Bank- og leasingforretninger i Kina

1. Bank- ogleasingforretningeri Kina September 2011

2. Den kinesiske valuta • CNY • Officielle ISO møntkode • Anvendes indenlandsk i Kina – altså ved ”onshore” transaktioner • Anvendes i forbindelse med handelsrelaterede transaktioner både ind- og udland • CNH • Ikke en officiel møntkode • Anvendes udenfor Kina – altså ”offshore” transaktioner • Kan anvendes til alle typer af transaktioner • RMB • Renminbi – ”Peoples Money” • Kontanter

3. Betalingeri Kina Checks og credit notes Bank-clearing Veksler Remburseri CNY Kontanterogkreditkort CNY / CNH “Big Four” Clearing Cross border betalinger Intra City Clearing House Demand Draft Commercial Draft China National Advance Payment System “CNAPS” Bankers Acceptance Draft (BAD) Commercial Acceptance Draft HVPS BEPS Supply Chain Finance

4. Total investeringogkapitalindskud for WFOE ”On-shoredebt” ikke kvotabegrænset Total investering Registreretkapital Off-shoredebt On-shore debt ”ForeignDebtQuota” Lokalfinansieringfrakinesiske banker Indskudskapital • Indskudskapitalenudregnes med baggrundi den totaleinvestering (se tabelovenfor) • Forskellenmellem den totaleinvesteringogindskudskapitalensvarertilselskabetsForeign Debt Quota “FDQ” – somerdetmaksimalebeløbselskabetmå have igældtiludlandet (moderselskabellerlign. ) • Selskabers “FDQ” kanbenyttessom “short-term” (under 1 år) ogsom “long-term loans” (over 1 år) • Vigtigt: Anvendes “FDQ” tillån over 1 år (“long-term loans”) slettesselskabets “FDQ” vedtilbagebetalingaflånetogkansåledesikkeanvendefremover.

5. Entrustment loans – cash pooling i Kina Procesoverblik Bemærkninger • I Kina kanudlånmellemselskaberske via “Entrustment loans”. • Transaktionenbyggerpå en låneaftalemellemtreparter - de to selskabersamt en agent bank. • Agent banken giver ikkegaranti for tilbagebetalingenaflånetvedforfald – men dettekanevt. gøresvedgarantiderstillesfraudlandettillångiveren. • Hvordanvirkerdet ? • Selskab A udlåner f.eks. RMB 5 mio. tilselskab B via agent banken med instruktioneromkringrentesatsogløbetid. • Agent bankenopkræverrente [x]% p.a. samthovedstolenfraselskab B vedforfaldogsørger for tilbagebetalingtilselskab A • For rentesatsengælder “The arm’s length principle” • Lånetkan “forlænges” vedafviklingafdetgamlelånogindgåelseaf en nyaftale. • Selskab A betaler en provision til agent banken, 5 % business tax samtstempel for gennemførelseaftransaktionen. RMB 5m RMB 5m Opkræver renter Modtager renter Låneaftale: RMB 5 mio.Forfald: 6 månederFixed rentesats: [x]% p.a. – der er højere end PBOC renten i bankerne

6. Diskonteringaf “Banker Acceptance Draft” Procesoverblik 1 Køber Sælger 4 3 5 6 2 Købers bank Sælgers bank 6 • Køberogsælgerindgår en kontraktomkøbafvarerogbetaling for disse • Køberanmoder sin bank om at udstede en Bankers Acceptance Draft “BAD” baseretpå de to partersaftale. Jvf. gældendereglerfra PBOC kanforfaldsdagenpå en “BAD” ikkeoverstige 6 måneder. • Køber sender sin”BAD” tilsælger • Sælgerkan med sikkerhedi den modtagne “BAD” foretage levering afvarerne • Sælger sender sin “BAD” til sin bank ogkananmodeom at indløse nu ellerafventetilforfald. • Sælgerafregnes for sit varesalgogsælgers bank overtager den diskonterede “BAD” ogpræsenterer den tilbetalingoverforkøbers bank derhargaranteret for betalingen. 1 2 3 4 5 6

7. Diskonteringaftilgodehavende med / udenregres Procesoverblik 1 Køber Sælger 2 3 5 6 4 Købers bank • Deretableres en fællesaftalemellemkøber, sælgerogkøbers bank hvorbeløbogreglersættes fast • Købermodtagerfakturaellervekselfrasælger • Varelevering finder sted • Køber sender en godkendtogaccepteretfakturaelleraccepteretvekseltilsælger • Sælgeroverdragersine faktura / vekselrettighedertilkøbers bank – med ellerudenregres • Købers bank diskontererfakturaen /vekslenogbetalerbeløbettilsælger • Køberbetalerfakturabeløbettilkøbers bank vedforfaldstidpunktet 1 2 3 4 5 6

8. Settlement Services for Cross-Border Trade i CNY Beijing Tianjin Inner Mongolia Liaoning Shanghai Jiangsu Zhejiang Fujian Shandong Hubei Guangdong Guangxi Hainan Chongqing Sichuan Yunnan Dalian Ningbo Qingdao Xiamne Shenzhen Seneste nyt: alle provinser er med i ordningen

9. Settlement Services for Cross-Border Trade i CNY Betaling i EUR el. USD I dag Faktura i EUR el. USD Kinesisk importør/eksportør Dansk importør/eksportør Betaling i CNY Fremover Faktura i CNY Kinesisk køber * Dansk eksportør * Vigtigt: Den kinesiske køber kan uden problemer godkendes til at sende CNY til udlandet Fordele: Hedging af CNY kan ske i Danmark Færre vekselomkostninger Bedre priser hos kinesisk leverandør Betaling i CNY Faktura i CNY Kinesisk leverandør * Dansk importør * Vigtigt: Den kinesiske leverandør skal være godkendt til at modtage CNY fra udlandet – en såkaldt MDE MainlandDesignated Enterprise. Ansøgning til SAFE

10. Kan man det – oghvordan ? • Kan man have en kassekredit i Kina ? • Kan man sætte et beløb i Kina til sikkerhed for et lån udenfor Kina ? • Kan man indhente en soliditetsoplysning på et kinesisk selskab ? • Kan man låne ubegrænset i en kinesisk bank ? • Kan man lave betalinger fra en konto i Kina – når man sidder i Danmark ? • Kan man underskrive konto -og/eller lånedokumenter i Danmark ? • Kan man … ?

11. Hvor er Handelsbanken i Greater China ? Europas stærkeste bank Verdens 2. stærkeste bank • Beijing • Rep. kontor • 3 ansatte • Repræsenteret i Beijing siden 1982 • Bankfilial i Shanghai siden 2005 • Første nordiske bank med CNY licens • Første nordiske bank med i den nationale clearing • Første nordiske bank, der udsteder obligationer i Kina • Første nordiske bank, der gennemfører betalinger ind og ud af Kina i CNY • Shanghai • Bank filial • 23 ansatte • Hong Kong • Bank filial • 26 ansatte • Taipei • Rep.kontor • 1 ansat

12. Hvad kan Handelsbanken i Greater China ? • CNY driftskonti • Finansiering i lokalogudenlandskvaluta • Leasing af bilerogproduktionsudstyr • Diskontering af BankersAcceptanceDraft – ”BAD” • Aftaleindskud i CNY ogfremmed valuta – samtEntrustmentsLoans • Garantier i CNY – Performance, Bid Bond, Warranty, Advancepaymentm.v. • Terminskontrakteri CNY • E-bankingsystem – Handelsbanken GlobalOn-Line • Kontoinformationeri realtid (gælder for alle Handelsbankensafd.) • Indenlandskeogcrossborderbetalinger(gælder for alle Handelsbankensafd.) • Trade Finance • Letters of Credit, Import/export, Collections mv.

13. Global On-line – Hanadelsbankens globale cash managementsystem Graphic overview • Online kontoinformation for allekontii Handelsbanken samtkontiiøvrige banker • Transaktionsinformationer • Lokalebetalinger • Cross border betalinger • Koncerninterneoverførslervalørsamme dag • Download afkontoinformationer • Integration til ERP system • Elektroniskfuldmagtssystem • Autoriserebetalingeruansethvor du befinder dig • ONE BANK – ONE SOLUTION

14. Volume From 2006-2010 Leasing volume i Kina Stor vækst pga. PBOC’s stramme udlånspolitik til bankerne

15. Some Points Finansiel leasing ermestalmindeligt. Operationel leasing harfortsatudeståendeskattespørgsmål Leasing objekter Biler, lastbiler, skibeog fly Maskinerogandetprodutionsudstyr IT ogandettekniskudstyr Moms refusion 17 % refunderingpånytudstyr. Objektetbehøverikkelængere at værebogførtileasingtagerensregnskab Bygninger, jordog software programmer kanfortsatikke leases Leasing i Kina

16. Leasing i Handelsbanken i Shanghai • Handelsbanken Finans Shanghai Financial Leasing Co er 100% ejetaf Handelsbanken Finans AB derhar mere end 45 årserfaring med leasing i de Nordiskelande. • Leasing programmetkantilpassesvirksomhedens cash flow oggørdetmuligt at investereibilerogproduktionsudstyr. • Leasing aftalenløbernormalti op til 5 år - dog ivissetilfælde op til 8 år. • Kan etableresi CNY og USD • Påvirkerikkevirksomhedens Foreign Debt Quota

17. Erhvervsafdelingeni Handelsbanken Shanghai Tina JinAssistant Team member Johan Andrén General Manager Catherine Gao Deputy Branch Manager Irene WuHead of Financial Institutions JoakimHedhill Account Manager Camilla SjöbergAccount Manager Jessica LiaoAssistant • Speaks • Mandarin • English Language • Speaks • Swedish • English • Mandarin • Speaks • Mandarin • English • Speaks • Mandarin • English • Speaks • Swedish • English • Mandarin • Speaks • Swedish • English • Speaks • Mandarin • English • Contact details • Telephone:+86 21 6329 8877 • e-mail: tiji01@handelsbanken.se • Contact details • Telephone:+86 21 6329 8877 • e-mail: joan04@handelsbanken.se • Contact details • Telephone:+86 21 6329 8877 • e-mail: caga04@handelsbanken.se • Contact details • Telephone:+86 21 6329 8877 • e-mail: irwu01@handelsbanken.se • Contact details • Telephone:+86 21 6329 8877 • e-mail: johe20@handelsbanken.se • Contact details • Telephone:+86 21 6329 8877 • e-mail: catj01@handelsbanken.se • Contact details • Telephone:+86 21 6329 8877 • e-mail: jeli17@handelsbanken.se Contact details

18. Looking forward to welcomeyou in Handelsbanken Shanghai Mrs. Irene Wu Senior Relationship Manager and Head of Financial Institutions Email: irwu01@handelsbanken.se Tlf.: +86 21 632 98877 lokal. 858 Visitingaddress: Handelsbanken Shanghai branch Room 2005 Henderson Metropolitan Building No. 155, Tianjin Road Huangpu District Shanghai 200001, China