ОАО «Российское Агентство по страхованию экспортных кредитов и инвестиций»

1. ОАО «Российское Агентство по страхованию экспортных кредитов и инвестиций» Фрадков М.П. Генеральный директор Москва, 07 октября 2011 г.

2. Основные факты • 18.07.2011 подписан Федеральный закон №236 «О внесении изменений в отдельные законодательные акты РФ в целях совершенствования механизма страхования экспортных кредитов и инвестиций от предпринимательских и политических рисков» • Регулирование деятельности ОАО «ЭКСАР» выведено за рамки Федерального закона №4015-1 «Об организации страхового дела». Основные положения деятельности Агентства будут сформулированы в специальном Постановлении Правительства РФ • ОАО «ЭКСАР» учреждено в сентябре 2011 г. на основании решения Наблюдательного Совета Внешэкономбанка. Регистрация запланирована на октябрь 2011 г.

3. Форма организации и структура управления • Создается в форме открытого акционерного общества • Единственный акционер – государственная корпорация «Банк развития и внешнеэкономической деятельности (Внешэкономбанк)» • Уставный капитал – 30 млрд. рублей • На деятельность ОАО «ЭКСАР» распространяется финансовая поддержка Внешэкономбанка и государственная поддержка • Совет директоров Агентства состоит из представителей ключевых федеральных министерств и независимых директоров. Председатель Совета – И.И. Шувалов, Первый заместитель Председателя Правительства РФ 3

4. Цель деятельности Цель ЭКСАР – поддержка отечественного экспорта и инвестиций за рубежом посредством страхования кредитных и политических рисков по следующим основным направлениям: • Страхование краткосрочных (до 180 дней) экспортных кредитов • Страхование средне- (до 2 лет) и долгосрочных (до 20 лет) экспортных и финансовых кредитов • Страхование российских инвестиций за рубежом от политических рисков

5. Основные задачи Агентства • формирование в России практики кредитного страхования (как отдельной отрасли) и, как результат, развитие культуры риск-менеджмента среди российских экспортеров • поддержка и продвижение российского экспорта оборудования и технологий • сопровождение и страховая поддержка отечественных экспортеров на новых и рискованных иностранных рынках • создание и внедрение современной системы финансовой поддержки экспорта, обеспеченного страховым покрытием Агентства • повышение прозрачности российских экспортных операций и международных инвестиций

6. Стратегические планы 2011 г. • создание Агентства • формирование профессионального коллектива • разработка обязательного нового правого поля (Федеральный закон, Постановление Правительства) 2012 г. • разработка продуктов по страхованию экспортных кредитов (кратко-, средне- и долгосрочных) • разработка внутренних регламентов и политик • разработка дополнений и изменений в действующее законодательство (в т.ч. инструкции Банка России) • начало системной страховой деятельности Агентства к 01/07/2012 • вывод на рынок современных решений по финансированию экспорта со страховой поддержкой Агентства • 2013 г. • разработка продуктов по страхованию инвестиций • разработка страховых решений для поддержки экспорта малого и среднего бизнеса

7. Преимущества работы с Агентством (1) • доступ к высокотехнологичным страховым продуктам, соответствующим международным стандартам • возможность страхования и финансирования многосторонних экспортных проектов • после внесения изменений в нормативы ЦБ будет облегчен доступ к торговому финансированию под застрахованную экспортную выручку • финансовые институты должны получить возможность использовать страховой договор Агентства в качестве инструмента, повышающего надежность торгового или проектного финансирования

8. Преимущества работы с Агентством (2) • снятие административной ответственности и санкций, предусмотренных КоАП и валютным контролем за непоступление валютной выручки в РФ (после вступления в силу всех новых законодательных норм) • отнесение экспортерами сумм страховых взносов по страхованию экспортных кредитов на себестоимость с уменьшением налогооблагаемой базы по налогу на прибыль 8

9. Основные продукты Агентства • Страхование портфеля краткосрочных экспортных кредитов • Страхование гарантий • Страхование кредита поставщика • Страхование рисков по аккредитиву • Страхование кредита покупателя • Страхование трансграничной аренды/лизинга • Страхование политических рисков по российским инвестициям за рубежом

10. Краткосрочные экспортные кредиты • Страхованию подлежит весь постоянный экспортный портфель страхователя с отсрочкой до 180 дней • Агентство оценивает риск каждого иностранного покупателя и устанавливает индивидуальные кредитные лимиты (могут меняться в течение страхового года) • Агентство проводит постоянный мониторинг кредитоспособности иностранного покупателя с целю предупреждения возможных потерь • В случае страхового убытка (просрочка платежа на срок более 150 дней либо банкротство покупателя) Агентство возмещает до 90% от суммы неоплаченных инвойсов и впоследствии самостоятельно взыскивает долги с иностранного дебитора

11. Страхование гарантий исполнения обязательства • Покрытие риска убытков экспортера, возникающих при противоправном использовании выданной за него в пользу иностранного покупателя (банковской) гарантии • Необходимым требованием для страхования является четко прописанный в экспортном контракте регламент разрешения споров, в т.ч. в судебном порядке • Объем покрытия составляет до 90% от суммы понесенных убытков или судебных расходов • Срок страхования соответствует основному сроку гарантии

12. Страхование кредита поставщика Банк Экспортера 5 2 4 ЭКСАР Экспортер 3 1 Покупатель 1. Экспортный контракт 2. Банковский кредит для финансированияэкспорта 3. Страховой полис 4. Возмещение 5. Возмещение в пользу банка

13. Страхование кредита поставщика (продолжение) • Каждый страховой договор покрывает отдельную экспортную сделку /контракт • Период страхования: до 2-х лет (среднесрочные проекты), до 20 лет (долгосрочные проекты) • Обычным требованием является 15% предоплата со стороны покупателя • Объем покрытия не превышает 85% от общей суммы контракта • Страхованию подлежат как коммерческие, так и политические риски неисполнения обязательств иностранным контрагентом. • Размер страховой премии зависит от первоначальной суммы кредита, срока возврата, риска страны покупателя, типа покупателя

14. Страхование аккредитива Банк-эмитент Покупатель 2 3 1 ЭКСАР Экспортер Подтверждающий Банк 4 5 6 1. Экспортный контракт. 2. Заявка покупателя открыть аккредитив. 3.Бaнк-эмитeнт направляет аккредитив подтверждающему банку. 4. Страховой полис. 5. Информация об открытии аккредитива. 6. Возмещение

15. Страхование кредита покупателя Банк Покупателя Покупатель 5 6 2 1 Банк Экспортера Экспортер ЭКСАР 4 3 1. Экспортный контракт. 2. Кредитный договор между банком экспортера и банком покупателя. 3. Использование кредита экспортером. 4. Страховой полис 5. Погашение кредита покупателем. 6. Регресс покупателю.

16. Страхование трансграничной аренды/лизинга • Страхованием покрываются операционный и финансовый лизинг • При страховании операционного лизинга покрытие состоит из двух частей: • покрытие политических и коммерческих рисков • покрытие политических рисков на случай невозможности восстановить права владения лизингодателя. • Срок покрытия, как правило, ограничен 3 годами • При страховании финансового лизинга покрытие предоставляется от политических и коммерческих рисков, которые могут повлиять на поток платежей. Отдельное покрытие на остаточную стоимость не предоставляется. • Страхование покрывает до 90% возможных потерь лизингодателя • Страховая премия зависит от срока лизинга, страны и типа лизингополучателя. Наиболее часто покрытие предоставляется при лизинге средств транспорта (самолеты, грузовики, автобусы и т.д.) и строительного оборудования.

17. Страхование российских инвестиций за рубежом (политические риски) • Основные риски • неисполнение обязательств иностранным государственным контрагентом • вмешательство иностранного государства и препятствование исполнению контракта/проекта • национализация/конфискация/экспроприация активов за рубежом • невозможность конвертации и/или перевода валюты из страны-реципиента • законодательные ограничения трансграничных торговых или инвестиционных операций • война/гражданская война/народные беспорядки и волнения. • Срок покрытия – до 20 лет • Возмещение до 95% убытков • Период ожидания до выплаты возмещения – 6 месяцев