Eduardo Pérez Motta Octubre de 2008

1. Política de competencia en México Eduardo Pérez Motta Octubre de 2008

2. Mensajes principales • La política de competencia es un elemento central para impulsar la competitividad y el crecimiento de la economía; en México, persisten importantes obstáculos al comercio internacional y la actividad económica. • México se encuentra en un momento crucial para realizar reformas al marco regulatorio de los sectores regulados, a fin de promover la competencia y elevar la competitividad en beneficio de la población.

3. México registra un rezago preocupante en términos de crecimiento económico … 2008 2009 Crecimiento económico anual esperadoCambio en el PIB real, % Promedio mundial 2008: 4.1% 2009: 3.9% Economías avanzadas Países emergentes y en desarrollo Notas: * Incluye a Hong Kong, Korea, Singapur y Taiwán. ** Incluye a Canadá, Francia, Alemania, Italia, Japón, Reino Unido y Estados Unidos. Fuente: Fondo Monetario Internacional (FMI), WorldEconomic Outlook, Julio 2008.

4. … que en parte obedece a una mala asignación de recursos por falta de presiones competitivas en varios sectores de la economía CONCEPTUAL Frontera de posibilidades de producción Largo plazo: Invertir en educación, salud, capital  Expandir posibilidades de producción Corto plazo:Mejorar eficiencia de mercados  Optimizar uso de recursos Situación actual Promoción de la competencia

5. Un aspecto que merece atención especial son los sectores regulados que tienen impacto horizontal sobre la actividad económica • Actividad económica • Competitividad • Inversión • Crecimiento Transporte Telecomunicaciones Servicios financieros Energía Sectores regulados  Alto impacto de la acción gubernamental

6. En México, se registran ineficiencias sustanciales en los sectores regulados … Deterioro de la compe-titividad

7. … que se traducen en una menor competitividad de la economía en su conjunto Costos de producción en México vs otros países que compiten por inversión extranjera directa% de respuestas que ubican a México como más caro, empresas con IED Fuente: Banco de México y Secretaría de Economía. Encuesta entre las principales empresas en el país con inversión extranjera directa. La encuesta se levantó en 2007 y comprendió a 202 empresas.

8. Instituciones nacionales e internacionales coinciden en la importancia de la política de competencia para que México eleve su competitividad “[La] falta de competencia, particularmente en la provisión de insumos básicos para la producción … propicia el deficiente desempeño del resto de los factores. Es urgente eliminar las barreras existentes para la entrada a los mercados.” “Para estimular la productividad de las empresas y mejorar su competitividad se requiere más competencia en los mercados.” “Mexico’scompetitionenvironment, regulatoryframework and investmentclimate are majorpriorityareastoincreaseMexico’scompetitiveness.” The World Bank “Mexiconeedsstrongercompetition and betterregulationtoboostproductivity and growth.” “Strengtheningcompetition (…) shouldalsohavehighpriority, and –as internationalexperience has shown- mayalsofacilitatereform in otherareas as well as helpingequity.” “Mexico’sgoodsmarketssufferfrominadequate (foreign and domestic) competitionconditions, withoverregulated and ratherclosedkeyeconomicsectors. Onlybyaddressingthesechallenges can Mexicobegintofullyleverageitsimportantcompetitiveadvantages.” Fuentes: Banxico, Presentación del Dr. Guillermo Ortiz ante la Cámara de Comercio Británica, diciembre 6, 2007 IMCO, Punto de inflexión: Situación de la competitividad de México 2006 Banco Mundial, Mexico 2006-2012: creatingthefoundationsforequitablegrowth,junio, 2007 OCDE, Economicsurvey of Mexico, 2007. FMI, Mexico: Staffreportforthe 2007 Article IV consultation WEF, The Global CompetitivenessReport 2007-2008.

9. Mensajes principales • La política de competencia es un elemento central para impulsar la competitividad y el crecimiento de la economía; en México, persisten importantes obstáculos al comercio internacional y la actividad económica. • México se encuentra en un momento crucial para realizar reformas al marco regulatorio de los sectores regulados, a fin de promover la competencia y elevar la competitividad en beneficio de la población.

10. En el caso particular del índice WEF, se tiene un número importante de variables relacionadas con competencia Variables del Índice WEF afectadas por políticas públicas seleccionadas Total = 110 Apoyo PyMEs Desregu-lación. Comercio exterior Promo-ción IED Compe-tencia Pilar 3 2 3 Instituciones 1. 8 5 Infraestructura 2. 1 1 Estabilidad macroeconómica 3. Salud y educación básica 4. Educación superior y capacitación 5. 8 4 3 6 Eficiencia mercados bienes 6. 1 2 Eficiencia mercado laboral 7. 2 1 1 Sofisticación mercado financiero 8. 3 1 2 2 Preparación tecnológica 9. 1 Tamaño mercado 10. 3 2 3 1 Sofisticación empresas 11. 1 Innovación 12. 25 6 13 12 13 Total Fuente: Análisis propio

11. La mayor parte de las variables relacionadas con competencia tiene un impacto negativo sobre la posición de México en el índice WEF, … Variable relacionada con competencia Variables del Índice de Competitividad Global WEF Ordenadas de peor a mejor posición de México 1 Posición global de México: 52 Variables totales 77 33 20 (26%) 5 (15%) Variables relacionadas con competencia Fuente: Foro Económico Mundial (WEF), The Global CompetitivenessReport2007-2008; análisis propio

12. … por lo que un trabajo enfocado a las variables de competencia puede mejorar sustancialmente el lugar de México en el índice Puntaje de México en el Índice de Competitividad Global WEF Simulación con distintos escenarios para variables de competencia Variables de competencia (por pilar) 4.58 4.54 4.33 4.25 9. Preparación tecnológica 8. Sofisticación mercado financiero 6. Eficiencia mercados bienes 3. Estabilidad macroeconómica 2. Infraestructura 1. Instituciones Variables no relacionadas con competencia 52 48 36 34 Posición en el índice global * Brasil, Chile, China, Corea, Hungría, India, Indonesia, Rusia, Sudáfrica, Turquía. Fuente: Análisis propio con base en WEF, The Global CompetitivenessReport2007-2008

13. Alcanzar al 2º mejor exponente de los países comparables en cada variable de competencia parece factible Chile: 10 variables Hungría: 5 variables 2.08 Telephone lines 3.04 Interest rate spread 6.09 Prevalence of trade barriers 9.06 Internet users 9.08 Broadband subscribers 1.06 Favoritism by government officials 2.01 Quality of overall infrastructure 2.02 Quality of roads 2.04 Quality of port infrastructure 2.07 Quality of electricity supply 6.01 Intensity of local competition 6.12 Bus. impact of rules on FDI 6.13 Burden of customs procedures 8.01 Financial market sophistication 8.03 Ease of access to loans India: 3 variables 2.03 Quality of railroad infrastructure 2.06 Available seat kilometers 6.02 Extent of market dominance Turquía: 1 variable Corea: 3 variables 1.07 Wasteful government spending 2.05 Quality of air transp. Infrastructure 6.03 Effectiveness of anti-monopoly policy 6.10 Trade-weighted tariff rate Rusia: 1 variable 9.05 Mobile telephone subscribers Indonesia: 1 variable China: 1 variable 1.08 Burden of government regulation 6.08 Agricultural policy costs

14. NO EXHAUSTIVO La CFC ha hecho propuestas concretas para mejorar la eficiencia de los mercados en los sectores regulados ... Principales opiniones de la CFC en sectores regulados Sector Tema Recomendaciones centrales Avances • Reglamento pro-competitivo: • Eliminación de áreas exclusivas en distribución • Transparencia en ventas de primera mano • Ventas al menudeo en establecimientos comerciales • Intensificar competencia en transporte y distribución Gas LP Energía • Portabilidad e interconexión • Permiso a cableras para proveer telefonía Convergencia • Generar competencia (ambos servicios) entre redes de telefonía y TV restringida Telecomu-nicaciones Contenidos • Obligaciones a Televisa del tipo must-offermust-carry • Garantizar acceso no discriminatorio a contenidos esenciales para TV restringida • Incluir criterios de eficiencia en regulación tarifaria • Mayor eficiencia en asignación de horarios en aeropuertos saturados • Mayor competencia en la provisión de combustible y servicios de taxi. • Más permisos de taxis en el AICM Transporte Aeropuertos

15. NO EXHAUSTIVO La CFC ha hecho propuestas concretas para mejorar la eficiencia de los mercados en los sectores regulados ... Principales opiniones de la CFC en sectores regulados Sector Tema Recomendaciones centrales Avances Afores • Eliminar restricciones para focalizar competencia en comisiones y rendimiento • Modificaciones a la Ley del SAR: eliminación de comisión sobre flujo. Servicios Financieros Servicios bancarios al menudeo • Incrementar transparencia para comprar productos • Facilitar traspasos y movilidad de cuentas • Reducir barreras y garantizar acceso a medios de pago • Modificaciones a la Ley de Instituciones de Crédito: • Facilitar traspasos y movilidad de cuentas • Acceso equitativo a sistemas de pago • Fortalecer supervisión y regulación • Reducir y simplificar estructura arancelaria • Simplificar procedimientos aduaneros y eliminar barreras a la entrada de servicios aduanales Comercio Exterior Regulación del comercio exterior

16. La experiencia australiana muestra que una política de competencia integral puede elevar sustancialmente la competitividad y el ingreso familiar = 58,000 pesos anuales por hogar Fuente: OCDE,Economic Survey of Australia, OECD Policy Brief, marzo 2003, p. 5. Disponible en http://www.oecd.org/dataoecd/4/6/2497195.pdf