[Sample] 2021Q3_JA_China Ecommerce Makeup Market Trend.pptx

1. SAMPLE MARKET INSIGHT MARKET REVIEW 中国ビューティー 中国ビューティー Eコマース メイクアップ市場トレンド メイクアップ市場トレンド コマース Q3 2021 @APPENDIX

2. Table of Contents MARKET INSIGHT Q3 - - 2021 コンシーラー Q3 Makeup Market ハイライター/シェーディング Tmall/Taobaoメイクアップ市場は97億CNY、-10.4%、YoY...........................................................................07 Overview...............................................................................................................................03 = 精巧なメイクアップ強化...................................................................04 + 2021 Base - - ファンデーションで有名なMistine、コンシーラー入店.........................................................................................................23 Makeup Q3 Overview.....................................................................................................................................16 2021ベイスメイクアップ市場は42億CNY、-6.5%、 YoY.....................................................................................17 Market MARKET REVIEW Color - - - - Makeup 2021 「リップマッド（mud）」以降新たなリップメイクアップ商品変形が現る................................................................................31 秋メイクアップカラーとシャドウ....................................................................................................32 グロッシーリップメイクアップの帰還.....................................................................................................................33 Market Tmall/Taobaoカラーメイクアップ市場は55億CNY規模、-13.1%、YoY............................................................25 Overview..................................................................................................................................24 Q3 Base Makeup Market Review by Category..................................................................................................................34 - Q3 2021 プライマー/メイクアップベース市場は6.8億CNY、-11.9%、 - Q3 2021 ファンデーション市場は11.3億CNY、-7.6%、YoY...................................................................................39 - Q3 2021 BBクリーム市場は6.7億CNY規模、-13.5%、YoY.....................................................................................44 - Q3 2021 コンシーラー市場は3.1億CNY、 +24.5% YoY..................................................................................................47 - Q3 2021 ファクトパウダー市場は5.7億CNY、+1.3% YoY..............................................................................................50 - Q3 2021 ルースパウダー市場は6.2億CNY、-19.8% YoY.............................................................................................53 @APPENDIX YoY.................................................35 Color Makeup Market Review by Category.................................................................................................................56 - Q3 2021 リップスティック市場は21.1億CNY、-20.9% - Q3 2021 アイシャドウ市場は6.1億CNY、-18.2% - Q3 2021 チーク/シェーディング/ハイライター市場は4.6億CNY、-12.1% YoY.................................................................................58 YoY.............................................................................68 YoY............................................................82 @Appendix...................................................................................................................................................................86

3. Tmall/Taobao Makeup Market Overview MARKET INSIGHT ▶ ▶ メイクアップセットは唯一ポジティブな成長 メイクアップセットは唯一ポジティブな成長 – メイクアップ市場の細部系列の内、ベース、リップ、アイメイクアップがそれぞれ43.1%、28.8%、18.4%のM/Sに寄与し、相変わらず最も大きな割 合を示している。 – メイクアップセットが前年比34.9%伸びており、その他ベース、リップ、アイやチークメイクアップ製品群は皆平均以下の成長を見せるに止まった。 – １つのセットとして基本的なメイクアップルーチンに必要なリップ、アイ、ベース商品を一回で購入できるという便利さで関連ニーズが拡大したと考 えられる。特にYSL、Armani、Diorなどプレミアムブランドを中心としている市場で、Florasis、Perfect Diary、Color Key、3CEなどのマス＆マス テージブランドの躍進に刮目すべき。 MARKET REVIEW Tmall/Taobao メイクアップ細部系列別前年対比成長率比較 メイクアップ細部系列別前年対比成長率比較 第三四半期細部系列別 第三四半期細部系列別 M/S x YoY 成長率分封 成長率分封 Low M/S, High Growth M/S 20% Line @APPENDIX Makeup Average YoY Growth Rate High M/S, Low Growth 3.8% ベースメイクアップ　　リップメイクアップ　　アイメイクアップ　　　チークメイクアップ　　メイクアップセット Cheek Makeup : Blusher, Shading, Highlighter Source : MeasureCommerce 2020/2021 Database Q3 2021 CHINA BEAUTY MARKET REPORT_MAKEUP 3

4. Tmall/Taobao Makeup Market Overview MARKET INSIGHT ▶ ▶ Q3 2021 Tmall/Taobaoメイクアップ市場は – 第三四半期Tmall/Taobaoメイクアップ市場は前年比10.4%低下。 – 全般的な社会消費成長鈍化、オンラインビッグプロモーションの不在、そしてTIKTOKのようなプラットフォームの登場など、様々な原因による結果 であると思われる。 – ASPが昨年第三四半期に近い76.5に落ちる。これは集中的な特典がない期間中、海外プレミアムブランド中心に販売量が減少し、むしろ平均販 売価格が低い商品を消費する傾向であると分析できる。 – 中でも特にColor Key、Laneige、Pramy、Unnyなど定価の中国ブランドや韓国ブランドのプラス成長として現れている。 メイクアップ市場は97億 億CNY、 、 -10.4%、 、YoY MARKET REVIEW 四半期別売上高 四半期別売上高/平均販売価 平均販売価 2020年 年1月 月 ~ 2021年 年9月メイクアップ系列月別売上高 月メイクアップ系列月別売上高 / 平均販売価 平均販売価 Revenue in Million CNY ASP in CNY Revenue in Million CNY ASP in CNY @APPENDIX Source : MeasureCommerce 2020/2021 Database Q3 2021 CHINA BEAUTY MARKET REPORT_MAKEUP 4

5. Q3 2021 Tmall/Taobao Makeup Top Brands MARKET INSIGHT ▶ ▶ 最近の 最近の6ヶ月間、爆発的な成長を見せ、トップ ヶ月間、爆発的な成長を見せ、トップ 100ランキングに新たに入ったローカルメイクアップブランド ランキングに新たに入ったローカルメイクアップブランド SIT.Eと とEverlab 中·高価市場をターゲットにした 高価市場をターゲットにした SIT.Eと定価市場を攻略した cnyと と87位、 位、95位にラインクイン 位にラインクイン と定価市場を攻略したEverbabの第三四半期売上高はそれぞれ の第三四半期売上高はそれぞれ 1,821万 万cny、 、1,615万 ▶ ▶ 中 万 Q3 2021 Top 100 Fast-Rising Makeup Brands (in CNY) # of Items Rank Brand CO Revenue ASP M/S YoY MARKET REVIEW 4918,212,638 204.58 Everbab 月別メイクアップ売上高 月別メイクアップ売上高 SIT.E 月別メイクアップ売上高 月別メイクアップ売上高 87 SIT.E CN 0.2% New 95 everbab CN 1044 16,154,604 50.86 0.2% New 47 Funny Elves CN 1603 41,674,223 80.73 0.4% 4359% 29 AKF KR 5067 74,061,771 41.94 0.8% 3122% 38 KATO JP 5618 53,784,578 41.51 0.6% 2025% 20 INTO YOU CN 7991 105,628,739 53.1 1.1% 448% 82 ZELENS GB 1267 19,549,463 146.52 0.2% 441% @APPENDIX LAC/烙色 60 CN 927 26,747,794 137 0.3% 206% BABREA/芭贝拉 40 KR 10747 50,351,303 41.86 0.5% 197% 72 Blank Me CN 55 22,277,287 265.25 0.2% 190% 31 KIKO IT 11358 73,045,002 115.89 0.8% 177% Mistine/蜜丝婷 23 TH 10098 99,535,873 75.18 1.1% 170% Clio/珂莱欧 45 KR 10568 44,545,451 113.46 0.5% 155% Flower Knows/花知晓 53 CN 421 35,584,467 80.35 0.4% 151% ZILAIXI/资莱皙 92 CN 343 17,013,171 35.29 0.2% 121% MAOGEPING/毛戈平 25 CN 10477 97,474,434 120.88 1.0% 115% Amy/安美 66 CN 1215 25,286,456 54.97 0.3% 114% Gucci/古奇 41 IT 10801 48,729,687 230.54 0.5% 75% PRAMY/柏瑞美 19 CN 5554 118,712,113 68.74 1.3% 74% 9 UNNY KR 30702 206,965,986 45.32 2.2% 73% Source : MeasureCommerce 2020/2021 Database Q3 2021 CHINA BEAUTY MARKET REPORT_MAKEUP 5

6. Tmall/Taobao Makeup Market Overview ▶ ▶ ファッションデザイナーが設立したメイクアップブランド ファッションデザイナーが設立したメイクアップブランドSIT.E、ファッション感覚を活かした独特なイメージ保有 – 2020年末に発売したSIT.Eはファッションデザイナーが設立したブランドで、商品の広報映像にも独特なファッションセンスを反映させている。 – 大胆なカラー、シンプルなデザイン、自我表現がしっかりしている広報モデルなどで、「ジェンダーレス」、「パイオニア」、「自我」などキーワードと繋 げるブランドイメージを伝達中。 – 現在はリップスティック、クッション、ファンデーションなどの商品ラインを保有しており、定価市場でなくASP1500cny以上の高価市場をターゲティ ング中。(Q3 ASP 204CNY) – 商品も一般消費者をターゲットとするよりかは、独特なメイクアップ趣味を持つ消費者をターゲットとする状況である。「シネマティック(cinematic) シリーズ」クッションファンデーションにはアプリケーターを内蔵し、「そばかすメイクアップ」を演出することに使用。 、ファッション感覚を活かした独特なイメージ保有 MARKET INSIGHT MARKET REVIEW 메メイクアップカテゴリー別 メイクアップカテゴリー別 四半期別売上高 四半期別売上高 SIT.E 메 SIT.E 代表商品 代表商品 In Million CNY @APPENDIX Source : MeasureCommerce 2020/2021 Database Q3 2021 CHINA BEAUTY MARKET REPORT_MAKEUP 6

7. Base Makeup Category Overview MARKET INSIGHT ▶ ▶ ファンデーション、ルースパウダー、 ファンデーション、ルースパウダー、BBクリームなど成長勢い逆転 – ファンデーションが相変わらず最も大きなパイを示す中、2020年以降キープし続けてきた成長勢いが衰えて、第三四半期に初めて-7.6% YoY逆 成長を記録する。 – ファクターパウダーとルースパウダーも同じく売上額の成長傾向を止めて、逆成長や勢いが衰えた状態でそれぞれ-19.8%、1.3%の成長率を記 録 – しかしながら、ベースメイクアップの内、M/Sが低いメイクアップフィクサーやコンシーラーは高い成長の勢いを見せる。 – これは中国の消費者がStay-on MakeupとSophisticated（洗練） Makeupに対する消費ニーズがまだ存在することが伺える。 クリームなど成長勢い逆転; フィクサーとコンシーラーが高成長勢いをキープ フィクサーとコンシーラーが高成長勢いをキープ MARKET REVIEW ベースメイクアップ細部系列熱前年対比成長率比較 ベースメイクアップ細部系列熱前年対比成長率比較 第三四半期細部系列別 第三四半期細部系列別M/S x YoY成長率分封 成長率分封 M/S 15% Line @APPENDIX Makeup Average YoY Growth Rate 16.2% Source : MeasureCommerce 2020/2021 Database Q3 2021 CHINA BEAUTY MARKET REPORT_MAKEUP 7

8. Base Makeup Category Overview MARKET INSIGHT ▶ ▶ メイクアップフィクサーの目に見える発展力 メイクアップフィクサーの目に見える発展力 – 細部カテゴリーがほとんど下落していく中、メイクアップフィクサーは確然とした成長をキープ。 – ベースメイクアップ上位ブランドの中でも5位にリンクインした定価中国ブランドPramyはメイクアップフィクサーに集中し、第三四半期にFlorasisは 抗酸化機能を前面に押し出したメイクアップフィクサーも発売した。 [リンク] – また、コンシーラーの場合は、ここ6ヶ月間根強くプラス成長をキープことに成功し、9月の売上が前年比31%と大幅に増加した。 MARKET REVIEW 2021年ベース製品群別月別 年ベース製品群別月別 YOY 推移 推移 2020年 年1月 月~2021年 年9月ベースメイクアップ製品群別月別売上高 月ベースメイクアップ製品群別月別売上高 In Million CNY @APPENDIX Source : MeasureCommerce 2020/2021 Database Q3 2021 CHINA BEAUTY MARKET REPORT_MAKEUP 8

9. Color Makeup Market Overview MARKET INSIGHT ▶ ▶ Q3 2021年 – カラーメイクはベースメイク比べ、さらに低下し、第三四半期 YoY -13.1%と市場規模は55億cnyを記録。 – また、平均価格にも継続して低下が現れ、2020年9月以降、57.1cnyで、最低値を記録。 – カラーメイク市場はベースメイクのプレミアム化とは異なり、定価製品を好む傾向が目立つ。 年Tmall/Taobaoカラーメイクアップ市場は カラーメイクアップ市場は55億 億CNY規模、 規模、-13.1%、 、YoY MARKET REVIEW 四半期別売上高 四半期別売上高/平均販売価 平均販売価 2020年 年1月 月 ~ 2021年 年9月カラーメイク系列月別売上高 月カラーメイク系列月別売上高 / 平均販売価 平均販売価 Revenue in Million CNY ASP in CNY Revenue in Million CNY ASP in CNY @APPENDIX Source : MeasureCommerce 2020/2021 Database Q3 2021 CHINA BEAUTY MARKET REPORT_MAKEUP 9

10. Q3 2021 Color Makeup Market Insight MARKET INSIGHT 秋/冬季節に合わせたカラー 冬季節に合わせたカラー ▶ ▶ 秋 – 夏が過ぎ、秋市場を迎える第三四半期の間、季節的な雰囲気とムードあるカラーを活用し、リップとアイメイクの商品を発売。 – リップメイク商品にはマットなブラウンレッド系列が人気。Judydollはカボチャ、ホーソン（hawthorn berry）など、季節性 収穫物でカラーを 命名し、Florasisは市場で見かけない濃いブラウンカラーのリップを発売。 – アイシャドウパレットには黄金色と麦色のような秋をテーマとしたカラーが最も多く、人気を得ている。 MARKET REVIEW @APPENDIX 3CE Eye Shadow Palette Judydoll Fall Wheat Field-Inspired Palette Florasis Silky Lip Stick Judydoll Lip Mud New Shades: Pumpkin Paste and Sweet Tea Paste Tom Ford Eye Color Quad Golden Brown Palette 04 Perfect Diary Red Wolf Palette 10

11. Q3 2021 Foundation Brand Issues MARKET INSIGHT Q3 2021 Top 20 Best-Selling Foundation Brands ▶ ▶ Estee Lauder、 、Armani、 、Maybellineなどを含むグローバル大型ブラ ンドがマイナス ンドがマイナスYoY成長を記録。 成長を記録。 などを含むグローバル大型ブラ (in CNY) # of Items Sales Revenue Rank Brand CO ASP M/S YOY ▶ ▶ Mistine、 、Carslan、 、Zelensが急成長の勢いをキープ。 が急成長の勢いをキープ。 112,235 745,728,831 143.0 66.4% Top 20 brands total ▶ ▶ Babreaは前年比 ン。 ン。 は前年比500%以上成長し、トップ 以上成長し、トップ20ブランドに新規ランクイ ブランドに新規ランクイ 1 Estee Lauder/雅诗兰黛 US 24,570 171,684,888 173.0 15.3% -1.0% 2 Lancome/兰蔻 FR 16,288 75,059,698 175.1 6.7% 7.4% 3 Mistine/蜜丝婷 TH 2,423 55,386,180 95.9 4.9% 281.9% MARKET REVIEW トップ3ブランド 4 Armani/阿玛尼 IT 14,440 55,139,835 204.0 4.9% -38.5% 5 CARSLAN/卡姿兰 CN 1,310 53,748,140 110.0 4.8% 393.0% 6 Shu-uemura/植村秀 JP 4,693 50,099,313 126.4 4.5% 102.5% 7 MAC/魅可 CA 5,015 38,530,105 131.6 3.4% -8.8% 8 Maybelline/美宝莲 US 1,950 27,578,480 103.7 2.5% -66.7% 9 YSL/圣罗兰 FR 9,224 27,430,269 174.5 2.4% 2.3% @APPENDIX 10 PROYA/珀莱雅 CN 621 26,216,716 94.6 2.3% -32.4% 11 SUQQU JP 6,638 25,057,668 281.3 2.2% -9.7% Mistine Lancome Estee Lauder 12 red earth/红地球 AU 1,048 21,682,877 135.7 1.9% -75.1% トップ順位変動 13 MAOGEPING/毛戈平 CN 2,245 19,674,212 130.9 1.8% 61.0% 14 ZELENS GB 1,215 19,240,855 146.5 1.7% 434.6% 15 L'oreal/欧莱雅 FR 2,248 17,939,635 125.6 1.6% -9.4% MAKE UP FOR EVER/玫珂 菲 cle de peau beaute/肌肤之 钥 16 FR 5,535 12,945,922 117.3 1.2% -40.3% 17 JP 4,455 12,810,723 530.8 1.1% -7.3% 18 BABREA/芭贝拉 KR 1,091 11,933,814 74.8 1.1% 568.8% 19 Guerlain/娇兰 FR 4,376 11,792,157 222.6 1.1% 3.7% 20 Kanebo/嘉娜宝 JP 2,850 11,777,344 258.3 1.0% 35.7% Carslan Zelens Babrea Source : MeasureCommerce 2020/2021 Database Q3 2021 CHINA BEAUTY MARKET REPORT_MAKEUP 11

12. Q3 2021 Foundation Market Insight MARKET INSIGHT ▶ ▶ ファンデーション商品の保湿効能強化 ファンデーション商品の保湿効能強化 – 「スキンケア(养肤)」はファンデーションで長年流行っているコンセプトである。 – 乾燥した秋と冬に入り、中国とグローバルブランドはファンデーションの保湿効能と潤う使用感をより一層強調している。 – 中国ブランドCarslanがヒアルロン酸、セラマイド、乳酸菌成分で保湿を強調。Lorealが24時間潤う仕上がりを押し出したファンデーションを新たに 発売。新規ブランドZelensとMeMeMe Proはファンデーションに集中保湿成分と湧水配合を強調している。 MARKET REVIEW @APPENDIX Maybelline Fit Me Dewy + ビタミンCが入った滑らかな ファンデーション 温泉水が入ったMe Me Me Pro Fashion Artist Perfection foundation ヒアルロン酸2種、アミノ酸8種、セラマ イド、乳酸菌が入った Carslan Lasting Moisture Foundation ヒアルロン酸マイクロカプセルを使 用した、Loreal Advanced Miracle Foundation Q3 2021 CHINA BEAUTY MARKET REPORT_MAKEUP Q2 2021 CHINA BEAUTY MARKET REPORT_MAKEUP 12 12