LEY SARBANES-OXLEY

1. LEY SARBANES-OXLEY Cariño Arzaba Lino Galindo Alonso Irma Rodríguez Nieto Rocío Gpe. Souza Pineda Alfredo

2. ANTECEDENTES • Fraudes en USA • Las grandes Corporaciones • El caso - 7ª. Corporación de USA - Empresa modelo 2001 • Fraudes y Alta Dirección

3. ORIGEN • Los grandes Despachos • Las presiones de las Corporaciones • Consultoría Vs Auditoría “Si no me dejan llevar la contabilidad como yo quiero, les quitaré el trabajo de consultoría”

4. EL PROBLEMA • Generación de información alterada • Precios inflados de las acciones • Alteración de Estados Financieros • Asociación delictuosa con Despachos Contables

5. Michael G. Oxley Congresista Paul S. Sarbanes Senador LOS AUTORES Con fecha 24 de Julio de 2002 se emite en los Estados Unidos la “Sarbanes-Oxley Act of 2002” (SOA). “Para proteger a los inversionistas mejorando la exactitud y calidad de los Reportes Corporativos bajo leyes de seguridad”.

6. OBJETIVOS • Establecer o mejorar el ambiente de control interno de las empresas públicas • Definir y formalizar responsabilidades sobre su cumplimiento al CEO, CFO y auditores financieros. … Para proteger a los inversionistas que interactúan en el Mercado de Valores.

7. LA LEY ESTÁ COMPUESTA POR 11 CAPITULOS: • Título I. De La junta supervisora Contable • Título II. De la independencia del auditor • Título III. De la responsabilidad corporativa • Título IV. De las diferencias en reportes financieros • Título V. Análisis y conflicto de intereses • Título VI. De los recursos del comité de auditoría y su autoridad • Título VII. De los estudios y reportes • Título VIII. Fraudes contables corporativos y su criminalidad • Título IX. Crímenes de cuello blanco y sus penas • Título X. Retorno de los impuestos corporativos • Título XI Fraudes corporativos y contabilidad.

8. CONTENIDO – AUDITORES EXTERNOS • Título I. Del Consejo Supervisor Contable • Título II. De la independencia del Auditor

9. CONTENIDO – EMPRESAS OBLIGADAS • Título III. De la responsabilidad corporativa • Título IV. De las diferencias en Reportes Financieros

10. CONTENIDO - ANALISTAS • Título V. Análisis y conflicto de intereses

11. CONTENIDO – ORGANISMOS SUPERVISORES • Título VI. De los recursos del Comité de auditoria y su autoridad. • Título VII. De los estudios y reportes

12. CONTENIDO – REFUERZO DE LA LEY • Título VIII. Fraudes contables corporativos y su criminalidad. • Título IX. Crímenes de cuello blanco y sus penas. • Título X. Retorno de los impuestos corporativos. • Título XI Fraudes corporativos y Contabilidad.

13. OBLIGATORIEDAD • Todas las empresas que emiten acciones en USA - Norteamericanas - Extranjeras • Repercusión a nivel mundial

14. ¿QUÉ PROPONE LA LEY SAROX PARA GANAR LA CONFIANZA DE LOS INVERSIONISTAS? • Compañías emisoras (cuyas acciones cotizan en bolsa). Deberán establecer un comité de auditoría y proveerlo de un adecuado financiamiento; no podrán realizar préstamos a los directores o ejecutivos. • Además deberán esperar por lo menos una año antes de contratar a algún miembro del equipo de auditoría para un cargo ejecutivo. • Comité de auditoria. Deberá ser independiente de la compañía, es decir ninguno de los miembros podrá trabajar para el emisor. • Ejecutivos: Estarán sujetos a sanciones penales de existir algún error material e intencional en los Estados Financieros.

15. ¿QUÉ PROPONE LA LEY SAROX PARA GANAR LA CONFIANZA DE LOS INVERSIONISTAS? • Firmas de Auditoría. Las firmas de auditoría deberán estar registradas ante el consejo de supervisión contable. Reportarán al comité de vigilancia y no a la gerencia, tendrán ciertas restricciones en ofrecer servicios a clientes a los cuáles auditen. • Se analizará con mayor detenimiento la independencia de las firmas que brindan servicios profesionales a las compañías, así como la de los ejecutivos de las mismas. Habrá una supervisión más agresiva de los organismos de control locales para evitar situaciones similares a las ocurridas en otros mercados. • Finalmente el director de una empresa o el director financiero de acuerdo con la Ley Sarbanes-Oxley puede ser objeto de no cumplir con la citada ley de pagar desde grandes multas, hasta la posibilidad de estar en la cárcel.

16. CONSECUENCIAS • Nuevos costos para las Corporaciones • Reformas legislativas • Reformas en las empresas.

17. CONSECUENCIAS EN MÉXICO • Nuevas disposiciones de la CNBV • Reformas Legislativas • Despachos Auditoría / Consultoría La exigencia en el cumplimiento de esta Ley obliga a una conciliación real entre dos áreas claves de la contabilidad: la auditoría y la consultoría • Actualización del contador • Ahora más que nunca debe reforzarse en las universidades mexicanas el código de ética de los contadores con el objeto de preparar para el mercado laboral profesionistas capaces y competitivos en el nuevo entorno mundial de negocios.

18. EMPRESAS MEXICANAS • CEMEX La ley Sarbanes-Oxley del 2002, firmada ley por el Presidente de los Estados Unidos George W. Bush el 30 de julio de 2002, tiene grandes implicaciones para compañías extranjeras que emiten acciones en los Estados Unidos o cuyas acciones cotizan en las bolsas de valores de los Estados Unidos.

19. CONCLUSIONES • Ante: ♦ Globalización ♦ Dependencia económica E.U. • Actualización Legislativa • Reforzamiento de valores éticos • Nuevas generaciones de profesionistas.