中国汽车市场年度研究报告 (89 页 )

1. 中国汽车市场年度研究报告(89页) （2005-2006） 竞争篇

2. 目录 一、2005年国内汽车市场综述 ； 二、2005年国内汽车市场的运行环境 ； 三、2005年国内汽车行业整体产销量规模 ； 四、国内汽车市场各细分行业的竞争状态 ； 五、国内汽车行业各企业之间的主要竞争手段 ； 六、中国汽车市场竞争趋势； 七、新兴市场机会与汽车产业发展策略建议；

3. 2005年国内汽车市场综述 • 国内汽车市场发展的总体态势 • 05年国内汽车市场运行的总体特征

4. 产销数量 同比增长率 700 25% 575.82 570.77 19.73% 21.40% 600 20% 500 13.54% 397.11 12.56% 393.07 15% 400 10% 300 177.7 178.71 5% 200 0% 100 -0.60% -0.75% 0 -5% 汽车产量 汽车销量 乘用车产量 乘用车销量 商用车产量 商用车销量 • 国内汽车市场发展的总体态势 汽车市场各车型的产销数量分析 （数据来源：中国汽车工业信息网） 2005年商用车受经济增长周期波动、油价上涨以及政策因素的影响出现轻微负增长，我国汽车市场已由乘用车、商用车共同驱动的“双动力”增长变为乘用车的“单动力”增长。

5. 乘用车产销两旺。乘用车市场需求保持较高水平，2005年轿车累计产销量同比分别增长24.42%和24.31%，该类车增长主要得益于小排量轿车的旺销。同期MPV累计产销量同比分别增长30.42%和42.76%，是乘用车中增长最快的。我们认为该类产品将逐步侵蚀传统轻客部分市场。而交叉型乘用车（微型客车）累计产销量同比增长5.47%和9.87%。乘用车产销两旺。乘用车市场需求保持较高水平，2005年轿车累计产销量同比分别增长24.42%和24.31%，该类车增长主要得益于小排量轿车的旺销。同期MPV累计产销量同比分别增长30.42%和42.76%，是乘用车中增长最快的。我们认为该类产品将逐步侵蚀传统轻客部分市场。而交叉型乘用车（微型客车）累计产销量同比增长5.47%和9.87%。 乘用车 • 商用车出现调整。该类产品今年整体产销增长不理想。2005年客车累计产销量同比分别下降2.60%和2.31%，其中大型客车增长较快，中型和轻型客车下降。货车累计产销量分别同比增长4.26%和3.79%。今年商用车市场最为明显的特征是重卡销量下滑。我们倾向于判断重卡2004年受煤电油运紧张、公路治理超载而需求旺盛，销售过分透支，今年还处于对去年非正常高速增长的修正。相比之下，轻型卡车发展稳健. 商用车 • 国内汽车市场发展的总体态势

6. 05年国内汽车市场运行的总体特征 汽车产销保持稳定增长，总体发展逐渐回归理性. 行业重点企业综合实力继续提升市场应变和调控能力进一步增强 四个方面的发展特点 乘用车市场进入产品细分时代，竞争日趋多元化. 商用车整体继续呈低速运行，产品发展受政策及市场环境双重因素影响愈发显著. 产业化

7. 05年国内汽车市场运行的总体特征 A D 汽车产品结构优化 进口低迷，出口强劲 汽车市场 新产品推出节奏加快,价格竞争激烈 B 小排量、油耗少的轿车增长 C 运行四大特征

8. 05年国内汽车市场的运行环境 汽车制造行业的销售情况分析 汽车整车制造资产情况及利用效率分析 汽车整车制造成本—效益分析 国内汽车行业相关政策环境分析 国内汽车企业重组整合状况

9. 汽车制造行业的销售情况分析 • 1.产品销售情况 乘用车分车型销量及比例构成表（万辆） 交叉型, 83.15, 柴油, 4.89, 20.9% 1.2% SUV, 19.64, 4.9% MPV, 15.58, 3.9% 基本型, 278.74, 70.2% 汽油, 392.22, 98.8% 商用车分车型销量及比例构成表（万辆） 货车非完整车 其他燃料, 0.14, 辆, 29.77, 0.1% 客车, 17.86, 客车非完整车 16.7% 汽油, 39.4, 22.0% 10.0% 辆, 9.05, 5.1% 半挂牵引车, 5.68, 3.2% 货车, 116.34, 柴油, 139.17, 65.1% 77.9% 资料来源：中国汽车工业协会

10. 汽车制造行业的销售情况分析 • 2.不同地区企业产品销售情况分布 • 今年乘用车不同地区销售比较. 北京、天津、河北、山东、 山西、河南占32% 上海、江苏、浙江、安徽、 江西、湖北、湖南占47% 广东、广西、福建占21% （数据来源：新民晚报）

11. 汽车制造行业的销售情况分析 • 2.不同地区企业产品销售情况分布 • 今年商用车不同地区销售比较. 西南,西北占14% 华北东北占29% 华东占37% 华南占20% （数据来源：新民晚报）

12. 98.31 100 91.75 72.9 80 63.11 59.72 60 40 23.71 23 18.91 15.43 15.13 20 0 一汽 上汽 东风 长安 北汽 广汽 哈飞 奇瑞 江淮 吉利 • 说明在政策鼓励发展大型汽车企业集团的情况下，接近大型汽车企业集团标准（市场占有率达15%）的汽车企业加快扩大市场占有率，三大集团（一汽集团、上汽集团、东风集团等）汽车产销依然保持稳定的增长态势,但3 家产业集中度将逐步下降，而前5 家汽车企业集中度将会保持上升的趋势，大型汽车企业集团的竞争则更加剧烈. 企业销售情况分析 • 汽车制造行业的销售情况分析 • 2.不同地区企业产品销售情况分析 2005年汽车集团企业销量前十名（万辆） 数据来源：中国汽车工业协会

13. 北京 天津 河北 内蒙 辽宁 吉林 黑龙江 上海 江苏 浙江 安徽 福建 江西 山东 河南 湖北 湖南 广东 海南 重庆 四川 云南 陕西 732070 195724 96364 6910 151807 523905 225260 819410 291785 151838 347577 86365 206150 117404 12779 614078 51056 355513 73086 523483 40459 46651 37275 2005年 637731 136497 86084 5756 139666 646056 205991 837490 236841 94362 217052 81754 183962 112156 9243 470207 46092 231508 66954 487771 40425 46818 49094 2004年 • 汽车制造行业的销售情况分析 • 2.不同地区汽车产量分布情况 我国汽车工业的产业区域具有明显的聚集特征，形成了长江三角洲地区(沪，苏，浙)，东北三省，长江中上游地区，珠江三角洲(粤，桂)，环渤海湾地区(京，津，鲁)五大汽车产业聚集。 • 2005年不同地区产量比较. （数据来源：中国汽车工业协会）

14. 汽车工业整体发展仍保持稳定。2001年，我国汽车消费还仅为273万辆，占全球汽车市场的比重为4.3%，而2005年这一比重提升到8.7%。此外，2005年中国汽车市场的增量也占到了全球汽车市场近1/4，为23.2%。在国产汽车中，仅商用车因受宏观调控、油价上涨等因素而出现0.75%的轻微下降，销量仅178.7万辆。国产乘用车表现突出，累计销售达397.11万辆，同比增幅高达21.4%，高于2004年全年15.17%的增长水平。而自主品牌汽车更是脱颖而出，销量增幅超过40%，是合资企业销量增幅的近两倍。其中奇瑞汽车以19万辆的销量跃居国内乘用车企业销量排名第六位，增长超过110%。汽车工业整体发展仍保持稳定。2001年，我国汽车消费还仅为273万辆，占全球汽车市场的比重为4.3%，而2005年这一比重提升到8.7%。此外，2005年中国汽车市场的增量也占到了全球汽车市场近1/4，为23.2%。在国产汽车中，仅商用车因受宏观调控、油价上涨等因素而出现0.75%的轻微下降，销量仅178.7万辆。国产乘用车表现突出，累计销售达397.11万辆，同比增幅高达21.4%，高于2004年全年15.17%的增长水平。而自主品牌汽车更是脱颖而出，销量增幅超过40%，是合资企业销量增幅的近两倍。其中奇瑞汽车以19万辆的销量跃居国内乘用车企业销量排名第六位，增长超过110%。 行业分析 • 汽车制造行业的销售情况分析 • 3.汽车行业销售情况分析

15. 汽车制造行业的销售情况分析 • 3.汽车行业销售情况分析 （数据来源：中国汽车工业协会）

16. 国有资本在汽车工业中的垄断地位 据《中国汽车工业年鉴》（1999年版），到1998年，，汽车工业总资本中，国有及国有控股企业资本占总资本的67%，而同期民营资本仅占0.23%，外商独资占0.03% 国有汽车企业 2000年以后,民营、外资的发展十分迅速。资本结构的多元化国汽车工业已形成国有、民营、外资三大资本结构“三分天下”的格局. 民营和外资汽车企业 • 汽车行业总体结构 • 一、工业总产值、工业销售产值保持稳步增长; • 二、产品销售收入继续保持稳步增长； • 三、利润、利税总额同比下降; • 四、应收账款净额小幅上升，产成品库存资金增幅减缓。 • 汽车整车制造资产情况及利用效率分析 • 1.全国行业资本结构

17. 汽车整车制造资产情况及利用效率分析 • 2.不同地区行业资产状况分析 不同企业资产比例状况分析 其它 （数据来源：中国汽车工业协会）

18. 汽车整车制造资产情况及利用效率分析 • 2.不同地区行业资产状况分布 不同地区资产分布

19. 汽车整车制造资产情况及利用效率分析 • 2.不同地区行业资产状况分析 • 我国轿车产业的重心还是华东，东北，中南三地区，这和这些轿车企业都是三大汽车厂商的下属企业有很大的关系。 • 　　华北和西南的轿车企业最近几年发展飞速，这和当地引进国外大型汽车生产厂商有很的关系，如长安汽车和美国福特公司连手合作，北汽集团和韩国现代合作，这些合作的企业都得到了飞速的发展，尤其是北京现代，只用了两年的时间，2004 年轿车产量就排名第五，成为增长最快的企业。所以这两个地区的轿车产业在全国的比重也日益增加。 • 　　而西北地区因为没有大型的汽车企业，所以轿车产业几乎是空白，比亚迪的总部在深圳，西安是比亚迪汽车的生产基地，所以这么填补了西北轿车生产的空白。

20. 汽车整车制造成本—效益分析 • 1.行业企业平均成本费用构成 • 国产车的车价由两部分组成： • （1）汽车制造厂的车辆出厂价 • 税金 —— 大大小小有十来项， 约占整个车价的25% • 利润 —— 目前基本还处于暴利时代，个别轿车的利润可以达到车价的30% • 成本 —— 大约占车价的50% - 60% • （2）流通领域的税费和利润 • 税费 —— 购置税（10%）、地方税费和手续费，该项费用的总额越是国产汽车出厂价的12% - 15% • 流通领域运输、经营等费用和利润，目前约为2% -5% • 目前我国进口轿车价格由到岸价、关税（80% - 100%） 、增值税（17%） 、消费税（5% - 8%） 、海关费用、许可证费用、运杂费、营销利润等部分构成。 • 综合税率按车辆档次（排气量）的不同，从120% - 155%不等。如果加上5% 的利润，例如:一辆到岸价15万元人民币的2.2升排量的丰田佳美，按海关正常渠道进口的最终国内市场售价将达到42万元人民币。汽车生产需要有资金、基础设施、人力资源、知识资源、物力资源等五大要素。入关后进口汽车在国内市场的销售价格将有35% - 40%的下降空间。由于进口零部件关税的大幅降低，和配额的取消，国产汽车也将更多地使用国外具有价格优势的零配件，降低国产车制造成本.

21. 重点企业的经济效益增幅减缓，但高于汽车行业平均水平重点企业的经济效益增幅减缓，但高于汽车行业平均水平 • 据汽车行业协会快报数据显示，今年15 家汽车重点企业 (集团)经济运行情况依然保持良好，各主要经济指标继续保持较快增 长，部分经济指标增幅高于汽车行业平均水平. 汽车工业15家重点企业（集团）完成工业增加值的具体情况看，重汽集团、广州集团、东风公司和哈飞公司完成工业增加值同比保持较快增长，增速分别为27.41%、23.38%、22.86%和20.3%；江铃公司和江淮公司的增速分别为11.52%和9.03%。工业增加值同比下降幅度比较大的是东南公司和上汽集团，分别下降了81.1%和58.11%；其次是北京公司、昌河公司、金杯公司和一汽，分别下降了35.7%、32.02%、28.6%和20.81%；长安公司、庆铃公司和南汽，分别下降了1..8%、8.43%和1.37% . • 汽车整车制造成本—效益分析 • 2.不同地区企业盈利情况分析

22. 汽车整车制造成本—效益分析 • 3.汽车整车制造企业分地区亏损情况说明 亏损额开始减少 昌河公司 亏损额仍在继续加大 亏损额仍在继续加大 南汽 东南公司 盈利水平 下降 金杯公司 亏损额仍在继续加大

23. 相关内容：《构成整车特征的汽车零部件进口管理办法》规定凡进口汽车零部件构成整车特征的，按整车适用税率征税，不构成整车特征的，按零部件税率征关税。 • 行业影响：多年来盛行于国内汽车行业的CKD（进口全散件）或SKD（进口半散件）组装汽车的模式，即将受到重大打击。 2005年4月1日零部件进口管理办法 • 相关内容：我国第一个针对汽车燃油消耗的强制性国家标准《乘用车燃料消耗量限值》从7月份开始实施。 • 行业影响：目前，国内尚有10％左右的车型不符合第一阶段的《乘用车燃料消耗量限值》，不能达标的车型主要集中在进口豪华轿车、跑车、大型SUV。 2005年7月1日乘用车燃料消耗量限值 政策发展 • 在2005年中国汽车市场风云变幻的时节，政府也扮演着重要的角色,政策的激励作用表现得更为显著 • 从政策法规来看，汽车行业发展环境基本良好。在去年实施的《汽车产业发展政策》框架下，汽车行业在国家宏观调控的政策指导下，2005年相关政策法规大量出台，已实施的主要有《汽车贸易政策》、《汽车品牌销售管理办法》、《构成整车特征的汽车零部件进口管理办法》、《汽车产品自动进口许可证签发管理实施细则》，将颁布的主要有《乘用车燃料消耗量限值》、《二手车流通管理办法》等等。这些政策法规倾向于扶持国有汽车企业及自主品牌，并进一步规范汽车市场各方行为，对汽车生产企业而言总体利好，但必须积极面对诸如环保标准提高所带来的挑战. • 国内汽车行业相关政策环境分析 • 1.2005年相关政策和行业影响

24. 相关内容：8月1日起，《机动车维修管理规定》的实施，将使汽车维修行业更加透明。规了出厂质保期、配件明码标价等方面的制度。相关内容：8月1日起，《机动车维修管理规定》的实施，将使汽车维修行业更加透明。规了出厂质保期、配件明码标价等方面的制度。 • 行业影响：汽车修理有了质量保证期，质保期内若有修理质量问题也可“退换”汽车和危险货物运输车辆完成整车修理、总成修理后将享受到行驶2万公里或100日的质量保证期 2005年8月1日机动车维修管理规定 • 相关内容：新颁布的《汽车贸易政策》将引导和规范中国汽车市场，推动市场机制的完善，使之更符合社会主义市场经济规律。 • 行业影响：该政策涉及的范围涵盖从汽车销售到报废回收的全过程，系统地提出了我国汽车贸易的发展方向、目标、经营规范和管理体制框架，以指导我国汽车贸易业的健康发展 2005年8月10日汽车贸易政策实施 2005年10月1日二手车流通管理办法 2005年10月1日进口车落地完税政策 • 相关内容：自2005年10月1日起，以进入国内市场为目的的汽车应直接在口岸海关办理进口报关、纳税等手续，保税区不得再存放以进入国内市场为目的的进口汽车，进口汽车一旦到达海关就需要申请报关，并交纳关税、增值税和消费税总计65％左右的综合税。 • 行业影响：如果进口一辆价格为100万元的进口车，现在必须缴纳60多万元的综合税。以前，这60多万元综合税可以等到车子找到买主以后才缴纳 • 相关内容：《二手车流通管理办法》，自2005年10月1日起实施。消费者从国庆节起将能买到来源合法的二手车，车辆的质量和售后服务也将有法律保障。 • 行业影响：管理办法的实施使国内二手车交易步入规范化轨道，同时，业内人士分析，新政策允许汽车经销商直接进行二手车交易，将会为二手车融资提供更多的可能性。 • 国内汽车行业相关政策环境分析 • 1.2005年相关政策和行业影响

25. 相关内容：《汽车产业发展政策》规定，2006年起所有自产汽车产品均要实现品牌销售和服务。原已核准的企业，应在2006年12月31日前取得汽车供应商授权，过渡到品牌汽车经销商。相关内容：《汽车产业发展政策》规定，2006年起所有自产汽车产品均要实现品牌销售和服务。原已核准的企业，应在2006年12月31日前取得汽车供应商授权，过渡到品牌汽车经销商。 • 行业影响：今年下半年以来，汽车生产企业都不同程度加强了对渠道的管理。推出了周期性授权、禁止跨地区销售等策略。从进口车的销售看，对总代理的要求变更，大批进口车经销商退出市场。 2006年12月31日品牌销售实行备案制 2006年2月1日规范汽车外部标识 2006年经济型轿车界定标准将出台 • 相关内容：经济型汽车的标准是，发动机排量小于等于1.4L，车身外形尺寸总长小于等于4米，发动机功率大于等于45KW/L，此外，油耗指标、环保指标、安全指标等也必须达到国家标准要求。 • 行业影响：经济型轿车标准制定后，相关企业可以享受税收方面的优惠，同时对企业在节能环保车型方面的发展方向也是一个重要的指引，并且直接决定了新消费税调整方案的制定 • 相关内容：《汽车产品外部标识管理办法》于2006年2月1日起施行，2006年5月1日起《道路机动车辆生产企业及产品公告》内所有车型均需符合该办法的要求。 • 行业影响：在显著标明中文产地或国内生产企业的名称，是企业守法经营的责任和义务以及对客户和消费者“知情权”的保护，是保护自主品牌和引导自主开发的需要 • 国内汽车行业相关政策环境分析 • 1.2005年相关政策和行业影响

26. 国内汽车行业相关政策环境分析 • 1.2005年相关政策和行业影响 2005年进出口汽车市场主要政策及影响

27. 国内汽车企业重组整合状况 6+3"跨国公司在中国的整车合资合作企业

28. 国内汽车企业重组整合状况 这是截至当时中国汽车工业发 展史上最大、最具影响力的一 次联合重组。这次并购，对其 他经济型轿车厂商带来了强力 的冲击 一汽集团公司天津汽 车工业（集团）在北 京人民大会堂签订了 联合重组协议书 借助夏利平台彻底整合低端家轿 市场, 补充了家轿这块将来中国 可能发展最有潜力的产品线，还 避免了重复建设，节省了资金。 2002年 6月14日 一汽和丰田的联手，标志着 中日两国最大汽车厂商的强强 联合取得突破性进展，也使得 姗姗来迟的丰田公司的中国市 场发展战略获得重大转机. 一汽与丰田签署了战 略合作的框架协议 找到了丰田这个世界巨头作为 合资伙伴，为其产业的布局及竞 争力的提高打下了牢固的基础。 2002年 8月29日 通过这些纷繁复杂的并购整合 重组，上汽已成为中国最具竞 争力的汽车厂商，而且上汽股 份已经形成了从汽车研发、整 车生产、零部件供应到汽车服 务贸易的完整产业链优势。为 以自身实力为支点，推动中国 汽车产业走向国际舞台、参与 国际化竞争奠定了稳固的基础 1上汽、通用和上海 通用联合重组沈阳 金杯通用 2.上汽集团以5亿美 元正式收购双龙汽 车48.92％的股权; 3.全资收购青岛颐中 汽车 4.上汽股份与依维柯 、重庆重汽三方在重 庆签署战略合作协议 上汽曾是三大集团中惟一以乘用车 为主的企业，但现在上汽已经通过 并购重组等手段迅速延伸到商用车 领域。收购双龙，并购青岛颐中， 重组江苏仪征、柳州五菱、金杯通 用，上汽集团正逐步成为集轿车、 卡车、客车等全系列车型的汽车制 造商，让上汽集团在产品结构上改 变目前过分依赖轿车产品的弊端 ，构建起更多元化的产品结构. 1.2004年 2月26日 2.2004年 10月28日 3.2005年 6月2日 4.2005年 12月16日

29. 国内汽车企业重组整合状况 整合现有资源，打造战略版图 东风作为截至当时为止中国汽 车制造业中涉及面最广、规模 最大、合作最彻底的合资公司 东风汽车有限公司斥 巨资3.52亿元收购郑 州日产51％的股份。 股权收购促使日产汽车实现了在 华业务的战略整合，也实现了与 东风汽车从中高档乘用车、重卡 、轻卡到中高档皮卡的全面合作 2005年 3月18日 南京高新开发区的南汽MG罗孚 基地已经奠基，预计2006年年 内完工，计划2007年将推出两 款基于罗孚75平台打造的中高 级轿车 南汽集团以5000 多万英镑巨资收购 MG罗孚成功签约 利用罗孚的有形资产，并最早 于一年后在该平台上产出自有 品牌的轿车 2005年 7月23日 此案成为我国最大的公开竞标 资本并购案，潍柴动力通过重 组湘火炬的资产可以使产业链 条得以延伸，在中国重卡零部 件行业处于领导者地位。 潍柴动力出资10.23 亿元收购湘火炬成为 第一大股东，拥有股 份占总股本的28.12％ 目的在于整合重卡产业资源，延 伸产业链条，提升其在重卡零部 件行业的竞争力，从而实现产品 多元化，增强国际技术合作能力。 2005年 8月8日 北起黑龙江的哈飞，到此前不 久整合的山东黑豹，安徽、江 西的昌河，南至广东深圳，并 形成了从零部件、发动机到整 车生产的完整链条 中国航空科技工业股 份有限公司决意整合 哈飞汽车和昌河汽车 尽管双方的整合还没有取得最 后的成功，但是中航科工汽车 业务的全国战略布局图也已 经基本成型。 2005年 11月23日