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盈余管理. —— 会计 1002 张婷婷 1003100230 周昕怡 1003100221 陈小丽 1003100218. 凯瑟琳 • 雪珀 (Katherine Schipper) ： 旨在有目的地干预对外财务报告过程 , 以获取某些私人利益的披露管理。 斯考特 (William • K • Scott ）： 在 GAAP 允许的范围内，通过对会计政策的选择使经营者自身利益或企业市场价值达到最大化的行为。
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盈余管理 ——会计1002 张婷婷1003100230 周昕怡1003100221 陈小丽1003100218
凯瑟琳•雪珀(Katherine Schipper)：旨在有目的地干预对外财务报告过程,以获取某些私人利益的披露管理。 斯考特(William•K•Scott）：在GAAP允许的范围内，通过对会计政策的选择使经营者自身利益或企业市场价值达到最大化的行为。 保罗·M.希利,詹姆斯·M.瓦伦（Paul M.Hyaly & James M.Wahlen）：企业管理当局运用职业判断,进行会计政策选择或构造交易以变更财务报告结果,从而误导企业经济业绩为基础的利益关系人的决策或会计报告数字为基础的契约的行为。 魏明海(2000)：盈余管理是企业管理当局为了五大其他会计信息使用者对企业经营业绩的理解或影响那些基于会计数据的契约的结果,在编报财务报告和“构造”交易事项以改变财务报告时做出判断和会计选择的结果。 刘峰(2002)：盈余管理是上市公司为特定目的而对盈利进行操纵的行为 概念
(一)会计政策选择和会计估计的应用 对同一经济事项,会计政策一般提供几种方法供会计人员选择,会计估计则更需要企业会计人员运用职业判断。会计应计制的差别和从业人员素质的高低，导致了记账标准具有一定的灵活性,在同一交易或事项的会计处理上可能有多种可供选择的会计处理方法。
1.利用资产减值准备 新的会计准则规定,减值损失一经确定,在以后会计期间不得转回，可以转回的资产仅仅包括应收账款、存货、消耗性生物资产、建造合同形成的资产、递延所得税资产、融资租赁中出租人未担保余值等资产、采用公允价值后续计量的投资性房地产、未探明矿区权益。 虽然新准则的出台，使得利用此项进行盈余管理的机会大大减少，但是对于利润的“润色”还是功不可没。通过计提巨额资产减值使本年度一次亏足,为今后年度的巨额冲回打下基础,以达到保牌、摘帽、实现盈利的目的。 据统计,截至2006年2月22日,沪深两市共有13家ST、*ST公司披露了2005年年报,其中包括个别已经摘帽的公司和目前已经暂停上市的公司。13家公司中,9家2005年实现扭亏为盈,1家继续盈利,3家出现亏损。年报显示,尽管多数此类公司实现盈利,但主要业务和财务状况出现根本好转的为数不多,大多数公司是利用资产减值准备的计提与转回来操纵利润,严重影响了会计信息的质量。 note：ST（Special treatment ）股是指境内上市公司连续二年亏损，被进行特别处理的股票。*ST股是指境内上市公司连续三年亏损的股票。
*ST美雅(000529) 2001年亏损3.2亿多元;2002年巨亏8.48亿多元，究其原因主要是计提坏帐准备3.5亿元、计提产成品跌价准备8100余万元所致，而令人费解是产成品跌价准备是在公司年报自称“国内毛毯市场恢复性增长，加入WTO之后纺织品出u量大增”情况下计提的;2003年度*ST美雅如愿实现账面净利润580多万元，但巨额转回资产减值准备达1.46亿多元，其中冲回产成品跌价准备8200余万元，占转回资产减值准备总额的近60%,若扣除转回的资产减值准备则该公司将净亏损1.4亿多元。
2.利用会计期间、时间跨度 企业可以通过提前确认营业收入,推迟结转本期费用来提高当期盈余;反之推迟确认收入,提前结转以降低当期盈余。通过改变交易时间来操纵利润,这是一种不符合会计准则的盈余管理方法,但由于其能为企业带来高效益，成为了上市公司心知肚明的“潜规则”。
从2003年开始,陆家嘴一直在通过会计政策和会计估计隐藏其真实利润,由于真实利润远远超出账面利润,陆家嘴手中持有大量的现金。从2003年开始,陆家嘴一直在通过会计政策和会计估计隐藏其真实利润,由于真实利润远远超出账面利润,陆家嘴手中持有大量的现金。 2005年公司实现净利润5.70亿元,与2002年相比只增长了11.27%。与之相反的是,陆家嘴的货币资金却与日俱增,2005年末达到42.39亿元,比2002年底增长了1.54倍。2006年9月30日,公司的货币资金达到54.93亿元,占总资产的比例高达44.15%。 陆家嘴在2005年年报中披露了一项会计估计变更称:公司办公所在地上海市浦东大道981号办公楼属临时建筑。 变更前公司对此房产按30年直线法折旧,考虑到浦东新区新一轮开发建设的快速启动与滨江两岸规划的实施进度,从谨慎性原则出发,公司拟变更此项资产的折旧年限,在2005—2009年五年间,将资产净值扣除必要残值后全部折旧完毕。如将来有证据表明此资产的实际可使用年限低于五年,则根据实际情况再行相应缩短折旧年限。这一会计估计的变更减少本年度合并报表净利润910.94万元。
3、增提费用，冲减损失 上市公司将部分资金用于金融投资的现象在国内外司空见惯。投资有风险，入市须谨慎。即使是资产过亿、人才济济的知名上市公司也会做出错误的投资选择，从而造成巨额亏损。为弥补损失缺口，扭转局面，上市公司们纷纷转向了盈余管理。
奥林巴斯 2011年11月8日，日本医用设备及数码相机制造商奥林巴斯公司首次承认，为掩盖上世纪80年代以来投资证券所造成的亏损，其通过向咨询机构支付天价费用等方式，做了20多年的假账。这堪称日本的“安然案”。 其中奥林巴斯在2008年收购英国医疗设备厂商Gyrus时，支付给咨询公司的咨询费高达660亿日元。在2006年至2008年期间，该公司还斥资734亿日元增持了日本国内三家公司的股份，借此掩盖来掩盖上个世纪80年代以来投资证券所造成的亏损。而公司今年10月19日的公告显示，奥林巴斯于2009年减记了其中557亿日元资产，相当于上述并购总额的76%。
(二)利用关联交易 利用关联方交易来操纵盈余是比较隐蔽并且常用的一种方式,已成为上市公司乐此不疲的游戏。
科龙电器违规列举 1、从关联方-江西科盛工贸有限公司购买格林柯尔95吨R411C制冷剂支付货款1282.5 万元的关联交易事项,未履行临时报告和公告义务, 也未在2004 年年度报告中披露 2、未按规定披露为容声集团进行担保及担保责任履行事项; 3、未按规定披露代容声集团支付广东三洋科龙冷柜有限公司货款事项 4、科龙对关联方占用资金也很严重。根据毕马威的调查, 科龙部分所属公司的资金与格林柯尔系公司的资金均是在无任何业务支持的情况下从账内或账外银行账户被直接划拨的, 并发现科龙存在账外银行账户、账外银行贷款以及未入账的已开出票据和票据贴现等情况。
(三)利用债务重组 债务重组是指在债务人发生财务困难的前提下,债权人按照其与债务人达成的协议或法院的裁定做出让步的事项。 新准则着重体现于公允价值的使用和确认债务重组利得并计入当期损益,上市公司可以利用不等价交换,与其非上市的母公司之间进行利润转移。
*ST朝华(000655) 2004年、2005年、2006年连续三年亏损,根据《深圳证券交易所股票上市规则》规定,于2007年5月23日被暂停上市由于面临严重债务危机。 2007年12月21日朝华集团公司管理人自此开始实施《重整计划草案》。2007年底前完成债务重组,2008年4月25日该公司公布2007年报,仅债务重组就给该公司带来债务重组损益9.92亿元,成功扭亏为盈,该公司已于2008年5月5日向深交所递交了恢复上市的申请,避免了退市的厄运。 2007年归属于母公司所有者的净利润10.69亿元,扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润-11.44亿元。可见,正是新的债务重组准则挽救了该上市公司的命运。
(四)利用“大洗澡” “大洗澡”( the big bath) 是盈余管理中常用的一种手段, 一般出现在公司的管理层变更前后, 在管理层变更的当年, 新任的管理层一般为了显示自己的经营成果会在上任当期大量冲减费用, 计提准备, 为以后的盈利增长做准备。 这种盈余管理方法在国内外都比较常见, 并得到了实证检验。由于制度体系较弱, 我国也出现了管理层变更前的盈余管理, 在正式收购某个公司前管理层已经提前进入该公司, 并实施了大洗澡的盈余管理行为。
科龙集团 在被格林柯尔收购前与收购后，两项最容易操纵的费用营业费用和管理费用的增长率有了明显变化。其中2001 年的两项费用增长率明显高于前两年, 而到了2002 年却大幅下降。
（五)利用地方政府的支持 在当前的资本市场环境下,“壳资源”依然稀缺。上市公司成为了一种稀缺资源,是当地的一种融资平台。当上市公司无法配股或者面临中止上市的状况的时候,他们会伸出“看得见的手”来对上市公司给予行政支持。政府优惠恩赐的突然降临,上市公司当然就可以对会计收益进行操纵了。 地方政府一般采用如下方法:直接为上市公司提供财政补贴;给予上市公司退税或者减免税,以达到降低税负的目的;地方政府利用商业银行对上市公司的利息进行减免等等手段对会计盈余进行改善。
ST长控(600137) 2006年12月18日,公司还收到宜宾市财政局 给予的一次性财政补贴1866.73万元。 公司的2006年年报显示,2006年公司完成业务收入1369.86万元,实现净利润858.36万元。
超市的营业外收入 商场的赢利分为营业内收入与营业外收入两个模式，营业内收入就是指的正常的营业情况下商场所赚取的利润额，而营业外收入指的是在自有媒体、供应链收费模式等经营外的收入，现在的商业运作中，营业内收入是与商场自身运作挂钩的环节，随商场整体运作情况浮动，而营业外收入则被很多人忽略，大型的商场就进场费、上架费等获得营业外收入。
华联超市02—03年营业外收入对比 超市的营业外收入包括入场费、条码费（供应商商品在门店销售占用卖场空间需要的卖场成本分摊）、货架费、 销售返点（门店与供应商合作双方在努力一段时间后所产生的毛利分享）、 广告业务费用。
大港股份:毛利率下滑,营业外收入推升利润 公司基本面概述:公司主要从事江苏省镇江新区内的园区开发、基础设施建设、港口化工物流以及新能源等业务。 毛利率大幅下降是营业收入增长而营业利润下跌的主因:公司2010 年一季度营业毛利率为6.77%,较2009 年同期下降约15.5 个百分点。这使得公司在营业收入增长17.36%的情况下,营业利润同比下降超过60%。存货跌价准备转回减小营业利润下降幅度:公司子公司大成硅科技新能源业务2009 年因存货价格下降而计提大额存货跌价准备,从而导致亏损。2010 年一季度因原材料和产成品格回升及库存成品数量下降经重新减值测试后而回转商品跌价准备。一季度公司资产减值准备为-1344 万元。 营业外收入推动公司净利润大幅增长:公司2010 年一季度营业外收入为384 万元,而去年同期为0。而且,营业外收入占利润总额比重超过60%。
天津松江:营业外收入助推利润增长 天津松江股份有限公司是在上海证券交易所挂牌交易的A股上市公司，公司以房地产综合开发为主导产业，总股本6.2640亿股。公司积累了丰富的大盘操作经验，同时注重品质开发与客户服务，强调运营管理的规范化，追求与客户建立长久的服务关系。 2010年公司实现营业收入17.75亿元,同比增长13.71%;营业利润1.33亿元,同比下降40.51%;归属母公司净利润1.86亿元,同比增长40.24%;实现基本每股收益0.30元。2010年度不进行利润分配。 2010年公司实现营业外收入1.83亿元,上年同期仅为72.14万元。2010年营业外收入的大幅增加主要在于实现固定资产处置利得1.81亿元:1)
用友软件营业外收入占利润总额九成 用友公司全面提供具有自主知识产权的企业管理/ERP软件、服务与解决方案，是中国最大的管理软件、ERP软件、集团管理软件、人力资源管理软件、客户关系管理软件及小型企业管理软件提供商。也是中国领先的企业云服务、医疗卫生软件、管理咨询及管理信息化人才培训提供商。 营业外收入1.26亿元 中报显示，公司上半年的营业外收入1.26亿元，主要包括政府补助、公司收到的增值税退税返还和处置用友大厦的收益，大约占利润总额的94%。有业内人士提醒广大投资者，这些收入虽高，但除了增值税退税返还在下一期报告中仍有外，其余都是一次性收益，根本不具有持续性，公司三季度恐怕将难以保持快速增长。
云南铜业 该企业营业外收入是收到政府补助导致的。政府的前期补助是公司利润较高，自01年政府减少补助开始，营业外收入就大幅减少。
云海金属：营业外收入贡献大 云海公司是一家有色金属及合金生产企业，国家火炬计划重点高新技术企业，为全球规模最大的镁合金专业生产企业之一。公司主要从事镁合金、金属锶、铝合金及中间合金等产品的研发、生产和销售，近三年来公司镁合金产销量均居中国第一位。 公司2009年实现营业收入14.98亿元,同比下降34.62%。实现营业利润-1085万元,同比下降134.85%;实现净利润506万元,同比下降87.83%;每股收益0.03元。09年实现盈利源于4季度收到了政府补助款2332万元,使营业外收入同比上升81.73。 2011年1-9月份营业外收入较上年同期增加419.93%,主要是本期收到的政府补贴较上期增加.
企业如何运用长期股权投资来操纵利润 • 1、上市公司2007年1月1日执行新准则后，应对原有投资进行重新分类和计量。首次执行新准则时，尚未摊销的长期股权投资差额全额冲销，并调整留存收益，上市公司2007年年初的留存收益将减少。上市公司进行短期证券投资时，按照现行准则，只要报告期末没有出售，即使账面实现了盈利也不能体现为当期收益，而新准则将短期证券投资修改为交易性证券投资，按公允价值入账，账面盈利就能直接计入当期收益，增加当期利润。
2.通过变更投资收益核算方法进行利润操纵 当投资企业对被投资单位具有控制、共同控制或重大影响时，长期股权投资应采用权益法核算。 但事实上一些企业却违犯法律、法规的规定，肆意变更投资收益核算方法，以达到操纵利润的目的。
例如某公司1996年对深圳光大木材有限公司的长期投资所持股权为7.31％，远未达到当时有关会计制度的规定，对被投资单位持有25％以上股权时方能以权益法核算长期投资。因此，对被投资单位持有7.31％的股权并不符合采用权益法的条件，公司对被投资单位也未拥有经营控制权。但当年该公司却对投资收益的核算方法由成本法改为权益法，导致当期投资收益增加687万元。1996年其主营业务利润本是巨额亏损，可由于该会计方法变更和其他保留事项虚增的利润，竟然最终变亏为盈。例如某公司1996年对深圳光大木材有限公司的长期投资所持股权为7.31％，远未达到当时有关会计制度的规定，对被投资单位持有25％以上股权时方能以权益法核算长期投资。因此，对被投资单位持有7.31％的股权并不符合采用权益法的条件，公司对被投资单位也未拥有经营控制权。但当年该公司却对投资收益的核算方法由成本法改为权益法，导致当期投资收益增加687万元。1996年其主营业务利润本是巨额亏损，可由于该会计方法变更和其他保留事项虚增的利润，竟然最终变亏为盈。
3、对股权投资差额要进行摊销，会影响损益；3、对股权投资差额要进行摊销，会影响损益； • 在原会计准则中，对股权投资差额要进行摊销，从而影响损益，而现行准则取消了股权投资差额的核算，不再进行摊销。若上市公司原存在股权投资借方差额，不再摊销后将会增加当期及一定期限内的利润；如果是贷方差额，不再摊销将会减少利润。
对于存在大量对外投资行为且存在大额股权投资差额的公司而言，该项政策的变化对其以后年度净利润的影响较大，投资者分析年报时就需要重点关注公司利润大幅变化是否与以前年度的股权投资差额相关。 例如，某公司按原会计准则核算的2006年度净利润为602万元，按新会计准则追溯调整后的净利润为1801万元，新旧准则核算的净利润相差2倍，为股权投资差额不再摊销所致，投资者分析其2007年盈利状况时就需要考虑上述因素。
4、新准则中，非同一控制下的企业合并当投资方对初始投资成本大于合并（购买）中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额部分相当于商誉，不进行摊销，但需进行减值测试，可能计提减值，这种不同的会计处理，也会对企业财务状况产生影响。4、新准则中，非同一控制下的企业合并当投资方对初始投资成本大于合并（购买）中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额部分相当于商誉，不进行摊销，但需进行减值测试，可能计提减值，这种不同的会计处理，也会对企业财务状况产生影响。
1.建立和完善高质量的会计准则体系。 会计准则是会计信息生成和披露的基础，也是会计信息质量的重要保障。 会计准则既是会计信息确认、计量、记录和报告的草本规范，也是监管部门对企业会计信息披露中存在的虚报、隐瞒、误报、舞弊等问题进行事后惩戒的重要依据。
2.加强审计、提高审计质量。 会计师事务所的审计是确保会计信息质量的重要一环。 改变审计服务的交易模式是当务之急，并且应该将审计意见的使用者和购买者统一起来。 同时强化中介机构的质量监督功能，建立注册会计师民事赔偿机制。
3.改革现有关于上市、配股、停牌等规定。 目前关于配股的条件只有“最近三年净资产收益率每年均在10%以上”一条规定。由于指标单一,配股权对上市公司有利,因而上市公司往往利用会计信息不对称和契约的不完备性来对利润进行操纵,以获取配股权。 同样,摘牌的条件是“连续三年亏损”。这样有些公司便可能通过盈余管理先多摊多转费用,为第三年“转亏”作准备,以避免摘牌。 对此,应当建立一套指标体系,避免由于指标的单一性而使管理当局容易进行利润操纵。
4.提高会计人员的理论水平。 会计人员应加强对会计理论,特别是对基本会计概念框架的学习,理解在特定的环境中某些会计理论所带来的经济后果和经济影响,能区分盈余管理和会计造假的界线，真正做到向企业外部信息使用者提供企业相关和可靠的会计信息。
5.改革现行企业业绩考核制度和管理者报酬、聘任制度。5.改革现行企业业绩考核制度和管理者报酬、聘任制度。 现行企业业绩考核往往过分注重利润指标,而利润是根据权责发生制计算出来的,极易发生应计项目管理。因此,应当建立一套切实有效的长期和短期相结合的业绩评价指标体系,并可采用经济增加值、经营活动现金流量等作为核心指标。 在干部的聘任制上,应注重多方面的考核,在聘任前和离任前应当加强审计,防止“官出数字、数字出官”不良现象的发生。 目前国有企业的报酬与企业的价值相脱节。经理为了获取报酬,往往不考虑企业长期发展的要求,作出能增加企业当期盈余但无助于提高股东财富的决策,同时也易发生利润操纵行为。对此,应当改革以固定工资为主体的报酬制度,增加风险收入的比重,将经理的报酬与企业的业绩联系起来,具体可以采用业绩股份、经理股票期权、增值权益等激励方式,这样既可协调经理与股东的利益冲突,又可在一定程度上减少经理的利润操纵行为。
