1 / 20

Instrumenty finansowe w perspektywie 2014-2020 aktualny stan postępów

Instrumenty finansowe w perspektywie 2014-2020 aktualny stan postępów. Negocjacje w ramach trilogu nad ostateczną wersją Rozporządzenia Ogólnego (CPR) na lata 2014 – 2020, w tym rozdziału IV – Instrumenty Finansowe (planowane zakończenie jesień 2013 r.)

armani
Download Presentation

Instrumenty finansowe w perspektywie 2014-2020 aktualny stan postępów

An Image/Link below is provided (as is) to download presentation Download Policy: Content on the Website is provided to you AS IS for your information and personal use and may not be sold / licensed / shared on other websites without getting consent from its author. Content is provided to you AS IS for your information and personal use only. Download presentation by click this link. While downloading, if for some reason you are not able to download a presentation, the publisher may have deleted the file from their server. During download, if you can't get a presentation, the file might be deleted by the publisher.

E N D

Presentation Transcript


  1. Instrumenty finansowe w perspektywie 2014-2020aktualny stan postępów

  2. Negocjacje w ramach trilogu nad ostateczną wersją Rozporządzenia Ogólnego (CPR) na lata 2014 – 2020, w tym rozdziału IV – Instrumenty Finansowe (planowane zakończenie jesień 2013 r.) W czerwcu 2013 r. KE przedstawiła wstępne założenia aktów implementacyjnych i delegowanych w zakresie IF Ocena ex-ante – inwentaryzacja badań w tym zakresie w ramach wszystkich programów operacyjnych, w kontekście spełnienia wymogu art. 32 CPR Toczą się prace nad ujęciem tematyki IF w ustawie o zasadach realizacji programów operacyjnych polityki spójności w latach 2014-2020. IF w perspektywie 2014-2020 – stan prac

  3. W większości zapisów prawnych (art. 32 do 40 oraz definicje) – osiągnięte porozumienie. Brak ostatecznego porozumienia m.in. w zakresie: - możliwości przeprowadzenia audytu na poziomie ostatecznego odbiorcy (art. 43.3-4) - wydatkowania środków po okresie kwalifikowalności w przypadku instrumentów kapitałowych dla przedsiębiorców (art. 36.2bis) Inne drobne poprawki legislacyjne IF w Rozporządzeniu ogólnym (CPR)

  4. Szerszy zasięg IF: może obejmować wszystkie cele tematyczne i cele osi priorytetowych w programach operacyjnych, finansowanych ze wszystkich funduszy unijnych (ERDF, ESF, Cohesion Fund, EAFRD, EMFF) Więcej opcji implementacyjnych dla instytucji zarządzających możliwość wniesienia wkładu z programu operacyjnego do IF na poziomie krajowym lub regionalnym (under shared management) - instrumenty tailor-made (dopasowane do indywidualnych potrzeb PCz.) - instrumenty „off-the-shelf (wystadaryzowane przez KE „gotowe do użycia”) możliwość wniesienia wkładu do instrumentu finansowego na pozimie UE (central management) możliwość bezpośredniego wdrażania przez IZ: tylko pożyczki i poręczenia IF nowe rozwiązania w CPR

  5. Wymóg przeprowadzenia oceny ex-ante przed utworzeniem lub wniesieniem wkładu z programu operacyjnego do IF Możliwość szerszego łączenia instrumentów finansowych z innymi formami wsparcia (IF i dotacje, deklaracje KE, ale jak w praktyce?) Możliwość zwiększenia poziomu współfinansowania UE - 100% jeżeli wkład wniesiony do IF na poziomie UE - o 10% więcej jeżeli w ramach programu operacyjnego finansowanego z ERDF, ESF, CF wydzielona osobna oś w całości wdrażana poprzez IF (wątpliwa korzyść) IF nowe rozwiązania w CPR

  6. Transzowanie wkładu z programu operacyjnego uzależnione przy wnioskowaniu o kolejne transze do UE od zrealizowania określonego poziomu inwestycji na rzecz ostatecznego odbiorcy (25/60/85) – zbyt restrykcyjne, obawa przed utratą płynności przez IF? Obowiązek wykorzystywania środków wniesionych do IF przez co najmniej 8 lat po zakończeniu okresu kwalifikowalności (czyli do 2030 r.) Możliwość wydatkowania środków po okresie kwalifikowalności w przypadku equity-based instruments Raportowanie postępów we wdrażaniu IF (poziom IZ oraz KE) IF nowe rozwiązania w CPR

  7. 1. Pożyczki dla MŚP (Loans for SMEs) 2. Poręczenia dla MŚP (Guarantee for SMEs) 3. Venture Capital dla MŚP i start-upów (Venture Capital for SMEs and sturt-up companies) 4. Pożyczki dla efektywności eneregtycznej i odnawialnych źródeł energii w sektorze mieszkalnictwa (Renovation Fund) 5. Pożyczki dla zwrónoważonego rozwoju obszarów miejskich (Urban Development Fund): do potwierdzenia przez KE czy uda się wystandaryzować Może jeszcze: mikrokredyty w ramach ESF Akty implemetacyjne „off-the-shelf instruments”

  8. Wkład UE do IF może być wniesiony z różnych programów operacyjnych lub w ramach różnych osi priorytetowych (oddzielne rachunki bankowe) Wkład krajowy może zostać wniesiony na każdym poziomie: funduszu funduszy, pośrednika finansowego, ostatecznego odbiorcy. W przypadku wniesienia wkładu na poziomie ostatecznego odbiorcy: - potwierdzenie w stosownej umowie, - potwierdzenie w stosownej dokumentacji księgowej, - podlega weryfikacji przez podmiot wdrażający IF (w tym fundusz funduszy). Wycofanie wkładu z IF: - warunki przewidziane w umowie o dofinansowanie, - jeżeli nie został on zrefundowany przez KE na podstawie wniosku o płatność lub jeśli deklaracja wydatków zostanie następnie skorygowana w celu wycofania środków lub zastąpienia ich innymi wydatkami Akty implementacyjne Warunki przekazania i zarządzania środkami

  9. Powiązanie kosztów zarządzania z efektywnością IF Dwa poziomy kosztów: 1. podstawowe wynagrodzenie (base remuneration): procentowe pułapy, różne w zależności od rodzaju produktów ofertowanych przez IF, uwzględniające ich specyfikę, zdecydowanie niższe niż dla obecnej perspektywy 2. wynagrodzenie oparte na wynikach (performance-based renumeration): procentowe pułapy, różne w zależności od rodzaju produktów ofertowanych przez IF, uwzględniające ich specyfikę Możliwość przekroczenia tych pułapów – na zasadach analogicznych jak w bieżącej perspektywie Akty implementacyjne Koszty zarządzania i opłaty za zarządzanie

  10. Możliwość poniesienia kosztów zarządzania po okresie kwalifikowalności w przypadku instrumentów equity Metodologia liczenia kosztów zarządzania i opłat za zarządzanie – wymóg ujęcia w umowie o finansowaniu Obowiązki informacyjne, Komitet Monitorujący informowany o: - metodologii liczenia kosztów zarządzania i opłat za zarządzanie w umowach o finansowanie, - faktycznie poniesionych kosztach zarządzania w danym okresie sprawozdawczym Jednak – na obecnym etapie brak liczbowych/procentowych szczegółów odnośnie kosztów zarządzania (mają zostać przedstawione wkrótce) KE jednoznacznie wyklucza możliwość ryczałtowego rozliczania kosztów zarządzania Akty implementacyjne Koszty zarządzania i opłaty za zarządzanie

  11. Ograniczenie na poziomie 10% projektu w przypadku IF otrzymującego wsparcie ze środków ERDF, CF i EAFRD Jednak w przypadku IF dedykowanych wpieraniu inwestycji w zakresie zrównoważonego rozwoju obszarów miejskich – wyjątek: limit 10% liczony na poziomie całkowitych wydatków kwalifikowalnych beneficjenta udzielającego bezpośredniego wsparcia dla ostatecznych odbiorów, a zatem możliwość przekroczenia limitu 10% na poziomie inwestycji. Akty delegowane Zakup gruntów i nieruchomości

  12. Szeroki zestaw kryteriów jakie spełnić mają podmioty, którym powierzone zostaną zadania implementacyjne w zakresie IF Kryteria selekcji, m.in.: - kwalifikowalność podmiotu na podstawie prawa UE i prawa krajowego, - wiarygodność ekonomiczna i finansowa, - odpowiednia struktura organizacyjna i sposób zarządzania, - efektywny system kontroli wewnętrznej i system księgowy, - zgoda na podleganie audytowi ze strony PCz., KE i ETO Akty delegowane Kryteria selekcji i wyboru podmiotów

  13. Kryteria wyboru, m.in.: - dotychczasowe doświadczenie we wdrażaniu instrumentów finansowych, - wiarygodne kryteria selekcji pośredników finansowych/ostatecznych odbiorców, - koszty zarządzania i opłat za zarządzanie, - zdolność podmiotu do pozyskania dodatkowych środków na finansowanie inwestycji, poza środkami pochodzącymi z programu operacyjnego, - unikanie występowania konfliktu interesów Akty delegowane Kryteria selekcji i wyboru podmiotów

  14. Podmioty które będą wdrażać instrumenty finansowe powinny w czasie trwania całego cyklu inwestycyjnego, m.in.: - zarządzać środkami programów operacyjnych zgodnie z najlepszymi praktykami, respektując zasadę należytego zarządzania finansami (sound financial management) - respektować odpowiednie przepisy prawa UE i prawa krajowego (w szczególności pomocy publicznej, zapobieganie praniu brudnych pieniędzy, informacji i promocji) - działać zgodnie z zasadami profesjonalnego menadżera i w dobrej wierze, - dokonywać transparentnego wyboru ostatecznych odbiorców, obiektywnie uzasadnionego, z uwzględnieniem potencjalnej wiarygodności ekonomicznej ostatecznego odbiorcy lub projektu Akty delegowane Odpowiedzialność i obowiązki podmiotów

  15. KE nadal dąży do rozszerzenia możliwości przeprowadzenia audytu na poziomie ostatecznego odbiorcy w innych przypadkach niż podejrzenie oszustwa (zapis w kompromisowej wersji CPR), m.in. w przypadku, gdy brak jest wiarygodnych dokumentów na poziomie beneficjenta lub gdy istnieje uzasadniona obawa, że nie przedstawiają one faktycznie udzielnego wsparcia Jednak obowiązki w zakresie zapewnienia wszelkiej dokumentacji niezbędnej do przeprowadzenia audytu nałożone są na beneficjenta Akty delegowane Audyt i kontrola

  16. KE ma nadzieję, że z dniem 1 stycznia 2014 r. uda jej się uruchomić, przy współpracy z EBI/EFI Technical Assistance Platform for financial instruments (TAP) TAC ona dostarczać PCz. wiedzy i ekspertyzy na każdym poziomie tworzenia, wdrażania i zamykania instrumentu finansowego Wsparcie w postaci pomocy techniczej ma się składać z dwóch filarów: 1. Pomocy horyzontalnej i ponadregionalnej: koszty jej funkcjonowania będzie ponosić KE 2. Pomocy na poziomie PCz. (poza zakresem TAC): koszty po stronie PCz. Wątpliwości: występowanie konfliktu interesów (EBI/EFI jako doradca i ekspert oraz podmiot wdrażający instrument finansowy) Platforma Pomocy Technicznej dla instrumentów finansowych (KE i EBI/EFI)

  17. Inwentaryzacja badań ewaluacyjnych w ramach programów operacyjnych w zakresie spełnienia wymogu oceny ex-ante w kontekście instrumentów finansowych, art. 32 CPR Ocena ex-ante może być przeprowadzona etapami. Jednocześnie KE i EBI/EFI pracują nad wytycznymi w zakresie przeprowadzenie oceny ex-ante w kontekście art. 32 (m.in. określenie metodologii badania) Wytyczne mają się ukazać do końca 2013 r. – czy nie za późno i na ile wiążące? Ocena ex ante: art. 32 CPR

  18. Ponadto, dwie istotne kwestie, które pojawiły się w toku dyskusji z KE nad oceną ex-ante w kontekście instrumentów finansowych. KE oczekuje, iż: - w przypadku poręczeń/gwarancji ocena ex-ante wskazywać będzie odpowiedni/właściwy poziom ryzyka strat, który może podlegać aktualizacji stosownie do zmian rynkowych, - jeżeli w kolejnej perspektywie wspierane będą instrumenty finansowe, które otrzymały wsparcie UE w latach 2007-2013 to z oceny ex-ante powinno wynikać, iż środki UE zostaną przeznaczone na „dodatkowe działania” tych instrumentów (addictional activities) (wsparcie dla IF w latach 2014-2020 nie może zastępować wsparcia z lat 2007-2013: KE oczekuje, że środki z bieżącego okresu będą dalej przeznaczane na inwestycje w ostatecznych odbiorców po 2015 r.) Ocena ex ante: art. 32 CPR

  19. W MRR trwają prace nad ustawą o zasadach realizacji programów operacyjnych polityki spójności w latach 2014-2020. Osobny rozdział poświęcony będzie instrumentom finansowych (ostateczna treść zależeć będzie od aktów UE oraz konsultacji krajowych) Planowany zakres regulacji: - kwestie zapewnienia wkładu z programu operacyjnego, - wybór podmiotów wdrażających instrumenty finansowe, - koordynacji wdrażania instrumentów finansowych w ramach programów operacyjnych, - warunki przekazania i wycofania wkładu, - status środków, - kwestie związane z art. 207 ustawy z dnia 27 sierpnia 2009 r. o finansach publicznych, - inne Instrumenty finansowe w ustawie wdrożeniowej na lata 2014-2020

  20. Dziękuję za uwagę

More Related