1 / 12

Райффайзенбанк, Россия

Райффайзенбанк, Россия. ЗАО “Райффайзенбанк Австрия” Филиал «Южный Урал». Финансирование коммерческой недвижимости. Опыт участия в реализации региональных девелоперских проектов. Элина Степанова 29 марта 2007г. Челябинск. Райффайзенбанк, Россия. Учредители.

shelley-howell
Download Presentation

Райффайзенбанк, Россия

An Image/Link below is provided (as is) to download presentation Download Policy: Content on the Website is provided to you AS IS for your information and personal use and may not be sold / licensed / shared on other websites without getting consent from its author. Content is provided to you AS IS for your information and personal use only. Download presentation by click this link. While downloading, if for some reason you are not able to download a presentation, the publisher may have deleted the file from their server. During download, if you can't get a presentation, the file might be deleted by the publisher.

E N D

Presentation Transcript

  1. Райффайзенбанк, Россия ЗАО “Райффайзенбанк Австрия” Филиал «Южный Урал»

  2. Финансирование коммерческой недвижимости. Опыт участия в реализации региональных девелоперских проектов. Элина Степанова 29 марта 2007г. Челябинск

  3. Райффайзенбанк, Россия Учредители • Райффайзен Интернациональ Банк-Холдинг АГ 99,93% • Райффайзен Инвестгезельшафт мбх 0,07 % • 1989 - представительство Райффайзен Центральбанк Австрия АГ • 1996 - дочерний банк, российское юридическое лицо ЗАО “Райффайзенбанк Австрия” • 2006 - филиал “Южный Урал” • в Челябинске. Компании Группы Райффайзен в России

  4. Райффайзенбанк, Россия ФИНАНСИРОВАНИЕ КОММЕРЧЕСКОЙ НЕДВИЖИМОСТИ • Бизнес-центры • Складские/Логистические комплексы • Торговые центры

  5. Общий подход к структурированию сделки Финансовое решение ДЕВЕЛОПЕР Оценка рисков проекта Стандартизация подходов к проектному финансированию

  6. Отсутствие необходимого объема твердого обеспечения на инвестиционной фазе проекта Организация экономически и юридически обособленной компании для реализации проекта Доля собственных средств инициатора проекта в размере 30% от общей стоимости проекта Срок финансирования 7-10 лет Источник возврата средств – прибыль от реализации проекта Стандартизированные подходы к проектному финансированию

  7. Юридический риск Риск строительства Риск «качества» арендаторов Риск изменения конъюнктуры рынка Риски проекта:

  8. Виды финансирования (по степени кредитного риска): Кредит на пополнение оборотного капитала под существующее обеспечение (рефинансирование) (источник возврата – существующие денежные потоки) Финансирование нового строительства под существующее обеспечение (источник возврата - доходы от проекта) Проектное финансирование (обеспечение и источник погашения – сам проект) - + Lower risk Higher risk

  9. Кредит под существующее обеспечение • ЦЕЛИ: возврат собственных средств/кредитов учредителей, финансирование новых проектов, пополнение оборотного капитала • СУММА: • Определяется объемом денежных потоков от арендаторов по существующим арендным договорам • и • Достигает до 60-70% от рыночной стоимости закладываемого объекта • ОБЕСПЕЧЕНИЕ: • - Залог здания. • - Залог прав на земельный участок (права аренды или права собственности земли). • - Залог акций (долей в УК ООО) заемщика • Уступка банку прав по договорам аренды

  10. Строительство (Льготный период (Grace Period) до 18 мес.) Строительство -> Собственность -> Aрендаторы -> Арендные платежи Эксплуатация Равномерное погашение кредита • Залог прав на земельный участок (права аренды земли). • Залог акций (долей в УК ООО) заемщика • Гарантия завершения строительства от Генподрядчика • Возможность покрытия превышения бюджета (cost overruns) Генподрядчиком/Спонсором • Наличие предварительных договоров аренды • Контроль за строительством независимыми экспертами • Ограничение на дополнительное заимствование и на выплату дивидендов • Залог нового здания • Залог прав на земельный участок (права аренды или собственности земли) под новым зданием. • Уступка банку прав по договорам аренды в новом здании Проектное финансирование ОБЕСПЕЧЕНИЕ/ОБЯЗАТЕЛЬСТВА:

  11. Основные параметры / требования к проекту • Качество проекта (концепция, степень подготовки, бизнес план, фин. расчеты) • Участие заемщика в проекте собственными средствами (не менее 30% от общей стоимости проекта) • Опыт девелопера на рынке • Генподрядчик – международная компания с опытом строительства в России • Контроль за строительством независимыми экспертами • Качество арендаторов • Опытный агент/брокер • Юридическая прозрачность проекта

  12. КОНТАКТЫ: ЗАО «Райффайзенбанк Австрия» Филиал «Южный Урал» 454091, Челябинск, ул. Карла Маркса, 38, Бизнес Центр «Аркаим-Плаза» тел. (+7 351) 247 22 23 - проектное финансирование тел. (+7 351) 247 22 00 - reception факс (+7351) 247 22 01 www.raiffeisen.ru СПАСИБО ЗА ВНИМАНИЕ!

More Related