв’язку з втратою годувальника Призначається у % від пенсії за віком (на 1 утриманця – 50%, на 2-х і більше утриманців – 100%)за наявності у годувальника страхового стажу, необхідного для призначення пенсії по інвалідності 7

8. Пенсії із солідарної системи • Дострокові пенсії (пільгові) – пенсії для осіб, які зайняті на роботах з особливими умовами праці та для окремих категорій осіб (вихід на пенсію на 5-15 років раніше, пенсії учителям – незалежно від віку) • Пенсії за окремими законами (спеціальні пенсії) – пенсії науковцям, державним службовцям, народним депутатам, прокурорам, суддям, судмедекспертам, працівникам Національного банку України, журналістам державних і комунальних засобів масової інформації, військовослужбовцям, дипломатам і т. п. 8

9. Що впливає на розмір пенсійної виплати? • На Рівні І : – тривалість страхового стажу (періоди роботи із сплатою страхових внесків, до 1 січня 2004 року – без сплати страхових внесків) – розмір заробітної плати, з якої сплачені страхові внески (верхнє обмеження, мінімальна сума, легальна заробітна плата) • На Рівні ІІІ – сума коштів на індивідуальному пенсійному рахунку (період сплати внесків, їх розмір, ефективність інвестування, розмір оплати послуг) • На Рівні ІІ – сума коштів на накопичувальному пенсійному рахунку (період сплати внесків, їх розмір, ефективність інвестування, розмір оплати послуг) 9

10. Пенсійний вік в солідарній системі • Для призначення пенсії за віком в солідарній системі: для чоловіків – 60 років, для жінок – поетапне підвищення пенсійного віку до 60 років (з 1.10.2011 р.) • Для чоловіків–державних службовців – 62 р. • особам, зайнятим на роботах з шкідливими умовами праці збережено пільговий пенсійний вік (на 5-15 років раніше, а також незалежно від віку) • Особам, які не мають права на пенсію: для чоловіків – 63 роки, для жінок – поетапне підвищення віку до 63 років, починаючи з 1.10.2011 р. (Закон про державну соціальну допомогу особам, які не мають права на пенсію, та інвалідам №1727 від 18.05.2004 р.) 10

11. Страховий стаж в солідарній системі • Для призначення пенсії за віком: не менше 15 років • Для призначення повного розміру мінімальної пенсії за віком: для чоловіків – 35 років, для жінок – 30 років. За наявності меншої тривалості страхового стажу пенсія за віком призначається у пропорційному розмірі, виходячи з мінімального розміру пенсії • Особам, зайнятим на роботах з шкідливими умовами праці збережено тривалість загального страхового стажу і спеціального стажу, передбаченого законодавством, що діяло до 1 жовтня 2011 року 11

12. Пенсійні виплати із Рівня ІІІ • Пенсійні виплати із недержавного пенсійного фонду: пенсіяна визначений строк– періодична виплата, що здійснюється із суми коштів, облікованих на індивідуальному пенсійному рахунку учасника фонду Пенсійна виплата може здійснюватись раніше досягнення загальновстановленого пенсійного віку (на 10 років раніше) одноразова пенсійна виплата виплата, що здійснюється одноразово при досягненні визначеного пенсійного віку, у встановлених випадках, у т.ч. у разі недостатності коштів для виплати довічної пенсії (мінімальна необхідна сума визначається Нацкомфінпослуг), критичного стану здоров’я, інвалідності, виїзду за кордон • Довічна пенсія із страхової організації визначається на основі актуарних розрахунків, виходячи із суми, що перерахована до страхової організації з індивідуального пенсійного рахунку учасника НПФ на підставі укладеного ним договору страхування довічної пенсії при досягненні визначеного пенсійного віку 12

13. Скільки пенсійних виплат можуть отримати особи? Особи старшого віку – одну: пенсію зРівня І Особи середнього віку –дві: пенсію з Рівня І + пенсійну виплату з Рівня ІІІ Молоді особи – три: пенсію з Рівня І + пенсійну виплату з Рівня ІІІ + пенсійну виплату з Рівня ІІ (у разі запровадження) 13

14. Які органи відповідають за пенсійні виплати? Рівень І – територіальні органи Пенсійного фонду України Рівень ІІІ – адміністратори недержавних пенсійних фондів, страхові організації, з якими укладено договір страхування довічної пенсії Рівень ІІ – страхові організації, з якими укладено договір страхування довічної пенсії, адміністратор Накопичувального фонду (Пенсійний фонд України) Державна соціальна допомога – територіальні органи соціального захисту населення Міністерства соціальної політики України 14

15. Як працює система недержавного пенсійного забезпечення? • Внески до НПФ сплачують роботодавці на користь працівників та /або самі працівники(вкладники) • Учасник фонду – особа, яка сплачує чи на чию користь сплачуються пенсійні внески до НПФ • Особа може сплачувати внески до НПФ і на користь інших осіб, наприклад членів сім’ї. Накопичені кошти є власністю учасника фонду та успадковуються у разі його смерті • Внески інвестуються в різні фінансові інструменти, отриманий інвестиційний дохід та внески знову направляються на інвестування і це відбувається протягом тривалого часу • Накопичені кошти після досягнення пенсійного віку використовуються для пенсійної виплати учаснику НПФ 15

16. Як працює система недержавного пенсійного забезпечення?(продовження) 16 До корпоративного пенсійного фонду внески можуть сплачувати працівники роботодавця, що створив корпоративний фонд, чи який входить до складу засновників такого фонду До професійного пенсійного фонду внески можуть сплачувати особи, пов’язані за родом їх професійної діяльності, визначеної у статуті фонду чи працівники роботодавців, які є засновниками чи входять до складу засновників професійного НПФ До відкритого пенсійного фонду внески можуть сплачувати будь-які особи

17. Як працює система недержавного пенсійного забезпечення? (продовження) • Аудитор НПФ щорічно перевіряє усі аспекти діяльності фонду. Він перевіряє усі процедури на їх відповідність вимогам законодавства • У Зберігачі відкритий банківський рахунок НПФ Зберігач надає послуги із зберігання коштів НПФ • виконує розпорядження компаній з управління активами з перерахування пенсійних коштів на інвестування • забезпечує, щоб пенсійні активи НПФ інвестувались відповідно до законодавства та повідомляє про порушення, які трапляються • контролює всі операції з пенсійними активами • фактично є щоденним аудитором НПФ 17

18. Стан розвитку НПФ на Рівні ІІІ пенсійної системи в Україні

19. Проблеми Рівня III пенсійної системи Відсутня довіра у населення Рівень прозорості в НПФ є дуже низьким. Не всі НПФ забезпечують безпосередній доступ учасників до інформації на їхніх індивідуальних пенсійних рахунках Потребує удосконалення облік на індивідуальних пенсійних рахунках учасників Високі адміністративні видатки в НПФ (оплата послуг адміністратора, компаній з управління активами, зберігача, аудитора і т. п.) Відсутність належної кількості надійних інструментів для інвестування пенсійних активів 19

20. Утримання з індивідуального пенсійного рахунку учасника фонду Середній розмір адміністративних видатків в недержавних пенсійних фондах: в 2010 році – 5,6 % в 2011 році – 6,2 % в 2013 році – 6,4% в І кв.2013 р. – 6,6% чистої вартості активів Довідково: максимальний розмір адмінвидатків = 7% 20

21. Що необхідно враховувати при виборі НПФ? • Наявність та доступність до детальної інформації про роботу НПФ, адміністратора, компаній з управління активами, зберігача, результатів аудиторської перевірки роботи НПФ • Напрямки інвестування (ризикова чи консервативна інвестиційна політика) • Дохідність в НПФ (показник чистої вартості одиниці пенсійних активів зростає, а не знижується) • Розмір адміністративних видатків в НПФ Довідково: одиниця пенсійних активів – показник персоніфікованого обліку, застосовується для обліку коштів на рахунку учасника фонду та справедливого розподілу отриманого інвестиційного доходу 21

22. КОЛИ БУДЕ ЗАПРОВАДЖЕНА ОБОВ’ЯЗКОВА НАКОПИЧУВАЛЬНА ПЕНСІЙНА СИСТЕМА? (Рівень ІІ) Законом визначено, що накопичувальна система загальнообов’язкового державного пенсійного страхування буде запроваджена з року, в якому не буде дефіциту бюджету Пенсійного фонду України (Закон №3668 від 08.07.2011 р.) 22

23. ЦІЛІ ЗАПРОВАДЖЕННЯ ОБОВ’ЯЗКОВОЇ НАКОПИЧУВАЛЬНОЇ ПЕНСІЙНОЇ СИСТЕМИ (Рівень ІІ) Надати можливість громадянам прийняти особисту участь у формуванні додаткових майбутніх пенсійних виплат у старості(відхід від утриманських настроїв) Забезпечити різні джерела фінансування пенсійних виплат у системі пенсійного страхування, враховуючи, що можливості солідарної системи зменшуються Сприяти зменшенню навантаження на солідарну систему (зменшення зобов’язань солідарної системи щодо пенсій) Сприяти створенню додаткового джерела інвестицій в економіку (економічне зростання, нові робочі місця)

24. ОЧІКУВАНЕ ЗАПРОВАДЖЕННЯ ОБОВ’ЯЗКОВОЇ НАКОПИЧУВАЛЬНОЇ ПЕНСІЙНОЇ СИСТЕМИ В УКРАЇНІ (Рівень ІІ) Учасники: особи, яким виповнилося не більше 35 років на перший день запровадження сплати внесків до Накопичувального пенсійного фонду Розмір внеску учасника: 2% заробітної плати у перший рік, з щорічним збільшенням внеску на 1%, до 7% Сплата внесків до централізованого Накопичувального пенсійного фонду (НФ), а через 2 роки – можливість вибрати недержавний пенсійний фонд для сплати обов’язкових внесків або залишитись в НФ Довідково: роботодавець не сплачуватиме внески до Рівня ІІ, а лише перераховуватиме внески працівника до Рівня ІІ у складі єдиного соціального внеску (єдиний соціальний внесок – консолідований платіж до всіх фондів соціального страхування). 24

25. Чим відрізняється Рівень ІІ від солідарної системи? 25

26. Страхові внески Рівня ІІ Cтрахові внески до Рівня ІІ будуть акумульовані на рахунку централізованого Накопичувального пенсійного фонду у зберігачі Сплачені внески будуть обліковані окремо по кожному учаснику Рівня ІІ. Сума коштів, облікованих на накопичувальному пенсійному рахунку учасника Рівня ІІ, являтиметься його власністю Пенсійні кошти будуть використані на здійснення пенсійної виплати учаснику або будуть успадковані спадкоємцями учасника Рівня ІІ відповідно до норм ЦивільногоКодексу України. Довідково: Учасник матиме право самостійно визначити особу, яка зможе отримати належну йому суму пенсійних коштів, у разі його смерті. 26

27. Пенсійні виплати із Рівня ІІ За рахунок коштів, облікованих на накопичувальному пенсійному рахунку учасника Рівня ІІ, будуть здійснюватися такі пенсійні виплати: довічні пенсії: довічна пенсія з установленим періодом, довічна обумовлена пенсія, довічна пенсія подружжя одноразова виплата - якщо не вистачає коштів для укладання договору страхування довічної пенсії, у разі виїзду за кордон, для інвалідів І та ІІ групи Для інвалідів І та ІІ групи передбачається вибір: використати кошти для довічної пенсії чи отримати кошти одноразово. Інваліди ІІІ групи можуть використати накопичені кошти лише для довічної пенсії Довідково: передбачена можливість підсумовувати кошти Рівня ІІ та Рівня ІІІ для визначення розміру довічної пенсії 27

28. Як працюватиме Рівень ІІ? • Страхові внески компанії з управління активами • будуть інвестувати у визначені напрямки • Інвестування.Обмеження на обсяги • інвестування визначені законом • Рада Накопичувального фондубуде обирати за конкурсом радника з інвестиційних питань, компанії з управління активами, зберігача, аудитора, затверджувати напрямки інвестування коштів на відповідний рік, контролювати діяльність всіх суб’єктів у системі та має діяти в найкращих інтересах учасників Рівня ІІ • Радник з інвестиційних питаньнадаватиме • допомогу Раді Накопичувального фонду у визначенні • інвестиційної політики, тобто куди інвестувати пенсійні • активи Накопичувального фонду 28

29. Як працюватиме Рівень ІІ? Зберігач Накопичувального фонду (НФ) буде виконувати розпорядження компаній з управління активами (КУА) щодо перерахування пенсійних коштів для інвестування. Він буде контролювати, чи відповідають розпорядження КУА інвестиційній політиці НФ та законодавству. У разі виявлення порушень буде повідомляти про них Раду Накопичувального фонду та органи державного нагляду. АудиторНакопичувального фонду буде щорічно перевіряти всі операції з пенсійними коштами та звітувати Раді Накопичувального фонду. Для НПФ, який працюватиме з обов’язковими внесками Рівня ІІ, передбачені певні вимоги, які він зобов’язаний буде виконувати 29

30. Що необхідно для збереження коштів накопичувальної системи? (Рівень ІІІ і Рівень ІІ) • Належне законодавче регулювання • Належний державний нагляд та контроль • Відповідальність надавачів послуг • Ефективне інвестування пенсійних активів. Наявність надійних фінансових інструментів, у тому числі захищених від інфляції • Правильний облік пенсійних коштів та інвестиційного доходу, що відповідає міжнародним стандартам фінансової звітності • Прозорість діяльності системи та доступність до повної інформації про рух коштів на рахунках 30

31. Державний нагляд та контроль у системі накопичувального пенсійного забезпечення (Рівень ІІІ і Рівень ІІ) Національна комісія, що здійснює державне регулювання у сфері ринків фінансових послуг Національна комісія з цінних паперів та фондового ринку Національний банк України Міністерство фінансів України Рахункова палата України Антимонопольний комітет України 31

32. Де можна отримати більше інформації? • www.finrep.kiev.ua • www.pension.kiev.ua • www.dfp.gov.ua • www.nssmc.gov.ua • www.mlsp.gov.ua • www.pfu.gov.ua 32

33. Дякую за увагу! 33

34. Додатки 34

35. Законодавча база пенсійної системи України Додаток 1 Ст. 46 Конституції України: Громадяни мають право на соціальний захист, що включає право на забезпечення їх у разі повної, часткової або тимчасової втрати працездатності, втрати годувальника, безробіття з незалежних від них обставин, а також у старості та в інших випадках, передбачених законом. Це право гарантується загальнообов'язковим державним соціальним страхуванням за рахунок страхових внесків громадян, підприємств, установ і організацій, а також бюджетних та інших джерел соціального забезпечення; створенням мережі державних, комунальних, приватних закладів для догляду за непрацездатними. Пенсії, інші види соціальних виплат та допомоги, що є основним джерелом існування, мають забезпечувати рівень життя, не нижчий від прожиткового мінімуму, встановленого законом. 35

36. Законодавча база пенсійної системи України Додаток 2 Рівень І: Закон України «Про загальнообов‘язкове державне пенсійне страхування» №1058 від 09.07.2003 р. Рівень ІІІ: Закон України «Про недержавне пенсійне забезпечення» №1057 від 09.07.2003 р. Рівень ІІ: Закон України «Про загальнообов‘язкове державне пенсійне страхування» і Закон України «Про заходи щодо законодавчого забезпечення реформування пенсійної системи» №3668 від 08.07.2011 р. 36

37. Співвідношення працюючих і пенсіонерів в Україні (2011 р.) Додаток 3

38. Співвідношення працівників до пенсіонерівв країнах ОЕСР Додаток 4 Кількість людей у віці старше 65 років у країнах ОЕСР Джерело: www.economist.com/node/1850213

39. Пенсійний вік в інших країнах (чоловіки) Додаток 5

40. Джерело: Пенсійний фонд України, www.pfu.gov.ua 40

41. Формула обчислення пенсії за вікому солідарній системі Додаток 7 • П = Зп х Кс, де: П – місячний розмір пенсії, у гривнях; Зп – осучаснена заробітна плата (дохід) застрахованої особи, визначена відповідно до статті 40 Закону України «Про загальнообов’язкове державне пенсійне страхування», з якої обчислюється пенсія, у гривнях; Кс - коефіцієнт страхового стажу застрахованої особи (стаття 27 ЗУ «Про загальнообов’язкове державне пенсійне страхування») 41

42. Формула обчислення коефіцієнту страхового стажу у солідарній системі Додаток 8 См х Вс • Кс = ------------ де: 100% х 12 Кс – коефіцієнт страхового стажу; См – сума місяців страхового стажу; Вс – величина оцінки 1 року страхового стажу у %: за період участі лише у солідарній системі – 1,35%, а у разі участі як у солідарній системі так і на Рівні ІІ – 1,08% (стаття 25 ЗУ «Про загальнообов’язкове державне пенсійне страхування») 42

43. Формула обчислення скоригованої заробітної плати для обчислення пенсії у солідарній системі Додаток 9 Зп = Зс х (Ск : К), де: Зс– середня заробітна плата в середньому на одну застраховану особу в Україні за три попередні роки перед зверненням за призначенням пенсії; Ск – сума коефіцієнтів заробітної плати за кожний місяць; К – кількість місяців страхового стажу, за які розраховано коефіцієнти заробітку застрахованої особи ; Коефіцієнт заробітної плати у розрізі кожного місяця обчислюється шляхом ділення заробітної плати особи, з якої сплачено внески, на середню заробітну плату на одну застраховану особу в Україні за відповідний місяць (стаття 40 ЗУ «Про загальнообов’язкове державне пенсійне страхування») 43

44. Формула обчислення пенсії на визначений строк із НПФ (Рівень ІІІ) Додаток 10 SrB = ------ , де: n B - розмір чергової пенсійної виплати учаснику фонду; n - кількість пенсійних виплат, що залишилися до закінчення загального строку виплати пенсії; S r - сума пенсійних коштів, облікованих на індивідуальному пенсійному рахунку учасника фонду на дату розрахунку пенсійної виплати. (підпункт 4.4.4.4. Положення про провадження діяльності з адміністрування недержавного пенсійного фонду, затвердженого розпорядженням Нацкомфінпослуг №1660 від 20.07.2004 р.) 44

45. Вплив розміру адміністративних видатків на пенсійні виплати у накопичувальній системі Додаток 11 Джерело: ОЕСD, Pensions Outlook, 2012 45

46. Додаток 12 Розмір адміністративних видатків у пенсійних фондах окремих країн* * Джерело: OECD Global Pension Statistics, VII 2011 46

47. Додаток 13 Джерела доходів у пенсійному віці у пересічного американця (2007 р., АСЗ США) 47

48. Додаток 14 Джерело:www.fiap.cl, Міжнародна Федерація адміністраторів пенсійних фондів 48

49. Додаток 15 Утримання, що передбачаються з накопичувального рахунку Рівня ІІ Законом передбачено обмеження утримань, які здійснюються за рахунок учасника (оплата послуг адміністратора, КУА, зберігача, аудитора…) У Накопичувальному пенсійному фонді максимально дозволені відрахування на оплату послуг: – 0,2% від внесків - за адміністрування Накопичувального фонду – 0,75% від чистої вартості активів - за управління активами – 0,1% від чистої вартості активів - за зберігання пенсійних активів В НПФ, який працюватиме з обов’язковими внесками Рівня ІІ, максимально дозволені відрахування – 3,5% чистої вартості активів 49

50. Додаток 16 Пенсійні виплати із Рівня ІІ Розмір довічних пенсій визначається актуарно страховою організацією з урахуванням суми накопичених пенсійних коштів, очікуваного інвестиційного доходу, отриманого внаслідок інвестування таких коштів, середньої для чоловіків та жінок величини тривалості життя та необхідних видатків, пов’язаних з адмініструванням таких коштів Довідково: тривалість життя після досягнення віку 60 років у чоловіків – 14 років, після досягнення 55 років у жінок – 25 років 50