Designing property reinsurance programmes

1. Designing property reinsurance programmes The pragmatic approach

2. وقتی یک برنامه بیمه اتکایی را برای یک پرتفوی خاص طراحی و تنظیم می کنیم به موارد زیر توجه می کنیم:1 – قوانین و مقررات موجود2 – مسائل مربوط به تئوری ریسک3 – میزان ریسک گریزی و ریسک پذیری4 – آداب ، سنت ، رسوم5 – موقعیت و وضعیت بازار اتکائیدستور العمل جامعی برای تنظیم مناسب ترین برنامه بیمه اتکایی وجود ندارد راههای مختلفی با در نظر گرفتن میزان اثر گذاری عوامل مختلف برای طراحی و تنظیم برنامه اتکایی وجود دارد.در بخش اول این دستورالعمل در خصوص عواملی که برای طراحی برنامه اتکایی مناسب است را مورد بررسی قرار می دهیمدر بخش دوم در خصوص سهم نگهداری و عوامل مربوط به آن مطالبی مطرح می گردددر بخش سوم نحوه تنظیم و شکل گیری برنامه اتکایی مورد بررسی قرار می گیرددر بخش چهارم راه حلهایی برای بیمه های اتکایی غیر استاندارد ارائه می گردد.

3. بخش اولیک برنامه بیمه اتکایی از توافق بین دو گروه شکل می گیرد 1 – بیمه گر مستقیم2 – بیمه گر اتکاییبیمه گر مستقیم دارای اهدافی بشرح ذیل می باشد:1 – goal of underwriting performance:که در واقع به مفهوم حفاظت در برابر تغییرات می باشد این تغییرات می تواند بصورت ناگهانی و یا بصورت تغییرات سیاسی و قانونی و تکنولوژیک و یا بصورت تغیرات ناشی از ارزیابی نادرست ریسک باشد.2 – goal of financial security:به مفهوم برآورده ساختن توانایی در پرداخت ها را بیان می کند این مورد همچنین از دید نهاد های ناظر و حتی سهامداران و سرمایه گذاران بسیار مورد توجه قرار دارد3 – goal of profit and growth:شرکتها برای حفظ توان پرداخت خود در برخورد با ریسکها یا مجبور می باشند از سیستم ذخیره گیری استفاده کنند که جلوی رشد آنها را می گیرد و یا از بیمه اتکایی استفاده کنند که به دلیل پرداخت هزینه بیمه مالیات کمتری را شامل شوند.و همچنین با استفاده از بیمه اتکایی حوزه فعالیت خود را گسترش دهند.

4. 4 – non economic goal : شامل سه مورد زیر می باشدservice provided by the reinsurer tridition personal relation اهداف بیمه گر اتکایی:هدف بیمه گر اتکایی کسب سود از طریق ارائه به موقع خدمات مورد نیاز بیمه گر مستقیم می باشد البته با در نظر گرفتن ملاحظات ذیل:1 – moral hazard : اگر تمام ریسک به بیمه گر اتکایی واگذار گردد ممکن است بیمه گر مستقیم دقت و بررسی لازم و معمول خود را در خصوص پرتفوی خاص به دلیل کاهش هزینه اجرائی اعمال ننماید پس بدلیل این گونه مسائل بهتر است پرتفوی به تناسب بین هر دو طرف قرارداد تقسیم شود.2 – administration expensive:بیمه گران اتکایی تمایل دارند که هزینه های اجرایی خود را حداقل نمایند بنابر این ساختار قرارداد هایی را می پسندند که بطور واقعی ریسکهای مازاد به آنها واگذار می گردد.3 – price

5. 4 – market practice:برخی از ریسکها به دلیل توافقات انجام یافته در بازار بیمه تحت پوشش قرار نمی گیرد که ریسک جنگ یکی از همین موارد محسوب می گرددعواملی که در خصوص بیمه گر و بیمه گر اتکایی مطرح گردید در واقع در تجزیه و تحلیل swot به عوامل داخلی اطلاق می گرددعوامل خارجی هم نقش به سزایی در طراحی بیمه های اتکایی دارند که می توان به موارد ذیل اشاره نمود:1 - موقعیت بازار بیمه اتکایی:مواردی از قبیل ظرفیت های موجود برای ریسکها ،سطح قیمتها اشاره کرد2 – دلالان و کارگزاران بیمه3 – عوامل اقتصادی :به عوامل مانند نرخ تورم ، چرخه اقتصادی و ... اشاره نمودهمانطور که اشاره شد عوامل متعددی در طراحی بیمه اتکایی تاثیر گذارند که بر حسب ماهیت پرتفو برخی بسیار مهم و برخی قابل چشم پوشی می باشند.

6. Teoretical approach :دیدگاههای نظری اغلب از مدلهای ریاضی برای طراحی برنامه اتکایی استفاده می کنند اما مشکل این است که اغلب اطلاعات کافی برای اجرای این مدلها وجود ندارد و این مدلها بیشتر بر مبنای مفروضات مدیریت ریسک و حساب احتمالات و میزان ریسک گریزی بنا می شوندو در موارد پیچیده کارکرد عملیاتی خود را از دست می دهند.Our (swiss re) approach :در مقابل دویکرد های نظری این رویکرد به مدلهای ریاضی وابسته نیست و در مقام اجرا نیز ساده تر از رویکرد های نظری است پوشش های بیمه اتکایی بر اساس یک سری استاندارد ها تهیه و اجرا می گردند این استاندارد ها توسط swiss re ایجاد شده است تا هم خود شرکتهای بیمه و هم فعالیتهایشان را مورد تجزیه و تحلیل قرار دهد.از طریق تعیین و ارزیابی سهم نگهداری می توان به حداکثر خسارت پرداختی و توان پرداخت پی برد rule of thumb:قبل از تشریح استانداردها باید متذکر شد که الزامی در خصوص تجمیع تمامی این استاندارد ها در یک برنامه اتکایی وجود ندارد اما هر چه این استاندارد ها بیشتر بکار گرفته شوند مشکلات برنامه اتکایی کمتر خواهد شد.

7. استاندارد 1 – gross property portfolio:حجم حق بیمه ناخالصgross premium volumeسرمایه +اندوخته هاcapital +loss reserves مقدار تقریبی این نسبت 200 % است Possible measures if this rule is not complied with: Write more / less business Adjust premium level Adjust capital resources

8. استاندارد 2 – setting the proportional retentionکه به مفهوم تعیین سطح سهم نگهداری مناسب می باشد.GNPI (net premium)capital +loss reservesاین استاندارد مشابه تعریف قدیمی توانگری مالی است مقدار این استاندارد بطور تقریبی %50 است که با استاندارد اروپا که %500 است تفاوت زیادی دارد البته ذکر این نکته مهم است که در این نسبت فقط fire premium مورد عمل می باشد در صورتی که طبق استاندارد اروپا تمامی حجم حق بیمه در تمامی رشته ها مورد محاسبه قرار می گیردموارد ذیل از این قانون تبعیت نمی کند:adjust retentionadjust premium level write more / less business adjust capital resources

9. استاندارد 3 – net premiumgross premiumاطمینان در خصوص اینکه بیمه گر مستقیم حداقل مشارکت در پرتفوی را دارد مقدار این نسبت بطور تقریبی 15%< است possible measures if this rule is not complied with :increase retentionintroduce or extend co –reinsuranceاستاندارد 4 – net capacitynet premiumیعنی شرکت باید بتواند حداقل 10% خسارات خود را از حق بیمه خالص بپردازدموارد ذیل از این قانون تبعیت نمی کند:

10. Reduce retentionincrease premium levelwrite more businessاستاندارد 5 – net retentionGNPI به معنای اینکه وقوع یک خسارت نباید نسبت خسارت را بیش از 1% تا 3% تغییر دهدموارد ذیل از این قانون تبعیت نمی کندadjust retentionadjust net retentionadjust premium level

11. استاندارد 6 – net retentionliquid fundsبدین مفهوم که بیمه گر نباید در پرداخت خسارت از سهم نگهداری خود دچار مشکل نقدینگی گردد موارد ذیل از این قانون تبعیت نمی کند مقدار تقریبی این نسبت 5% استadjust retentionadjust net retentionadjust liquid fundsاستاندارد 7 – net retentioncapital +loss reservesدر خصوص اینکه چه اقلامی باید در مخرج کسر قرار گیرد اختلاف زیادی وجود دارد

12. استاندارد 8- net retentionretentionمقدار تقریبی این نسبت بین 5% تا 25% است An insurer should keep an intrest in the performance of its own business by retaining a reasonable proportion of such business. If however its deductible is set too high the reinsurance purchased will do little to reduce fluctuations in results any further. Possible measures if this rule is not complied with : Adjust net retention Adjust retention

13. جداول محدودیت:در عمل بیمه گر با یک سهم نگهداری مواجه نیست و بیمه گران با تجربه برای هر ریسک سهم نگهداری یکسانی بکار نمی برند معیار اصلی باید بر مبنای پیش بینی سود و پیش بینی نوسانات باشد سود بالاتر سهم نگهداری بالاتر و نوسانات بیشتر سهم نگهداری کمتری را طلب می کند مقادیر هر دو نامشخص است اما توسط بیمه گران با تجربه قابل تخمین زدن است معیار های اندازه گیری که برای سطح بندی سهم نگهداری استفاده می شود شامل :(به عنوان نمونه بیمه آتش سوزی )1 – نوع ریسک2 – کیفیت سازه3 – fire protection4 – نرخ حق بیمههدف بیمه گران از استفاده از جداول محدویت کاهش سهم نگهداری از ریسکهای نامطلوب است.

15. Thus the company retains a large proportion of the business . The exellent balance in both the retention and the deductible would even permit an increase in the proportional retention . In term of volume however the proportional treaties are already very small and would become virtually meaning less if the retention were to be increased . In a case like this therefore an XL on the gross portfolio is a good solution. Another advantage of this method is that it results in a considerable reduction in administrative expenses.